恒大物业公布134亿元资金被占用调查结果：恒大存在潜在内控问题，将以资产偿债

本报记者 李贝贝 上海报道

2月15日晚间，中国恒大（03333.HK）及恒大物业（06666.HK）公告称，针对134亿元（人民币，下同）存款质押被相关银行强制执行一事，独立委员会已完成独立调查。

公告透露，2020年12月28日至2021年08月02日期间，恒大物业旗下公司为多家第三方公司融资提供质押，相关的资金间接划转至中国恒大。被银行强制执行的恒大物业附属公司存单质押的总计价值为134亿元。中国恒大正与恒大物业商讨偿还方案，主要透过中国恒大转让资产予恒大物业抵销相关款项。

值得注意的是，在公告中，中国恒大反省了集团存在潜在的内控问题，包括该质押涉及公司层面的高级管理人员/执行董事（可能是在知情的情况下）促使一家上市附属公司违反香港上市规则的披露和合规义务等。

就调查结果，2月15日晚间，中国恒大集团行政总裁、执行董事肖恩向媒体表示，中国恒大和恒大物业都已经根据调查结果要求涉及此事的董事，高管辞任相关职务，并作出了新的人事安排。

三高管参与质押安排“不建议恢复原有职位”

2022年3月22日，“恒大系”上市公司中国恒大、恒大物业、恒大汽车披露停牌原因，首次公布约134亿元存款为第三方提供的质押保证金，已被相关银行强制执行；2022年7月，中国恒大公布了独立调查委员会的初步调查结果，称恒大物业质押相关的贷款通过第三方（扣除费用后）回流至中国恒大，用作其一般营运。

2月15日晚，中国恒大发布了上述事件的独立调查结果，向公众进行了更为详实的说明。

公告显示，2020年12月28日至2021年8月02日期间，恒大物业的6家附属公司（分别是金碧物业、金碧恒盈、金碧华府、恒大恒康、金碧世家和金碧恒康）通过8家中国境内商业银行，为多家第三方公司（作为被担保方）融资提供该质押，相关的资金透过部分被担保方及多家通道公司（扣除费用后）划转至中国恒大。

关于质押的背景和原因，公告指出，2020年12月中至下旬，基于恒大的资金需求，集团提出开展一个专项融资业务，具体方案为利用附属公司对外做质押，为第三方向银行申请融资提供担保，第三方融资所获取资金投入到本集团，以支付在2021年2月的负债及/或应付款。质押目的是继续利用专项融资业务，为本集团的其他营运及财务需要获得资金，包括支付在2021年不同时间点到期的负债及/或应付款。

“总体而言，自2021年9月至12月期间，因质押担保期限届满，触发质权实现条件，被银行强制执行的恒大物业附属公司存单质押的总计价值为134亿元。”据悉，质押分为三组：第一组存单质押担保20亿元，第二组存单质押担保27亿元，第三组存单质押担保87亿元。

以第一组为例，2021年3月，金碧物业以20亿元定期存单为第三方公司融资向银行提供存单质押担保，使该第三方公司获得19.554亿元银行借款。上述第三方公司通过通道公司以增资和提供无息借款形式把资金转入贵州广聚源。因上述第三方公司在借款合同项下发生违约行为，银行于2021年9月对金碧物业的约20亿元存单进行了划扣。

《华夏时报》记者注意到，公告强调，质押事件的发生反映出恒大存在潜在的内控问题，例如，“该质押涉及本公司层面的高级管理人员/执行董事（可能是在知情的情况下）促使一家上市附属公司违反香港上市规则的披露和合规义务”“恒大物业附属公司的公司印章有可能在获得公司或恒大地产的高级管理人员批准、但未得恒大物业管理层批准的情况下被使用”等。

2022年7月，中国恒大在公告中提出，根据独立调查委员会初步调查结果，由于中国恒大执行董事夏海钧及潘大荣，以及子公司恒大集团有限公司执行总裁柯鹏参与了质押安排，要求上述人士辞任相关职务。在此次发布的公告中，中国恒大及恒大物业表示，“经调查后，独立委员会不建议恢复前述三位的原有职位”。

据公开报道，夏海钧曾以“处理境外债务”为由，于2022年年中前往香港，之后再无公开露面；今年1月5日晚间，有报道称，恒大集团原执行总裁柯鹏被警方带走调查，事涉恒大深圳旧改事宜。

“以适当方式推出行之有效的补救措施”

受访人士认为，恒大物业134亿元存款划扣事件被查明，对中国恒大及恒大物业颇具积极意义。2月16日，IPG中国首席经济学家柏文喜向《华夏时报》记者指出，恒大物业134亿元存款划扣事项的独立调查报告基本查明了事实和原因，“在港交所复牌可以解决投资者的流动性需要”。

在恒大物业134亿资金被占用调查结果公布后，恒大系高层公开表态，承诺做好补救工作。

2月15日晚间，中国恒大集团行政总裁、执行董事肖恩向媒体强调，尽管调查有了结论，但集团和公司在风险化解委员会公司法律顾问和合规顾问的监督、建议下，加强力度进行内部风险评估和管理体系的建设绝不会停步。

“也恳请各方能够继续给予中国恒大和恒大物业一些时间，集团将全力支持两家境外上市公司主体，积极探讨在依法依规的前提下，以适当方式推出行之有效的补救措施，同时，中国恒大也将遵循香港法律及相关监管规定继续做好信披工作，配合好香港联交所等机构的询问。”肖恩表示。

恒大物业执行董事段胜利坦言，尽管这笔资金并未流向体外，也未被私人侵占，但母公司将资金违规占用，已严重损害恒大物业作为独立上市公司的合法权益，使得公司未能对股东特别是中小股东切实负起责任，相关操作违反了香港相关法规。为此，恒大物业将积极整改、努力补救，聘请内控顾问协助、督促公司不断着力加强对自身管理和运营的规范。

据上述公告，中国恒大正与恒大物业商讨偿还该质押所涉及款项的方案，方案主要透过本集团转让资产予恒大物业抵销相关款项。在有关偿还方案落实后，公司将发出进一步公告。段胜利表示，尽管恒大集团流动性紧张、债务负担沉重，归还占款仍有很大不确定性，但恒大物业正积极与中国恒大管理层商讨相关解决方案，力争尽快推动化解占款相关问题。

另据中国恒大于2022年12月20日发布的《季度信息更新》，中国恒大正与其财务及法律顾问积极推进境外债务重组工作，并与若干境外债券持有人及其顾问进行沟通与建设性接洽，以推动经各方同意的本集团境外债务重组方案的制订。目前，各方在重组方案框架、关键条款方面的分歧正在不断收窄。但“公司债务负担沉重，经营仍面临较大挑战，偿债资源是否能产生预期价值存在较大不确定性”。下一步，本公司将继续与有关境外债权人开展积极和建设性的对话，保持相向而行的良好势头，以期尽快在重组方案条款方面达成一致意见。

责任编辑：张蓓 主编：张豫宁