债市收盘｜同业存单二级价格大幅回落，30年国债期货有效突破121元

财联社7月2日讯（编辑 刘晨）资金面宽松，国股二级存单一年期价格重回1.6%，国债期货收盘全线上涨，30年期主力合约涨0.40%。现券收益率全线下行。具体来看：

国债期货30年期主力合约涨0.40%报121.180元，10年期主力合约涨0.14%报109.130元，5年期主力合约涨0.07%报106.250元，2年期主力合约涨0.03%报102.512元。

银行间主要利率债收益率全线下行，截至下午16:35，10年期国债活跃券250011收益率下行0.55bp报1.6365%，30年期国债活跃券2500002收益率下行0.65bp报1.8435%，10年期国开活跃券250210收益率下行0.7bp报1.7105%。

（数据来源：WIND，财联社整理）

业内人士指出，央行今日继续大幅净回笼2668亿，但银行间资金价格继续下行，7天回购价格已经普遍回落至1.5%附近。跨季后的两个交易日，消息面平淡，但由于资金面的大幅转松，债市交投活跃度明显提升，基金积极买入现券，国债和国开均呈现收益率曲线整体向下平移趋势。国债期货高开高走，10年和30年品种双双收在日内最高点附近。

中金固收称，展望未来，中长期来看理财规模在存款利率下调背景下有望继续增长。同时因为理财与信托合作整改中仍有一定浮盈释放，所以即使短期债市调整对理财规模影响也或有限，信用债供需关系继续维持正面。在基本面仍然偏弱的情况下，跨过月末，7月初收益率或重回下行，并且季初理财规模或重回增长，在供需偏正面的情况下，信用利差尤其是中短端仍将维持低位。

公开市场方面，央行公告称，7月2日以固定利率、数量招标方式开展了985亿元7天期逆回购操作，操作利率1.40%，投标量985亿元，中标量985亿元。Wind数据显示，当日3653亿元逆回购到期，据此计算，单日净回笼2668亿元。

资金面方面，Shibor短端品种集体下行。隔夜品种下行0.2BP报1.365%；7天期下行3.3BP报1.497%；14天期下行1.5BP报1.554%；1个月期下行0.75BP报1.6095%，创2022年10月以来新低。

银行间回购定盘利率全线下跌。FR001跌1.0个基点报1.44%；FR007跌2.36个基点报1.58%；FR014跌5.0个基点报1.6%。

银银间回购定盘利率多数下跌。FDR001跌1.0个基点报1.37%；FDR007跌5.0个基点报1.5%；FDR014持平报1.55%。

银行间回购利率全线下行：

（数据来源：WIND，财联社整理）

一级市场方面：

信用债方面：

据Choice 数据统计显示，今日交易所市场非金信用债跌幅排行前五的分别是：H1碧地01、PR19简州、23产融13、PR蒙自债、24天屹V1。具体如下：

据Choice 数据统计显示，今日交易所市场非金信用债涨幅排行前五的分别是：20东通01、21景陶债、25绍城发、25珠华Y1、23万科01。具体如下：

存单方面，今日3M期国股在1.5%-1.55%位置需求较好，较前一日下行5bp，1Y期国股报在1.5975%-1.62%的位置，较前一日下行2.25bp，AAA级存单方面，9M成交在1.65%，1Y成交在1.615%的位置。

（数据来源：Choice，财联社整理）

（财联社 刘晨）