"断供"传闻冲击，EDA全线大爆发，国产替代空间有多大？

美国拟对华断供？半导体设计行业迎重大冲击。

今日，EDA概念股集体走强，概伦电子涨超11%，华大九天、广立微涨超10%，申通地铁10CM涨停，一博科技、安路科技涨超3%，台基股份涨超2%。

约8成国产替代空间

最新，英国《金融时报》引述消息人士报道称，美国总统特朗普政府将要求一些当地企业，停止向中国出口与半导体设计技术相关的软件。

受影响的企业主要是拥有电子设计自动化（Electronic Design Automation，EDA）技术的大型公司，包括Cadence、Synopsys、Siemens EDA等，三间公司合共占中国EDA市场约8成。

Synopsys报告称，2024 财年，中国市场的销售额接近10亿美元，约占其总收入的16%。

Cadence表示，来自中国市场的销售额为5.5亿美元，占其总收入的12%。

受此影响，Cadence股价收盘下跌10.67%，Synopsys股价下跌9.64%。

美国商务部还表示，正在审查对中国具有战略意义的出口，并指出“在某些情况下，商务部在审查期间暂停了现有的出口许可证或施加了额外的许可要求”。

行业掀起并购大潮

EDA是指利用计算机辅助设计软件，来完成芯片的功能设计、综合、验证、物理设计等流程的设计方式，被誉为“芯片之母”。

全球的EDA市场高度集中，被Synopsys、Cadence、Siemens EDA三大巨头垄断。

我国情况类似，市场被国际三大巨头垄断，目前的国产化率不足2%，具有较大的国产替代空间。

另据中国半导体行业协会预测，2025年中国EDA市场规模将达到184.9亿元。

与此同时，EDA企业正在加速收并购整合，完善产品线布局，构筑全流程公司。

年初至今，国内的两大EDA龙头华大九天、概伦电子纷纷宣布募资收购。

3月31日，华大九天公告，计划通过发行股份及支付现金的方式购买芯和半导体100%股份。

收购完成后，华大九天将补齐多款关键核心EDA工具，有助于打造全谱系全流程能力。

4月12日，概伦电子公告，计划通过发行股份及支付现金的方式取得锐成芯微100%股权、纳能微45.64%股权。

收购完成后，概伦电子能够将EDA工具与IP核进行深度整合，这是经国际EDA巨头Synopsys和Cadence验证后的发展路径。

并购大潮叠加国产替代的广阔空间，EDA短期内有望迎来一波行情。