5月9日A股猛料：中央四部门重磅发布！3板块迎大利好将超预期上涨

【国内外财经要闻/A股大盘展望】

　　猛料一：本周中美两国都将公布4月通胀数据，或改变货币政策走向！

　　事件：5月11日，中国国家统计局将公布CPI、PPI数据。5月12日，美国也将公布4月CPI数据。中美两国通胀预期都有加强迹象，可能会改变货币政策中期走向。

　　点评：虽然美伊冲突有降温迹象，国际油价在近期也没有连续走强创新高。但国际油价始终稳定在100美元附近，这将大大增加今年全年全球的通胀压力。我国方面，根据业内机构预测，4月CPI还能与3月持平，同比增长在1%左右。但4月PPI则将进一步走高至1.8%附近，再次创出阶段新高。美国方面，经济学家目前预计4月CPI将在3月数据环比激增0.9%的背景下，进一步上涨0.6%。考虑到周末美国的4月非农就业数据超出预期，这样一来，美联储货币政策转向的压力就会大幅增加。而据我了解，近期已有多位美联储官员表示，如果通胀继续上升并扩张，不排除未来会有加息的可能性。值得注意的是，虽然我国CPI数据仍未达到2%，但在双周期调节思路下，我国央行在3月已经开始提前收紧银根。这也是3月后A股震荡加剧的主要原因之一。

　　猛料二：警惕！监管层正在加大力度为行情降温！

　　事件：5月10日，包括通鼎互联、巨轮智能在内的多只翻倍股或连板股，相继发布股票交易异常波动公告，向投资者提示风险。与此同时，中韩半导体ETF华泰柏瑞、全球芯片LOF，也将于今天停牌一小时。

　　点评：在周末的文章中，我刚刚和大家提到了，上交所对波动幅度较大的股票以及全球芯片LOF等溢价较高的基金进行重点监控一事。按照我昨天分析，上交所发文还仅仅只是在提醒投资者市场存在过热风险。在没有进一步的措施出台前，一些热门高标股可能还会延续强势。但让没想到的是，次日不少上市公司和热门基金就相继发布了风险警示，甚至是临时停牌。这说明，监管层已有加大窗口指导的动作，目标就是要帮行情快速降温。可以预见的是，只要市场资金抱团不散，继续推高这些热门板块的前排活跃股，那么短期内监管层多半就还会再次升级调控措施，直到行情冷却降温。鉴于此，我提醒大家，近期要多注意市场风格切换，一些在低位的板块，安全性会更高。

　　大盘预判：上周五A股大盘回撤5日线后跌幅快速收窄，到周五收盘时，已经向下修复了5日线的超买缺口，并稳定在单边上行通道之中。而上周五晚外盘表现较佳，美三大指数中纳指与标普500均创历史新高，且领涨的方向还是科技股。在此影响下，周一亚太市场的表现多半不会太差，A股大盘也有机会依托5日线继续走强。

　　【行业/板块/题材概念消息点评】

　　猛料三：我国第四代自主超导量子计算机“本源悟空-180”上线！

　　事件：近日，由中国科学院牵头，联合武汉大学、华中科技大学和武汉量子技术研究院等团队联合研发的国内首台双核原子量子计算机“汉原2号”正式发布。

　　点评：该消息利好量子科技板块。量子计算是遵循量子力学规律来操控信息单元的一种全新计算模式。作为下一代信息技术的核心驱动力，量子计算能够有效解决传统计算算力不足的难题，被视作引领下一代产业变革的颠覆性技术，也成为全球科技竞争的战略焦点。技术突破、政策支持与市场需求共同驱动产业快速发展，其应用场景从专用计算向通用计算拓展，推动金融、医药、能源等领域深度变革。A股市场方面，量子科技是未来技术的重要方向，不过目前离商用还有距离，所以往往只会在利好消息刺激下出现短期异动，暂时还不具备走出大级别趋势行情的潜力。

　　持续周期：短线

　　爆发力度：★★★

　　板块资金面：过去1个多月以来，机构和游资都没有大幅加仓量子科技的动作。且据我观察，此前主力机构对量子科技的兴趣也不是太大。在这种情况下，只有确认机构进场，才可以考虑是否跟进。

　　板块技术面：量子科技板块中短期基本上都是随盘震荡，没有出现独立于大盘走强的迹象。到上周五收盘时，板块指数和大盘同步稳定在所有短期均线之上，但并未突破中期大级别箱体结构。

　　相关公司（包括但不限于）：国盾量子（688027）、科大国创（300520）、神州信息（000555）、中国长城（000066）等。

　　猛料四：四部门重磅发布！持续提升算力设施绿电占比！

　　事件：近日，国家能源局、工信部、发改委、数据局四大部门联合印发《关于促进人工智能与能源双向赋能的行动方案》。《行动方案》提出，到2027年，支撑人工智能创新发展的安全、绿色、经济的能源保障体系初步构建，清洁能源与算力设施互动能力显著提升。

　　点评：该消息利好储能板块。绿电直连是解决算力中心降碳需求与用电成本痛点的关键路径。为解决绿电不稳定的痛点，固态变压器，固态断路器等构网型直流设备及"算力作为柔性负荷"的协同调度技术有望成为重要发展方向。此外，储能更是绿电发展的核心受益者。在传统电网储能之外，人工智能算力中心正在成为储能行业最具确定性的新增量市场。算力中心也早已成为储能企业的重点布局方向。A股市场方面，储能是能源设备主题的重要分支，也是近期市场的主线热点之一，中短期交投活跃度始终保持在较高水平。

　　持续周期：中线

　　爆发力度：★★★★

　　板块资金面：过去1个多月以来，能源设备主题内有接近20家公司被主力机构大幅加仓，这些公司绝大多数都有储能相关业务，也是近期主力机构买入较多的板块之一。

　　板块技术面：储能板块中期短期表现均强于A股大盘。中期来看，板块指数始终依托60日线震荡上行。短期来看，上周连续上涨后，板块指数已经突破阶段新高，目前小幅向上偏离5日线超买。本周初有震荡需求，只要不破位，回踩5日线就能快速企稳转涨。

　　相关公司（包括但不限于）：泰永长征（002927）、长高电新（002452）、洛凯股份（603829）、迦南智能（300880）等。

　　猛料五：字节再加码！全球AI资本开支持续上修，算力步入全链通胀！

　　事件：据报道，字节跳动正在加大对人工智能基础设施的投入，公司今年计划资本支出将超过2000亿元人民币，较此前的初步计划增加了25%。上调资本开支主要源于两方面原因，字节对人工智能的投入不断增加，以及内存芯片成本上涨。

　　点评：该消息利好算力租赁板块。数据显示，到今年3月份，我国日均词元调用量已突破140万亿，两年增长超千倍。而这样快速增长的趋势，如今仍在延续。今年以来，国内外多款大模型接连上新、AI智能体快速普及，带动算力市场持续升温。从当前的供需情况看，未来一段时间算力租赁市场仍有望持续增长。业内人士表示，当前算力租赁行业处于高景气、结构性紧缺的阶段，2026年市场规模预计达到2600亿元，高端的GPU出租率超过90%。A股市场方面，算力租赁是近期市场核心主线热点之一，交投活跃度极高！

　　持续周期：中线

　　爆发力度：★★★★

　　板块资金面：过去1个多月以来，算力租赁板块内有16家公司被主力机构大幅加仓。值得注意的是，此前机构很少集中买入，但上周出现多次集中买入。说明主力吸筹充分，有进入拉升期的迹象。

　　板块技术面：算力租赁板块中期表现与A股大盘基本持平，但短期表现已经超过了大盘。上周三个交易日板块指数连续独立于大盘走强，到周五收盘时，已经突破中期大级别箱体平台并创出阶段新高。不过板块指数也向上偏离5日线超买，短期有震荡需求。

　　相关公司（包括但不限于）：润泽科技（30442）、浪潮信息（000977）、美利云（000815）、中贝通信（603220）等。

　　【龙虎榜/游资/主力机构调仓分析】

　　游资大佬重点狙击：深南东路：净买入炼石航空（军工）2219万、红板科技（PCB）6406万；宁波桑田路：净买入电科蓝天（商业航天）1.03亿；炒股养家：净买入新能泰山（能源设备）1878万、巨轮智能（机器人）4970万、精锻科技（机器人+汽车零部件）2039万；毛老板：净买入长源东谷（汽车零部件）5910万；瑞鹤仙：净买入精锻科技（机器人+汽车零部件）2053万、三瑞智能（机器人）2959万；屠文斌：净买入腾龙股份（液冷+汽车零部件）1.66亿。

　　游资大佬整体调仓：前一交易日游资净买入超过1000万的个股10只，净卖出超过1000万的个股5只。

　　游资大佬板块调仓：大幅加仓机器人、汽车零部件，小幅加仓PCB、商业航天、能源设备和液冷。小幅减仓光纤光缆、光学光电子、有色和AI应用。

　　机构资金单日买入（1000万+）：宏和科技603256，PCB+玻纤，2家机构买入1家机构卖出，机构净买入43852.42万，是上周五机构净买入最多的个股。宇环数控002903，工业母机，5家机构买入4家机构卖出，机构净买入17089.64万占比8.57%，是上周五机构净买入占比最多的个股。

　　机构资金10日内连续买入（1000万+）：中晶科技003026，芯片概念，4月28日-5月8日，机构资金3次净买入，5月8日净买入1516.87万，机构买入量较之前小幅减少。巨力索具002342，商业航天，5月7日-5月8日，机构资金2次净买入，5月8日净买入2171.45万，机构买入量较之前大幅减少。光迅科技002281，CPO，5月7日-5月8日，机构资金2次净买入，5月8日净买入2120.18万，机构买入量较之前大幅减少。

　　机构资金整体动向分析：前一交易日机构净买入超过1000万的个股21只，净卖出超过1000万的个股24只。机构席位买盘中幅萎缩，卖盘中幅释放。剪刀差收窄后，机构资金从上周四大幅净流入，转为小幅净流出，高抛意愿明显增加！

　　机构资金板块流向分析：主线热点中（近期机构主攻方向），PCB连续两个交易日被大幅加仓，CPO、算力租赁和锂电池被中幅加仓，光纤光缆被小幅加仓。商业航天被中幅减仓，存储芯片和能源设备被小幅减仓。

　　非主线热点中（近期机构少量参与方向），机床、芯片概念和机器人被中幅加仓。航运被小幅加仓。ST股被大幅减仓，汽车零部件、消费电子、光学光电子、无人驾驶、纺织服装、软件、专业工程、光伏、房地产被小幅减仓。

　　总体来看，上周五机构和游资操作方向出现分歧。机构买盘中幅萎缩，卖盘中幅释放，从大幅净流入转为小幅净流出，高抛意愿明显增强。游资买盘微幅萎缩，卖盘微幅释放，仍然维持中幅净流入，只不过净流入量小幅下滑。从板块资金流向上看，在主线热点中，机构和游资合力加仓了PCB一个板块。但在非主线热点中，机构和游资合力加仓了机器人。除此之外，机构还买入了算力租赁、CPO、锂电池和光纤光缆，减仓了存储芯片、商业航天和能源设备。游资则加仓了商业航天、能源设备和液冷服务器，减仓了光纤光缆。由于机器人被机构和游资合力买入，且买入量不低，所以要注意机器人是否会成为后期市场新主线。