又一家省级农商联合银行获批筹建，涉总资产超1.3万亿

继江苏之后，新年又一地省联社改革方案落定。1月20日，国家金融监督管理总局披露的批复显示，江西农村商业联合银行股份有限公司（下称“江西农商联合银行”）获批筹建。

此前的2024年6月，江西省农村信用社联合社（下称“江西省联社”）官网发布消息称，同年4月1日，江西省联社召开社员大会，会议审议通过了《关于审议取消江西省农村信用社联合社法人资格并组建江西农村商业联合银行股份有限公司的议案》等相关议案，决定在江西省联社基础上组建江西农村商业联合银行股份有限公司（暂定名），并授权江西农商联合银行筹建工作小组组织实施和开展筹建工作。

公告明确，江西农商联合银行发起人资质须符合《公司法》《商业银行法》以及金融监管部门的规定。江西省联社社员的股金依据社员大会通过的《江西省农村信用社联合社原股金处置方案》处置；江西农商联合银行成立后，原江西省联社的业务、资产，以及债权债务等权利义务均由江西农商联合银行承接。

公开信息显示，江西辖内农商银行由农村信用社改制而成。目前，全省农商银行共有85家法人机构、2200多个支行网点、2.5万名员工。截至2024年末，江西辖内农商银行资产总额超1.3万亿元，存贷款规模近2万亿元。其中，各项存款余额10846亿元，约占全省份额的1/5；各项贷款余额9016亿元，约占全省份额的1/6，业务规模、市场份额居全省金融机构首位。

江西农商联合银行获批筹建也意味着，新一轮省联社改革已实质性推进至第九省。此前的1月2日，金融监管总局刚刚披露了江苏农商联合银行的筹建批文，落款日期为2024年12月24日。（详见报道《省联社改革新年第一单，4万亿级江苏农商联合银行来了》）

在此之前，国内已有7地省联社改革方案获批并落地，分别是浙江、山西、辽宁、河南、四川、广西、海南。此外，甘肃、贵州、湖北、江西、内蒙古等多地也曾披露过改革方案。

从已落地情况来看，此轮省联社改革的主流模式包括成立省级农商联合银行和省级农商银行两种。目前已经敲定方案的9地中，有7地（初步）选择了农商联合银行模式，仅海南和辽宁选择了省级农商银行模式。

在“一省一策”的原则下，各地改革路径因地制宜各有特点。比如，在已经落地的农商联合银行模式中，除浙江农商联合银行采取“下参上”（自下而上参股）模式外，其余省份主要采取了“上参下”（自上而下参股）模式。

此外，辽宁农商银行采取“两步走”战略，即第一步将沈阳农商银行和30家农信联社合并组建辽宁农商银行，第二步由辽宁农商银行吸收合并25家农商银行（以及由相关农商银行主发起的11家村镇银行）。河南则在获批筹建河南农商联合银行短短一年后，宣布将河南农商联合银行与25家法人机构以新设合并方式组建河南农商银行，以“统一法人”模式挂牌成立。

而刚刚获批筹建的江苏农商联合银行，因为下辖农商行中的上市银行较多备受关注。日前，紫金银行一则投资者互动回复还一度引起该行将独立于省农信系统的猜测，不过据第一财经了解，相关说法并不准确。（详见报道《一则互动回复引“独立”猜测，知情人士称紫金银行仍将留在江苏农信系统内》）

作为更普适也是当前最主流的改革模式，省农商联合银行与省联社一样具有独立企业法人资格，都是银行业金融机构，都有一定经营功能，且均保持着两级法人地位。对于改革的意义，招联首席研究员、上海金融与发展实验室副主任董希淼告诉第一财经，其中原因来自多个方面，包括理顺自上而下的股权关系（浙江农商联合银行除外），改变股权与控制权的悖论；增强资本实力，提高风险防范与化解能力；优化业务资质与牌照优势，提升服务能力，更好地发挥“小法人，大平台”作用等。