50亿美元政策红利!美扩大无人机禁令至零部件，本土产业链迎国产替代潮?

智通财经APP获悉，美国 Needham & Co. 发布的一份报告指出，美方推出的新一轮监管举措，即限制境外制造的无人机及其零部件(进入本国市场)，这一举措可能会重塑美国国内无人飞行器市场格局，并且自明年起将推动采购活动加速开展。

本周，美国联邦通信委员会(FCC)在全面完成国家安全评估工作后，正式把境外生产的无人驾驶航空系统，以及来自关键境外渠道的无人机零部件，纳入到了《受管制清单》之中。这一认定举措意味着，受此影响的无人机及其零部件将无法获得FCC的授权许可。除非美国国防部或国土安全部特别给予豁免，否则这些产品实际上将被禁止进口到美国、在美国境内销售，也无法在美国合法开展运营活动。

由Needham分析师奥斯汀·博利格(Austin Bohlig)领衔的团队，在12月23日发布的报告中指出，将零部件纳入限制范畴这一举措，表明该禁令的覆盖面比此前预期更为宽泛，极大地拓展了限制范围，不再仅仅局限于完整的无人机平台。FCC所列出的受管控零部件涵盖通信设备、飞行控制器、导航系统、电池以及电机等。目前，已获批准的或既有的无人机系统仍可继续运行使用，不过，新推出的产品将受到新规的约束限制。

这一裁定预计将限制境外无人机制造商未来在美国市场的参与程度，其中受影响的既包含长期在商用与消费级无人机销售领域占据主导地位的大型中国供应商。报告指出，随着新的“境内采购”要求正式生效，该政策会逐步将市场需求导向美国本土的无人机及零部件制造商。

Drone Dominance 计划

Needham分析认为，FCC此次举措是美国支持无人机系统发展的一揽子政策与资金转向战略的重要组成部分。该公司所提及的“无人机主导”(“Drone Dominance”)计划，为小型无人机项目拨付了超过10亿美元的专项资金;此外，2026财年的《国防授权法》也为无人系统领域追加了额外资金支持。据Needham估算，近期通过的一系列立法与预算举措，累计为无人相关项目新增投入超过50亿美元。

综合来看，这些变化可能促使采购活动自2026年起愈发活跃，特别是国防级和可消耗型无人机平台领域。Needham方面表示，监管层面的限制举措与资金方面的扶持政策相互叠加，其影响还可能进一步蔓延至商用与消费级无人机市场，毕竟新系统必须采用来自美国境内的零部件。

报告同时强调，尽管政策导向的转变给美国本土的无人机及零部件供应商带来了发展契机，然而，现有境外制造的系统要逐步退出美国市场，仍需经历一段不短的时间。在国内制造商全力以赴、积极应对潜在需求增长的过程中，国防采购的节奏把控、监管政策的执行力度，以及供应链的扩产能力等关键环节，依旧潜藏着诸多风险。

Needham 跟踪多家专注美国市场的无人机与国防技术公司，并认为如果资金拨付与合同活动如预期在明年加快，这些企业有望从不断演变的新监管环境中受益。