供应紧张的动力电池，扼住了车企的咽喉

当何小鹏在前几日的某次采访中提及“最近一两周跟我们所有的电池厂商老板都喝过酒了”时，整个汽车行业都读懂了这句话背后的沉重与无奈。还有网传消息称，有车企的采购到宁德时代公司“堵门”，以锁定产能。

这一场景与几年前的“芯片荒”有些似曾相识，早在2021年，芯片的短缺波及到了汽车行业，许多车企都因芯片短缺导致车辆无法交付，当时何小鹏便在央视节目中表示“谁给我芯片，我就多请他喝酒”，并说自己经常坐飞机去喝酒找芯片。

彼时彼刻，恰如此时此刻，当电池厂商从供应商变身话事人时，一场围绕电池产能的争夺大战已然打响。

政策退坡下暴增的电池需求

动力电池产能紧缺的爆发，从来不是单一因素导致的偶然事件，而是多方面因素共同酿成的这场席卷全行业的“电池荒”。当需求像洪水般奔涌而来，供给却如同狭窄的堤坝，缺口自然难以避免。

在需求方面，近年来新能源汽车行业的快速发展，离不开政策与市场的双轮驱动。

政策上，新能源车免购置税的政策可谓是人尽皆知，这也是导致许多车主拥抱新能源汽车的重要因素之一，但根据最新政策，从2026年1月1日起，新能源汽车购置税将从全额免征调整为减半征收，并且每辆新能源汽车的减税额上限为1.5万元。

笔者走访了几个终端门店，几乎所有的销售在推荐新能源汽车时，都会提到政策退坡的事情，并以此促成消费者下单。

大概的话术就是，今年是购买新能源汽车全额减免购置税的最后一年，之后购车还要多花钱，而站在消费者角度来说，购车肯定是能省则省，因此导致许多持观望态度的消费者，在此时下场，购买自己的爱车。

而在市场方面，近年来车企在技术、设计、制造等领域不断优化，新车型可谓是一个接着一个，充电速度越来越快、续航越来越长、智能化水平也在不断提高，这也导致许多用户加入新能源汽车的怀抱。

以上两个因素，导致今年新能源汽车的订单激增。

根据乘联会的数据，在今年1-10月，纯电车型的累计销量达627万辆，插混车型的累计销量达291.5万辆，增程车型的累计销量达96.6万辆，新能源汽车总销量达1015.1万辆，同比增长21.9%，远超去年同期的832.5万辆。

叠加政策退坡因素之后，在11月与12月，新能源汽车的销量还有望获得增长。

向上传导的交付压力

增长的订单量，对于车企而言是好事，但也意味着车企将承受巨大的交付压力，其交付压力主要来源于两个方面。

一方面，如果交付周期过长，难免就会出现“消费者不想等待”的情况，最后甚至会退订，转购其他车企车型。

另一方面，为了打消消费者的购置税焦虑，许多车企都推出了购置税补贴政策，也就是在2025年购车的消费者，即使交车时间拖到了2026年，无法享受2025年购置税全免的政策，车企也会自掏腰包，帮消费者补足这份钱。

要知道，现如今的新能源汽车市场竞争激烈，对于车企而言，销量就是车企的风向标，谁也不想因为交付时间过长，导致车主退单。

与此同时，在价格战进行得如火如荼的当下，车企的毛利率本就不高，如果不能及时交付，每辆车最高1.5万元的购置税，这又是一笔巨大的支出。

以上种种因素，共同造成了车企的交付压力，并传导至上游的电池厂商，最终出现了电池产能紧缺的现象。

另一方面，除了新能源汽车，储能、绿电等新兴场景的崛起，让电池的需求场景从单一走向多元。随着储能技术的成熟，工商业储能、户用储能、电网储能等场景快速落地，也成了电池产能需求的重要增长极，同样加剧了电池产能的压力。

用一句话概括就是，新能源市场的变化是需求增长的发动机，购置税政策的变化与储能的爆发成为了需求爆发的催化剂，当它们同时满负荷运转时，再充裕的电池产能，也会沦为“稀缺资源”。

二线品牌的产能困局

想象一下这样的场景，高度自动化的车间里，机械臂优雅地挥舞，底盘、车身、内饰被精准地组合在一起，一辆辆汽车的骨架逐渐成形。

但它们走到终点时，却无法被注入灵魂，也就是那块昂贵的动力电池。于是，这些近乎完好的车身，只能沦为沉默的车架，被静静地存放在角落，等待不知何时才能到来的“心脏”。

在这场供需战争中，对于大厂而言，可能不痛不痒，但对于一些小品牌而言，等待它们的却可能是残酷的生死局。

要知道，大厂不仅现金流充裕，订单量也相对稳定，它们在面对供应链时，也更有话语权。

但对于部分小型车企而言，由于采购量小、议价能力弱，很难从头部电池厂商获得稳定的产能供应，甚至可能出现减产的现象。

而电池厂商的产能配额，将直接决定了车企的实际交付，由于电池供应不足，很可能导致部分车企的生产线只能间歇性开工，大量订单无法按时交付。

最关键的是，消费者的耐心是有限的，过长的提车周期往往会导致订单流失，部分消费者在等待数月后，会选择转而购买提车周期更短的竞品车型，这让车企不仅损失了订单，还流失了潜在客户。

更严重的是，销量不达标会影响车企的现金流、市场份额和品牌形象，形成恶性循环。

最终在这场电池产能的争夺战中，这些小厂被无情地挤到了队伍的最末尾，眼睁睁地看着血液流向他处。

总的来说，随着明年新能源汽车政策正式退坡，今年年底爆发的订单逐渐释放，这一情况将会尽快得到缓解，但这场电池荒却给我们留下了深刻的记忆，也让车企们清醒地认识到供应链自主可控的重要性。

毕竟，最终的赢家，永远是那些掌握核心技术、拥有稳定供应链的长期主义者。