基金策略跟踪——场外基金、网格交易、中短线、长线和右侧交易

策略运行具体内容参考《个人目前运行的基金策略，包含正在实盘测试的策略》和《低估指数基金跟踪，9种评估手段》，全市场跟踪具休内容参考《全市场跟踪，筛选建模方法，以及相关说明》，这里不再阐述，只提供相关数据。

注1、数据仅供参考，不作为投资建议——投资有风险，入市需谨慎

注2、正常情况下，每个交易日的晚上8点到10点更新。

注3、场外基金和网格交易每周三晚更新，场内中短线、场内长线和右侧交易都是每交易日晚更新。

注4、改进与原有策略的过渡，原有的持仓按原有操作，新建仓按改进后的策略。

注5、操作中的"B"和"S"分别是买的卖的英文首字母。

注6、除场外基金策略样本为13外，其他的样本都是72只指数基金。

注6、建议关注个人语雀知识库（或公众号），更新更全面及时。

场外基金策略

这次改进并没有涉及场外基金策略，根据周三收数据进行更新，周四进行调整（数据每周三晚更新，其他时间不更新）。

样本为13只大型指数，选这13只的依据是从长远来看，13只都满足指数的“震荡上行”原理，不同于行业指数有衰退的周期——只要PE相较于历史处于较低处进行定投，风险是较为可控的，通过回测也非常可观——参考《个人目前运行的基金策略，包含正在实盘测试的策略》。

策略条件：

1、以指数的近5年PE作为跟踪对象，求得近5年最高的PE和最低的PE。

2、若指数PE满足：当天PE<（5年最高PE-5年最低PE）*30%+5年最低PE，简化后即当天PE<5年最高PE*30%+5年最低PE*70%，则定投。

3、若指数PE满足：当天PE>（5年最高PE-5年最低PE）*70%+5年最低PE，简化后即当天PE>5年最高PE*70%+5年最低PE*30%，则全部止盈。

4、若不满足上面两条件，则不理会。

5、按照指数PE的波动（五年最高PE/5年最低PE，结果>1.5，倍数则为2；结果>2，倍数则为3；结果>3，倍数则为4；结果>4，倍数则为5），来制定相应的定投倍数（比如定投基数是10元，那么上证50定投金额则是20元），原因是高波动越容易触发止盈，这样有利于提高资金的利用率，以及总体资金的收益率。

网格交易策略

这次改进作了根本性的改动，原来的条件是：

1、基金的跟踪指数近5年PE百分比和PB百分比同时<20%——硬性条件

2、基金近100周的波动率>20%——硬性条件

3、满足以上两个条件以外，还需满足基金近1年下跌幅>20%、基金价格跌回近5年的30%以下和120日乖离率<-10中的一个。

4、网格区间为近100周的波动率/5，然后四舍五入取百分比的整数。

当前策略条件是：

1、同时满足“指数基金跟踪——条件”9种评价手段中的3个及以上条件——硬性条件

2、3个2年标准差/2年均值>20%，并且3个1年标准差/1年均值>20%——硬性条件

3、网格区间为3个1年标准差/1年均值/5，然后四舍五入取百分比的整数。

注：“3个2年标准差/2年均值”的意思是求出近2年的标准差，然后乘以3，再除于近2年平均值。原由是我们假设收盘价是正态分布的，那么均值的3个标准差涵盖了正态分布的99.6%。

其实：“3个2年标准差/2年均值”的原公式应是，[(均值+标准差*3)-(均值-标准差*3)]/均值/2，先计算正态分布的波动区间，再除于均值求相较于均值的波动率，又因为我们是做网格，向上向下都行，而目前处于均值的位置不能确定，故除于2求其相较于均值的向上或向下的波动率——简化从而得到上面公式。

该策略样本72只指数基金，只要满足条件便会设置网格交易（下图为满足条件的），直至全部清仓才会删除触发条件。

场内中短线策略

该策略替换原来的“乖离率”策略，其策略条件是：

1、B=同时满足“指数基金跟踪——条件”9种评价手段中的3个及以上条件，其中一个条件必须是“优化DK”的D点，即买点。

2、S=满足“指数基金跟踪——条件”9种评价手段中的2个及以下条件，其中一个条件必须是“优化DK”的K点，即卖点。

场内长线策略

该策略由原有的“低估策略”改进而来，其策略条件为：

1、B=同时满足“指数基金跟踪——条件”9种评价手段中的3个及以上条件，其中一个条件必须是“指数线性回归”的买点，即当前价<近7年线性回归期望值-近7年的标准差.

2、S=满足“指数基金跟踪——条件”9种评价手段中的“指数线性回归”的卖点，即当前价>近7年线性回归期望值+近7年的标准差

右侧交易策略

策略条件：

该策略的基本原理就是追涨杀跌，好一点的说法叫右侧交易法，或趋势交易法。

直入主题，该策略运行于场内基金，内容包括买入条件和卖出条件，也非常简单。

同时满足以下条件，则买入：

1、收盘价>20日均价

2、收盘价>60日均价

3、收盘价>120日均价

4、60日乖离率<10

5、120日乖离率<20

6、120日乖离率>3

以下条件有一个满足，则卖出：

1、买入后涨幅>35%

2、买入后最高点跌幅>5%

3、120日乖离率<0

注意：该策略并非多头并列

注：该策略最好与券商的智能交易系统运行，避免人为干预的同时，保证策略能及时的交易。