拨云见日：江西银行2025年转型攻坚与价值重塑

2025年，宏观利率下行、行业息差收窄、区域信用风险承压，多重挑战下，江西省属法人银行江西银行（01916.HK）交出一份短期承压、长期向好的年度答卷。截至2025年末，该行资产总额5892.19亿元，同比增2.72%；存贷款规模稳步扩容，吸收存款3911.02亿元、发放贷款3633.67亿元，保持稳健扩张态势。在业绩短期波动、资产质量主动出清的背后，是这家区域龙头银行以退为进、聚焦主业、深耕本土的战略定力，正从规模增长转向质量优先的高质量发展轨道。

2025年江西银行实现营业收入90.28亿元，同比降21.89%；净利润10.52亿元，同比降4.13%，连续四年净利润小幅下滑，营收降幅创近年新高。数据背后，是行业共性压力与自身结构调整的叠加体现。

营收结构呈现利息业务承压、非息业务深度调整特征。全年利息净收入77.47亿元，同比降9.95%，主要受LPR下调与市场利率下行拖累，利息收入减少16.16亿元。非利息收入12.82亿元，同比骤降56.65%，占比由25.58%降至14.20%，核心拖累来自金融投资收益同比减少15.48亿元、降幅近70%，交易收益与手续费净收入同步收缩。

值得关注的是，营收大幅下滑、利润小幅波动的反差，印证该行成本管控与风险缓冲能力。年内资产减值损失51.69亿元，同比大减22.07亿元、降幅29.93%，有效对冲营收下滑冲击，守住盈利基本盘。同时业务及管理费同比降8.79%，精细化管理成效显现，为后续转型预留空间。

资本层面面临阶段性压力。年末核心一级资本充足率8.60%、一级资本充足率11.50%、资本充足率12.41%，分别较上年降0.7、0.81、1.06个百分点，核心一级资本贴近监管底线，内源补充能力受盈利拖累。但该行立足本土、股权稳定，叠加监管支持与外源融资储备，资本安全边际总体可控。

市场关注的资产质量呈现账面改善、主动出清、压力仍存的特点。截至2025年末，不良贷款率2.00%，较上年降0.15个百分点；不良贷款余额72.79亿元，较年初减3.09亿元。改善背后，是53.88亿元的高强度不良核销，同期收回已核销贷款2.36亿元，以大额拨备消耗换取风险出清，力度居同业前列。

即便高强度核销，阶段三减值准备仍由60.63亿元增至71.30亿元，增幅17.6%，显示新增不良生成压力。年末拨备覆盖率161.95%，虽微升但低于行业均值、逼近监管红线，风险抵补仍需强化。横向对比，2.00%不良率高于商业银行平均1.50%，但较年中**2.36%**明显回落，资产质量边际改善趋势明确。

合规管理同步补短板。2025-2026年一季度，该行因信贷违规等领到多张罚单，暴露贷款三查、票据贸易背景审查等薄弱环节。该行迅速完善内控、强化问责，将合规嵌入全流程，为稳健经营筑牢防线。

科技金融跑出加速度。构建全生命周期服务体系，推出科技信用贷、链e贷等产品，聚焦电子信息、新能源等产业链。截至2025年末，科技企业贷款余额235.62亿元，同比增40.75%，精准破解科创企业轻资产融资难题 。

绿色金融打造区域标杆。落地全国首创林银协同、省内首笔碳减排支持工具贷款等多项首单，绿色贷款余额470.54亿元，同比增19.28%，近三年复合增速超27%，绿色转型贷获省级金融产品一等奖 。

普惠金融下沉触达。推出100余款线上线下产品，普惠贷款余额566.58亿元；236家普惠金融服务站覆盖全省县域，近三年为小微企业减免费用近7000万元、办理无还本续贷280余亿元，切实降低融资成本 。

养老金融温暖银发群体。养老贷款余额6.43亿元，同比增134.67%；建成471家江银爱老中心，覆盖全部县区，会员8.09万人，适老化网点与上门服务传递金融温度 。

数字金融赋能提质。落地187个智慧场景，发布省内首个鸿蒙手机银行，新一代信贷系统流程效率提升26%，统一风控平台自动审批超10.3万笔，以科技驱动降本增效 。

经营转型同时，江西银行以新江银 心服务践行金融为民，在反诈、便民、特殊群体服务上亮点纷呈。吉安遂川支行联动警方拦截76.4万元诈骗资金；南昌滨江支行开通残损币兑换绿色通道；苏州太仓支行、南昌中山路支行多次为高龄、特殊客户启动上门服务与特殊流程，用细节提升群众获得感。此外，该行运用法院智能调解平台高效化解金融纠纷，以多元机制守护消费者权益，品牌口碑持续提升 。

2025年是江西银行压力测试、风险出清、战略校准的关键一年。短期业绩与资产质量承压，是利率周期、结构调整与历史包袱共同作用的结果，不改长期向好趋势。

随着息差企稳、非息业务修复、资本补充推进，江西银行将逐步走出调整期，以稳健经营、本土深耕、创新驱动重塑核心竞争力，在服务江西高质量发展中实现自身价值跃升。