刷信用卡“炒金”攻略盛行，多家银行发文警示风险

随着金价持续飙升，通过刷信用卡购买黄金并套现的方式兴起。在社交平台上，不少消费者分享着自身"刷卡买金"的经验，"黄金跌就刷信用卡买，黄金涨就卖掉，空手套白狼"。亦有消费者看中黄金长期上涨的潜力，选择刷信用卡囤金，暂不出售。有消费者透露，自己曾刷30万元信用卡额度购买黄金。

但在价格波动的黄金市场中想要轻松获利并非易事，若黄金价格波动导致亏损，消费者不仅要面临资金损失，还需偿还信用卡欠款及利息，违约的可能性也随之增加。为防范信用卡"炒金"行为，近期，兴业银行、江苏银行发布公告，明令禁止信用卡资金用于黄金投资领域。

刷信用卡炒黄金

国际金价屡创新高，开年以来涨势迅猛，最高突破3055美元/盎司，伦敦现货黄金累计涨幅已超15%。国内黄金市场同步飙升，上海黄金交易所现货黄金价格一度突破710元/克。

金价屡创新高，带动黄金消费投资热潮，为"追涨"黄金，不乏投资者透支信用卡投资。3月23日，北京商报记者调查发现，不少消费者在社交平台上分享刷信用卡买黄金的经验。

有消费者选择在金价下跌时通过刷信用卡在线上或线下金店买入黄金，待金价上涨再将已买入黄金抛售，以归还信用卡欠款，从中赚取差价。

"我都是花呗、信用卡买黄金，买多了还不上就卖点黄金，幸好金价一路上涨，没亏过。"消费者岳倩（化名）分享着自身"刷卡买金"的经验。据岳倩所述，她主要是通过刷信用卡在线上购买品牌金店黄金，为了买黄金她曾办理多张信用卡，每当品牌金店有促销活动或者信用卡分期有免息优惠活动时，她会购入更多黄金产品，待金价上涨或信用卡还款困难时，再将已买入的部分黄金卖给黄金回收商，以此偿还信用卡账单，赚取额外利润。

亦有消费者看中黄金长期上涨的潜力，选择刷信用卡囤金，暂不出售黄金。消费者王华（化名）表示，自己曾在2024年底使用信用卡在品牌金店购入了30万元黄金。

消费者杨曦（化名）囤金时间更长，自2017年便开始购金，近两年更是加大力度，"我基本是用信用卡在品牌金店的网上旗舰店购买，线下偶尔也会买，这几年大概刷了20多万元"。五年来，杨曦囤了1000多克黄金，在她看来，"黄金能囤住就能赚钱"，因此并不急于出售。

警惕背后信用风险

通过刷信用卡购入黄金，待其价格上涨后再卖出，看似有利可图，但在价格波动的黄金市场中想要获利并非易事。

"当前部分消费者刷信用卡购买黄金是一种疯狂非理性的行为且存在违规风险"，中国（香港）金融衍生品投资研究院院长王红英表示，使用信用卡大量购买黄金实际上是在借入资金进行投资，属于加杠杆操作，这意味着投资者在承担黄金市场价格波动风险的同时，还存在一定的借贷成本，如果黄金价格下跌，投资者不仅会面临资金损失，还必须偿还信用卡欠款及利息，增加了违约的可能性。同时，此类行为可能被视为违规操作，一旦被银行发现并认定为非合规使用信用卡，消费者的信用评级可能会大幅下降，后续申请信用贷款等也会受此影响。

杨曦坦言，在刷信用卡买黄金期间也曾遇到信用卡还款困难的时候，"后期信用卡还款压力挺大的，卖了一部分黄金，加上自己的存款才还完的，所以现在基本不刷信用卡买黄金了"。

黄金本身兼具投资和消费属性，北京商报记者注意到，当前购物平台上部分品牌金店支持信用卡购买黄金饰品，且部分还享有12期免息优惠。

"若消费者使用信用卡购买黄金饰品用作结婚或其他日常实际消费需求，这种购买行为通常被视为正常的消费活动，不会受到银行特别的限制。"王红英指出，但当消费者使用信用卡购买如金条等产品，并且频繁进行买卖操作时，银行会视这种行为为投资行为，由于投资活动伴随着较高的风险，银行对此类交易会实施严格的监控和限制，包括但不限于限制信用卡用于此类交易的额度、降低信用卡额度，甚至取消客户的信用卡使用权。

多家银行发文警示

为防范信用卡"炒金"行为，近期，兴业银行、江苏银行发布公告，明确信用卡仅限于持卡人本人日常消费使用，不得用于投资理财领域，包括但不限于黄金等投资性贵金属、股票、基金等。

事实上，信用卡资金流入黄金等投资领域早已被明令禁止。2022年发布的《关于进一步促进信用卡业务规范健康发展的通知》指出，"信用卡资金不得用于偿还贷款、投资等领域，严禁流入政策限制或者禁止性领域"。

"用信用卡‘炒金’的情况此前也有。"博通咨询金融业资深分析师王蓬博表示，虽然金融监管部门规定及银行公告中，已明确信用卡资金原则上仅限用于日常消费，但信用卡资金流入房地产、股票市场的情况屡禁不止。近期，由于金价走高，部分消费者盯上了炒金市场，使用信用卡资金购买金条等产品后套现。消费者使用信用卡付款时，不同商家的商户类别码‌不同，该信息可以帮助银行识别消费者购买贵金属类产品的交易，如若频繁进行此类商户的交易，银行是能够进行识别的。

兴业银行、江苏银行在公告中明确，后续会根据监管规定和风险管理需要适时调整相关限制类领域范畴及交易限额，如持卡人信用卡交易出现监管限制行为或银行认定的风险特征时，可能会导致交易失败。银行有权采取包括但不限于提醒、降额、限制交易、限制分期、要求提前还款等风险管控措施。

"限制信用卡用于黄金投资是银行有效风险控制的手段"，王红英表示，银行可以通过分析客户购买的黄金产品类型来判断其交易性质是属于消费还是投资，同时还可以通过交易频率和模式、金额大小等区分投资性与消费性行为，以加强信用卡用途监管，严控风险。

当前国际金价仍维持高位，但已有所回落，伦敦现货黄金已由3050美元关口回落至3020美元关口；上海黄金交易所现货黄金价格已由710元/克回落至704元/克。

面对黄金价格波动趋势，王红英认为，投资者应当保持理性，避免盲目追涨杀跌，应该合理配置资产，确保自己有足够的现金流应对可能出现的金价下跌情况。使用信用卡或其他形式的借贷资金购买黄金是一种高风险的行为，尤其是当市场价格波动剧烈时，过度加杠杆在市场转向时可能会面临无法偿还债务的风险。

北京商报记者李海颜