百年建筑解读：2023-2026年天然砂供需格局及价格走势分析

概述：天然砂（河砂、湖砂为主）是混凝土核心骨料，2019–2021年受长江、黄河流域环保禁采、河道整治、生态红线收紧影响，全国天然砂开采量断崖式下滑，供给大幅收缩，价格大涨，建筑市场被迫大规模转向机制砂替代，行业格局发生根本性重塑。

2023–2025年，天然砂供给持续收缩，需求逐年走弱，价格高位回落，但长三角、珠三角因缺口长期存在，重点工程刚需支撑，价格显著高于全国。2025年开春（3–5月禁渔、禁采期）供给偏紧，需求季节性回升，价格阶段性反弹；五一后采区复产、供给放量、需求增量有限，价格回落并对部分区域机制砂形成短期冲击。

中长期看：天然砂总量递减、优质稀缺、区域分化；机制砂经技改后质量全面对标天然砂，普通民用建筑基本替代完成；但桥梁、管桩、水利、高标号混凝土（C60+）等重点工程仍刚需河、湖砂，天然砂价格对机制砂的冲击仅为阶段性、区域性，难以逆转结构替代大趋势。

二、2023-2025年建筑用天然砂供需、价格走势分析

（一）近三年建筑用天然砂供给端持续收窄

2023-2025年全国天然砂开采指标逐年压降，生态管控常态化，供给刚性收缩，优质骨料缺口持续扩大，三年全国总产量累计减量超30%。据百年建筑网数据统计，2025年全国天然砂开采总量约6.03亿吨，同比下降8.9%。其中长江流域占比最高约38%，主要来源湖南岳阳洞庭湖、江西九江鄱阳湖、湖北蕲春、安徽宣城等多个采区；其次珠江流域占比31%；沿海河砂及海砂占比20%，最少黄河流域占比10%。因此长江流域天然砂价格行情走势成为珠海、沿海、黄河流域价格波动参考的标杆，同时需要应用端按照质量要求进行定价，据市场反馈一类天然砂价格高二类天然砂3-5元/吨，区域不同，价差也不同。

从来源分析，据百年建筑网数据统计，2025年长江流域天然砂开采量约2.31亿吨，同比下降11.2%；珠江流域天然砂开采量约1.89亿吨，同比下降6.3%；沿海进口&淡化海砂开采量约1.2亿吨，同比下降7.7%；黄淮流域天然砂开采量约0.63亿吨，同比下降10%。因各地规划开采计划暂未完成，后期无环保等压力情况下，预计2026年天然砂开采量较2025年持平。

（二）全国建筑用天然砂市场需求总量逐年下滑

建筑用天然砂需求83%依托建筑行业，其中地产占比58%、基建占比25%、工业养护占比17%。受地产下行拖累，2023-2025年整体需求持续回落，但重点高端工程刚需具备强韧性。据调研，2023-2025年建筑用天然砂需求量逐年下降，2023年建筑用天然砂约18.5亿吨，市场需求韧性较强，主要集中长三角、珠三角市场，且出现缺口；2024年总需求量约16.8亿吨，由于受天然砂价格及供应缺货影响，优质机制砂快速代替；2025年总需求量约10.5-11亿吨，整体需求量大幅下降。

据百年建筑网调研，2025年全国主要区域建筑天然砂需求占比情况，华东排第一约38.5%，缺口偏大；华南区域占比约24.5%；华中区域占比约20.2%，华北及西北占比16.8%。

（三） 2023-2025年全国建筑用天然砂价格持续回落

2023-2025年全国天然砂行情一路走低，建筑市场需求收窄，加上矿山产能释放机制砂供应增加，2022-2023年天然砂价格处于历史高位，2024-2025年随供给修复、需求走弱持续回落，但核心刚需区域高标河砂价格显著坚挺。2025年长江流域各个采区均价52元/吨，同比下降20%；珠江流域均价58元/吨，同比下降17.14%；黄河流域均价50元/吨，同比下降19.35%。

据百年建筑网数据统计，2023-2025年核心区域终端市场均价持续走低，长三角市场建筑用天然砂均价115元/吨；同比下跌14.81%。珠三角市场建筑用天然砂均价105元/吨，同比下跌16%；华中核心市场建筑用天然砂均价85元/吨，同比下跌10.53%。受地产项目需求减弱，机制砂供应回升，贸易竞争加剧，价格持续处于偏弱运行状态。

（四）2025-2026年核心港口天然砂库存情况及港口价格

据百年建筑网调研，2025年长江流域库存主要集中发长三角江阴港、芜湖港、上海港等码头，2025年江阴港库存量约180-220万吨，芜湖港库存量约70-100万吨，上海港库存约80-160万吨，珠三角天然砂石库存约100-150万吨，以上主要港口码头承担中转过驳并分销周边市场，长三角市场港杂费约3.5-5元/吨。

据调研，截至2026年5月19日，长三角主要港口码头交易天然砂含税均价76元/吨，同比下降8.06%；江阴港目前市场销售均价约73元/吨，同比下降8.75%；芜湖港码头市场销售含税均价约72元/吨，同比下降7.69%；上海港码头市场含税销售价格83元/吨，同比下降7.78%。一季度长江流域天然砂行情以涨价趋势为主，因采区开采有限，加上3-5月禁渔期，需求回升，供应减少，加之港口备库偏低，且重点工程项目开工提前，需求释放。同时受油价上涨，拉动船运成本上升，因此3-4月份天然砂出现累计上涨5-6元/吨，采区价格涨至51-52元/吨。5月开始洞庭湖多个采区进行开采，日均开采量约30万吨，下游需求有限，采区价格回落至46-48元/吨，不含税。累计下跌5-6元/吨。下游港口码头销售价格短期小幅回落1-3元/吨，运费成本偏高，下游跌幅有限。

三、机制砂技改升级与天然砂替代逻辑

（一）早期替代短板

2019-2022年机制砂工艺不成熟，存在含泥量高、级配杂乱、颗粒棱角尖锐等问题，仅可用于普通民用建筑，重点工程、高标号混凝土仍完全依赖天然砂。

（二）2023-2025年技改后品质对标

大型砂石企业通过整形、精细化筛分、水洗除杂、智能生产线管控全面技改，机制砂品质大幅提升，基本对标天然砂标准：含泥量稳定≤3%、实现连续合理级配、与水泥粘结力更强，C60混凝土抗压强度可提升10%-20%。

（三）当前市场替代格局

1、普通民用建筑、低层工程、常规市政项目：机制砂100%替代天然砂，成本优势显著；

2、桥梁、隧道、大型水利、高压管桩、C60+高标号混凝土等重点永久性工程：天然砂为刚需，无法被完全替代；

3、价格冲击具有阶段性、区域性：2025年3-5月禁采期天然砂涨价带动机制砂跟涨，5月后天然砂复产降价，华中、华南机制砂小幅承压，长三角因缺口大几乎不受影响，不会改变机制砂长期主导市场的格局。

四、核心区域长三角VS珠三角市场差异

（一）长三角市场：缺口刚性、价格坚挺、优质砂溢价高

区域年砂石需求20亿吨，本地产能严重不足，70%货源依赖长江中上游调运及少量进口。区域集中高铁、跨海桥梁、地铁等高端基建，Ⅰ类优质河砂刚需占比达30%，优质砂溢价长期维持10-15元/吨，终端价格抗跌性极强，长期处于全国高位。

（二）珠三角市场：供给过剩、需求疲软、竞争激烈

区域年砂石需求15.2亿吨，西江、广西砂石大量涌入本地市场，供给过剩率超过18%。受地产下行拖累明显，基建多为普通道路工程，优质天然砂刚需占比仅15%，溢价能力弱。机制砂与天然砂价差收缩至每吨5-10元，市场竞争激烈，价格长期低位运行。

六、天然砂季节性周期规律与2025年行情复盘

（一）年度固定周期规律

1、枯水期（10月-次年3月）：内河运输能力下降，供给收缩15%至20%，价格稳步上涨5%-10%；

2、禁采禁渔期（3-5月）：长江全流域禁采，供给骤减70%-80%，价格阶段性上涨10%至15%；

3、主汛期（6-9月）：干流全面禁采，供给近乎中断，价格短期冲高15%以上。

（二）2025年行情验证

3-5月受禁采+节后复工需求回升双重支撑，天然砂价格反弹，机制砂同步跟涨；5月后各地采区集中复产，供给放量叠加终端需求乏力，天然砂价格回落，华南、华中区域机制砂价格小幅承压。

七、终端采购、备货与排单建议

1、时间窗口：每年2月底（禁采前）、5月底（汛期前）提前锁价备货，规避年度高价周期；3-4月禁止追高拿货，6-8月逢低储备库存，10-12月按需灵活采购。

2、货源结构：采用“70%机制砂+30%优质河砂”组合模式，普通工程用机制砂控制成本，重点工程提前锁定优质天然砂货源，平衡质量与成本。

3、区域策略：长三角优先提前锁定长江中上游优质砂源；珠三角依托本地充足机制砂产能，天然砂按需补采、不囤货。