从工具到投融资平台，移动理财是下一个蓝海吗？

2014年3月12日，铜板街的单日成交量超过1亿元。并肩电商与游戏，移动理财未来会跻身中国最赚钱移动互联公司的行列吗？

中国移动理财行业爆发于2013年下半年，当时进入这一领域的初创公司就达数十家，主营货币基金，以理财超市模式迅速打开市场，其中包括了挖财、铜板街和盈盈理财等。

移动理财行业的崛起借助了普惠金融的东风。之前也有大型金融机构推出过类似产品，但都没有获得较高的市场认可。原因很明显，大型机构服务的多是有一定资产和投资专业知识的中年人群体，这与智能手机的活跃使用者重合度并不高，而且大额交易转账与移动端快捷交易的特点也不吻合。

初创企业的成功正是得益于移动互联用户的下沉。盈盈理财将用户定位在25-35岁之间、初入职场的年轻人，起投额设为一元起，挖财和铜板街也将用户群瞄准在20-40岁的智能手机用户。

这正应和了一年多以前阿里巴巴副总裁、淘宝无线负责人卜鹰的预测，随着智能机的快速渗透，未来三年移动互联网会回到低端人群，并快速向三四线城市下沉，这将改变企业原来对移动互联网主流用户群、其分布和行为方式的认知。

回顾这一年，移动理财行业呈现出由单一工具向综合理财平台、由代售到自营的发展趋势。

从工具到投融资平台

初期的移动理财市场由记账类应用主导，成立于2009年的挖财是最早进入的一家，后来又在记账功能上推出了信用卡管理和资产管家产品，目前积累用户7000多万，月活跃用户超过200万。

另一家受市场瞩目的记账产品是2010年6月上线的随手记。尽管晚到一年，但随手记目前已经拥有超过1亿的用户，成为国内互联网金融领域，用户数第二大的企业，仅次于阿里巴巴的支付宝。市场对随手记的认可很大程度上得益于创始团队的专业性与可靠性，创始人谷风曾在金蝶国际软件集团从事企业软件开发工作十几年，创始团队也大多具备专业财务软件背景。

但记账始终是勤快人做的事，懒人即使有理清自己财务的需求，也难以坚持记录。这时信用卡消费正逐渐成为年轻人的主要消费方式，记账软件找到了市场转向。两家记账大户分别推出了单独的信用卡管理APP，通过用户授权自动获取信用卡消费记录，借此做到自动记账。

谷风对此解释说，用系列APP取代复合功能的APP是为了降低用户的使用门槛，市场细分是大趋势，只有将最细小的需求满足到极致，才能真正抓牢用户。

这句话也正好解释了2012年6月51信用卡管家的兴起。这是一家只做信用卡管理的企业，从记录消费、信用卡还款、消费账单分析、在线开卡到信用卡优惠活动O2O，51上线2年便积累用户2200万，目前管理信用卡达1400万张，管理信用卡的应收贷款余额突破1300亿元。

移动理财市场再次聚集了更多的潜在用户，尤其是多卡使用者。然而尽管握有他们的财务数据，工具类APP至此仍未找到可行的盈利模式。企业基本靠自有资金和融资过活。唯一介入金融交易的功能就是通过与金融机构合作实现在线贷款，但这点推广费与佣金并不是企业商业化的长远之计。

2013年货币基金普及后，移动理财企业的商业模式才得以进一步明晰。5%左右的收益、零手续费、快速申购赎回，标准化的货币基金产品天然适合在移动端交易，理财超市模式悄然兴起。

潜修了四年的挖财终于等到了可以翻牌的市场机遇。在庞大的用户资源下，挖财在开通理财超市不到一年，成交额便突破了100亿元。这只是从无到有的试验年，轻车熟路后挖财的市场空间将更加不容小觑。

令人惊讶的是，用户量最大的随手记预计2014年下半年才会推出自己的理财功能。

从代售到自营理财产品

这时行业内出现的两家弯道超车企业——铜板街和盈盈理财，成为了引领行业发展变革的先锋。他们没有经历漫长的市场等待，直接驶入了行业的春天。都是在2013年7月前后推出自己的APP，创始人都出身于阿里巴巴，两个品牌的发展模式实际相差不大，彼此也在互相观望和学习，注册用户和月活跃用户的数量也都在500万和100万上下。

据多家科技博客的网络测评报告，盈盈理财在界面设计与用户体验上更优化，铜板街则在产品更新频率和平台交易规模上更强势。就在2014年3月12日当天，铜板街的成交量就超过了1亿元。