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超级干货!一网打尽全市场行业ETF!

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堂主在之前ETF年中复盘的文章(详情参考

ETF风火轮复盘——关于各大指数当前的投资策略)中提到,根据当前的市场状况,计划用一个行业指数替换数据缺失的MSCI A50指数,还可以增加组合的锐度。但是市面上的行业指数多如牛毛,大的行业指数下还有细分指数,一个指数对应多只产品,看得人眼花缭乱,所以堂主觉得有必要梳理出一个行业指数基金库,这样在之后的调仓中就能很快锁定自己需要的指数产品。行业指数基金库的筛选原则如下:

(1)仅考虑场内(含LOF)ETF,不包括场外基金。

(2)只选行业指数基金,不包括策略、风格、区域等其他分类基金。

(3)同一个指数有多只ETF跟踪的,选取规模最大的ETF。

(4)只包括A股和港股范围,不包括海外指数。

堂主选择了中证全指行业指数和中证主题指数作为指数备选池,作为目前指数品类最全的公司,中证公司编制的指数能涵盖沪深两市的股票,并且也是跟踪基金最多的指数公司。其中中证全指行业指数系列主要按照传统主营业务来划分行业,中证主题指数则以产业链的视角将某个产业的上中下游都囊括进来,更符合我们现在投资板块的定义。在剔除掉一些十分小众的指数和重复指数后,根据堂主对行业的理解,形成了18个行业大类,95个细分指数的行业指数基金库,基本涵盖了市场所有的主流行业,下面直接上干货。

传统能源

大基建

大消费

港股通概念

高端制造

化工材料

交通运输

金融

军工

农业

汽车

通信

文化传媒

新能源环保

信息技术

硬科技

硬科技&信息技术:堂主在硬科技指数筛选中剔除了绝大部分“科技ETF”,这是因为市场上的许多科技指数,如中证科技、科技50、科技100等,其筛选成分股标准是选择研发创新能力较强、盈利能力较的高新技术上市公司,这就使得科技指数包含了医药、电子、计算机、电力设备等跨行业研发能力强的公司,更像一个风格指数而不是单一行业指数,所以把科技单独作为一个行业并不恰当,这也是我将科技类指数细分为硬科技(半导体芯片等硬件)和信息技术(软科技,模式创新·为主)的原因。

资源

我从产业链的角度分出了这18个行业大类,目的是为了行业之间基本保持相互独立(比如划分硬科技和信息技术行业时,我就曾很纠结,本来想都归为“科技”大类的,但发现互联网云计算的商业模式,和半导体芯片代表的制造业还是差别很大的。又比如,“硬科技”行业里的细分板块大部分也属于高端制造,但跟我单列出来的高端制造行业里的机床、消费电子差异也很大,所以也区分了两个行业)。但由于细分指数众多,也免不了各行业之间会有小部分交集。这18个行业大类除了我们熟悉的新兴行业消费、医药、新能源、科技等,也有一些传统行业如基建、资源、金融等,各类机会都不会错过,而堂主今后的指数投资,也会围绕行业指数库里的标的进行选择。

@头条基金

@中国基金报

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