新股消息 | 群核科技拟港股上市 中国证监会要求补充说明收购境内运营实体杭州群核股权的定价依据

智通财经APP获悉，4月18日，中国证监会公示《境外发行上市备案补充材料要求(2025年4月11日—2025年4月17日)》，证监会国际司共对9家企业出具补充材料要求。其中要求群核科技补充说明公司及境内股东在公司股权架构搭建及返程并购过程中履行外汇登记、境外投资、外商投资等程序的情况；公司2022年收购境内运营实体杭州群核股权的定价依据、支付手段、支付期限及其合规性、收购定价的公允性等事项。据悉，2月14日，群核科技递表港交所主板，摩根大通、建银国际为联席保荐人。

证监会请公司补充说明以下事项，请律师核查并出具明确的法律意见：

一、请汇总说明公司及境内股东在公司股权架构搭建及返程并购过程中履行外汇登记、境外投资、外商投资等程序的情况，并说明是否符合当时有效的外汇管理、境外投资、外商投资、税务管理等监管规定的结论性意见。

二、请说明公司2022年收购境内运营实体杭州群核股权的定价依据、支付手段、支付期限及其合规性、收购定价的公允性，上述股权转让环节相关转让方纳税申报、缴税情况，是否符合《关于外国投资者并购境内企业的规定》；并说明公司及主要境内运营实体设立及历次股权变动合规性的结论性意见。

三、请说明公司及境内运营实体是否涉及开发、运营网站、小程序、APP、公众号等产品，是否涉及向第三方提供信息内容，提供信息内容的类型以及信息内容安全保护措施；同时说明收集及储存的用户信息规模、数据收集使用情况，上市前后个人信息保护和数据安全的安排或措施。

四、请说明公司境内运营实体所从事增值电信业务对应外商投资负面清单限制或禁止投资领域业务的名称。

招股书显示，群核科技是一个快速发展的、颠覆性的设计和可视化云平台，以人工智能(AI)技术和专用图形处理单元(GPU)集群驱动。公司的平台使各种规模的企业都能创造出引人入胜的设计，并通过即时及沉浸式的视觉效果令其栩栩如生。在平台上打造的设计可转化为可生产图纸，从而进行自动化和准确的生产流程。公司平台的开放式架构可实现无缝的数据互操作性、持续的平台升级及可扩展性，为各个垂直产业的广泛应用带来巨大潜力。

公司的业务重点始于空间设计和可视化，主要以空间设计软件市场为目标。根据弗若斯特沙利文的资料，按2023年的平均月活跃用户(MAU)数目计量，公司是全球最大的空间设计平台，按2023年的收入计量，也是中国最大的空间设计行业软件提供商，约占22.2%的市场份额。