关注后及时获得更多实战技巧、市场观点和机会提示!
![]()
事件驱动
近日,国家疾病预防控制局举行 “秋冬季急性呼吸道传染病防控”主题新闻发布会。
相关与会专家指出,当前,我国总体流感活动处于上升阶段,为中流行水平,目前南方省份流感活动水平高于北方。
投资逻辑
1.疫情驱动需求
根据疾控中心预计,今年秋冬季的流感高峰可能出现在12月中下旬至1月初。主要流行毒株为甲型H3N2,大众对该毒株免疫力较低,导致感染人数可能更多。这直接拉动了从预防、检测到治疗的全链条需求。
2. 国产创新药集中上市
2025年被视为"国产流感新药元年"。多款国产创新药(如众生药业的昂拉地韦、济川药业的玛硒洛沙韦)在今年集中获批上市,打破了原有市场格局,带来了"国产替代"的投资主线。
3. 集采政策优化竞争格局
在最近的国家药品集采中,奥司他韦等品种的竞争格局发生变化,原龙头东阳光落标,市场份额被其他企业中选瓜分。这缓解了行业"内卷",有助于中选企业稳定份额和利润。
抗流感概念龙头股
主要集中在疫苗、抗病毒药物和中药领域。
疫苗领域龙头
- 华兰生物(002007):国内首家获批生产四价流感疫苗的企业,2024年批签发占比19%,生产基地规模最大。
- 科兴制药(688136):2024年流感疫苗批签发占比20%,行业第一(注:与科兴生物为不同公司)
- 复星医药(600196):通过子公司大连雅立峰生产流感疫苗,技术领先,市值居前。
- 万泰生物:国内领先的疫苗研发企业,流感疫苗是拳头产品之一。
抗病毒药物龙头
- 众生药业:研发的昂拉地韦片对奥司他韦耐药病毒有效,已进入医保审批阶段。
- 亨迪药业:布洛芬原料药龙头,流感季需求旺盛。
- 特一药业:止咳宝片临床有效率93%,覆盖流感症状需求。
- 鲁抗医药:阿奇霉素、氨咖黄敏胶囊等抗流感药物产销两旺。
中药及综合领域
- 以岭药业:连花清瘟胶囊在流感季市场认可度高。
- 香雪制药:抗病毒口服液、板蓝根颗粒需求增长显著。
- 白云山(600332):医药制造业务覆盖抗流感相关药品。
潜在风险
- 疫情发展的不确定性:流感疫情是短期核心催化剂,若疫情超预期缓解,相关药物的需求可能会快速下降。
- 集采等政策影响:药品纳入集采通常会带来价格下降,可能压缩企业的利润空间。需要关注集采结果和后续影响。
- 短期炒作风险:部分个股在消息刺激下短期涨幅可能过大,存在回调风险。投资时需保持谨慎,避免盲目追高。
![]()
文中观点涉及标的仅供参考,不作为投资依据,股市有风险,投资需谨慎!
读后如果您感觉有所帮助,不要忘记关注转发哦
特别声明:以上内容(如有图片或视频亦包括在内)为自媒体平台“网易号”用户上传并发布,本平台仅提供信息存储服务。
Notice: The content above (including the pictures and videos if any) is uploaded and posted by a user of NetEase Hao, which is a social media platform and only provides information storage services.