禾赛发布长距混合固态激光雷达，覆铜板三季度提价已在路上！

一、行业观察

1，商务部：加大对西藏的资金和政策支持力度。

2，中金所：减半收取2021年8月至12月股指期货、国债期货交割手续费。

3，中国证券业协会对19家网下投资者采取自律措施。

4，硅片价格重回上涨通道，光伏行业上下游涨价预期再次升温。

5，两融余额持续刷新近五年高点融资客最心动锂电池概念股。

6，中国碳卫星获取首个全球碳通量数据集。

7，年内已有200位基金经理离职，下半年离职加速。

8，多地水泥价格继续上调，江苏下半年第二轮普涨开始。

9，广东外贸连续9个月正增长，今年前7月集装箱出口增4.6倍。

二、公司要闻

1，美格智能拟定增募资加码主业
美格智能（002881）拟定增募资不超过6.04亿元，用于5G+AIoT模组及解决方案产业化项目、研发中心建设项目等。
2，联瑞新材拟投建半导体材料项目
联瑞新材（688300）表示，为持续满足新一代芯片封装、高频高速电路基板等领域的客户需求，进一步扩大球形粉体材料产能，拟投资3亿元实施年产15000吨高端芯片封装用球形粉体生产线建设项目。
3，协鑫能科与西井科技等签订合作协议
协鑫能科（002015）与西井科技签署协议，旨在通过密切合作推动新能源商用汽车及配套充换电站业务发展。同时，公司与趣链科技签署协议，就新能源汽车电池全生命周期管理、区块链技术应用、区块链金融及充换电站推广等方面建立战略伙伴关系。
4，兴发集团与中科院深圳先进院合作
兴发集团（600141）与中国科学院深圳先进技术研究院签订协议，重点合作项目包括黑磷单体制备放大及下游应用技术研究、磷酸铁锂制备技术开发、光伏胶制备及应用技术开发等。
5，永太科技拟收购永太高新15%股权
永太科技（002326）拟以自有资金1.5亿元收购永晶科技所持永太高新15%股权。完成后，公司将持有永太高新75%股权。永太高新是公司锂电及其他材料类板块的重要载体。
6，*ST金正全资子公司取得采矿许可证
*ST金正（002470）全资子公司贵州金正大通过探转采的交易方式，于8月12日获得贵州自然资源厅颁发的采矿许可证，矿山名称为贵州省瓮安县马路槽磷矿，生产规模200万吨/年。

三、题材挖掘

覆铜板三季度提价已在路上、相关公司业绩有望继续爆发
据媒体报道，近段时间以来，国内环氧树脂市场再度高歌猛进，主流价格逼近34000元/吨，这无疑让下游覆铜板厂商再度承压。业内人士预计，面对环氧树脂涨价压力，覆铜板厂商一般都会往下游转嫁，在供不应求的背景下，相关厂商提价幅度高于原材料价格的涨幅。

点评：近期环氧树脂价格上涨主要受原料双酚A和环氧氯丙烷价格大幅上涨影响。环氧树脂作为覆铜板的主要原材料，占据大约25%-30%的成本，其价格走势直接影响覆铜板的生产成本。早在今年三月份，就因为上游环氧树脂、铜箔等涨价，覆铜板厂商纷纷提价，部分厂商甚至一个月之内两度提价。行业大厂在二季度累计上调报价10%以上，接近历史高位。现在覆铜板的订单已经排到今年年底了，而且订单交付周期很长，现在基本上都要30-45天了。新能源车高度景气，带动铜箔需求量大增，导致大量铜箔供应商将生产重心转移至锂电铜箔上，造成了覆铜板供给的紧张局面。
随着多层板、HDI板以及IC载板等中高端PCB产品的市场需求不断增长，覆铜板厂商的市场空间也被进一步打开。叠加下游消费电子、新能源汽车等领域的需求持续高景气，覆铜板行业量价齐升的趋势已经很明确。

相关个股：

生益科技（600183）、金安国纪（002636）等。

禾赛发布长距混合固态激光雷达、助力实现L3级自动驾驶

据媒体报道，全球领先的激光雷达厂商禾赛科技近日正式公布面向ADAS前装量产的长距混合固态激光雷达——AT128。AT128是ADAS激光雷达的各项核心指标一次质的飞跃，也是市场上唯一同时满足远距(200m@10%)和超高点频(153万每秒，单回波)的车规级前装量产激光雷达。AT128已获得多家顶级汽车厂商总计超过150万台的定点，将在2022年大规模量产交付。

点评：激光雷达是实现无人驾驶等技术的关键。从激光雷达技术路线看，预计短中期混合固态为主，长期纯固态OPA渗透提升，各参与者布局和优势不一，禾赛具备较强竞争实力。在汽车产业“电气化、共享化、网联化、智能化”的“新四化”驱动下，激光雷达是新增硬件增长最快的子领域，市场空间广阔。业内认为，随着全球自动驾驶升级，激光雷达前装市场有望提前全面铺开，2021年将成为规模量产元年。预计2023年搭载车型产量突破30万，2025年全球激光雷达市场规模为135.4亿美元，2030年全球前装量产市场规模将超230亿美元。分析师认为，激光雷达是加速成长崛起的千亿智能驾驶传感器，可关注核心激光雷达整机厂和上游材料领域龙头公司。

相关个股：
金奥博（002917）与禾赛科技具备较强的产业协同性，通过斐昱歆琰投资禾赛科技，能够加强合作关系，实现互惠共赢。
福晶科技（002222）在激光雷达方面主要配合客户开发相关光学元件，激光雷达产品有小批量订单。

四、精选公司

高澜股份：储能方面已签署订单
高澜股份（300499）近日在接受投资者调研时表示，公司在新能源汽车整车热管理、信息与通信（ICT）热管理、储能电池热管理等重点领域持续投入资源，进行技术储备和产品研发，已实现相关产品的样件及小批量供货，储能方面已签署的订单约1100万元。公司在储能电池热管理技术方面持续投入研发，目前已有基于锂电池单柜储能液冷产品、大型储能电站液冷系统、预制舱式储能液冷产品等技术储备和解决方案。公司将积极对接客户，进行市场拓展，推进相关产品向储能领域的深度延伸。公司控股子公司东莞硅翔主营新能源动力电池热管理和汽车电子制造业务，为宁德时代主要提供加热膜、隔热棉等产品。东莞硅翔自成立以来积累了宁德时代、国轩高科、中航锂电、亿纬锂能、比亚迪等下游动力电池行业优质客户。
雄韬氢能：燃料电池一体化控制器已应用部分车型
据雄韬股份（002733）官微消息，公司与多家权威科研机构、知名高校合作研发顶尖燃料电池控制技术、革新氢气回收利用系统，倾力打造国内顶尖的燃料电池产品。公司与同济大学开发的1.0版本燃料电池一体化控制器，已经应用于部分车型上。考虑到未来燃料电池批量化推广的需要，现在正在联合开发的是升级的2.0版本，这种模块化的产品设计成本更低、可靠性更高、体积更小。在雄韬氢雄广泛运营于上海、大同、武汉、广州、佛山、荆山和阳泉地区的240辆燃料电池汽车中，以及雄韬氢雄给青岛车企配套的70辆燃料电池大轿车（商务车）中，已经采用了上述联合研发产品，产生了良好的示范效应。
雄韬氢雄联合同济大学继续提升相关产品技术水平，预计采用新技术的燃料电池发动机系统结构更简单，可靠性更高，使用寿命更长，经济效益更高；大数据赋能产品性能，采用的控制算法能够精确控制燃料电池系统的压力、流量及运行湿度，根据汽车运行功率需求智能调节输出功率；配套的车辆采用客户数字直连氢能供应维保体系，实时监测系统运营状态，提供车辆运营最优解决方案。

五、资金动向

1，北向资金

1. 融资融券：截至8月12日，沪深两市两融余额为18577亿元，较前一交易日增加74亿元。其中，融资余额为16926亿元，较前一交易日增加69亿元；融券余额为1651亿元，较前一交易日增加5亿元。
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来源公众号：贝壳投研