独家解读丨绕道宁德时代、比亚迪，日韩能源龙头为何押宝北美AI数据中心？

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（来源：雷峰网）

“北美AI数据中心引爆需求，全球储能格局将被改写。”

作者丨马诗晴

编辑丨李雨晨

全球动力电池市场，中国企业占据强劲主导地位，日韩企业整体下滑，这已是不争的事实。

前几天发布的最新数据显示，宁德时代动力电池市场份额以40.2%称顶榜首，装车量超过日韩企业总和的两倍。宁德时代和比亚迪加在一起的市场份额超过50%，中创新航、国轩高科、亿纬锂能装车量保持35%以上高速增长。

反观日韩企业，三星SDI直接跌出榜单；松下、SK On均在下滑。由于中国企业增长实在太快，LG能源虽然还保持第三，其增速已低于大盘平均水平，导致市场份额也在下滑。

业内分析师告诉雷峰网，日韩下滑的原因在于其重押的北美电动车市场遭遇倒春寒。美国联邦购车补贴在2025年9月到期后未延续，导致北美电动车需求放缓，直接影响了对动力电池的需求。

在动力电池战场节节败退的日韩企业，很快将目光投向另一个正在加速增长的赛道——储能。

不久前，松下宣布将投入约合149亿元人民币用于AI数据中心储能电池生产，甚至将原本生产动力电池的北美工厂部分产能调拨给储能。SK On也在计划把北美的动力电池产线改成储能产线，并邀请潜在客户前往其佐治亚州工厂参观。

这背后核心驱动因素是储能正处于高增长期。根据能源咨询公司Wood Mackenzie报告，2025年，全球储能新增装机容量首次突破100GW大关，同比增长43%，且未来几年仍将保持高增长态势。

动力电池失地，储能来补。日韩电池巨头欲通过储能扭转颓势，能竞争得过中国企业吗？

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中国企业全球储能市场领先

事实上，在储能战场，领先的几乎都是中国企业。2023年到今年一季度，储能电芯出货量全球前十供应商，中资企业已几乎形成清场之势，日韩巨头2024年之后就不再出现。

不仅是电芯层级，在系统集成端，中国企业也在加速渗透。根据InfoLink数据，今年一季度比亚迪储能首次登顶全球第一，前三名均为中国企业，特斯拉暂时退出前三序列。

这种近乎清场的格局，本质在于技术路径的统一。储能电池的主流技术路线是磷酸铁锂，而全球主要磷酸铁锂电池供应商，几乎都在中国。中国形成了从上游原材料到电池制造的完整供应体系，以此构建了极高成本壁垒。

在这场全球储能市场圈地战役中，中国企业凭借规模化优势精准匹配世界各地需求。

在欧洲，欧盟对储能设置了最新的定量目标。欧盟联合成员国代表及行业开发商签署《储能三方协议》，设定2030年欧盟储能容量达200GW的目标，相较2026年初的55GW增加近四倍。

中国企业的动作频繁且迅速。

7月，比亚迪宣布与欧洲能源企业Greenvolt Power达成协议，将共同开发波兰大型储能项目，建成后将成为波兰最大电池储能项目。

远景与Elements Green签署1.6GWh储能合作协议，刷新德国规模最大的储能项目记录。

更早之前，根据比亚迪储能消息，匈牙利最大电池储能项目正式投运，比亚迪储能为该项目提供288.6MWh魔方电池储能系统。

来源：比亚迪储能

在中东，去年宁德时代已在阿联酋中标全球最大的光储项目，储能总容量19GWh，旨在每天24小时不间断输出1GW的清洁能源。今年1月，宁德时代在沙特开设了中东地区最大的新能源综合服务体验中心（“宁家服务”），以支撑中东地区新能源发展。

从电芯到集成，从欧洲到中东，全球储能赛道似乎正在复刻动力电池的剧本——中国企业优势显著。然而，新的变量出现在北美。

Wood Mackenzie预测，2026年至2031年，美国将新增约500GWh储能需求，相较前五年飙升250%。这波爆发的核心驱动力正是AI数据中心，储能是该场景平抑波动、保障算力永不断电的“压舱石”。

500GWh是什么概念？去年比亚迪是全球储能系统出货量冠军，全年出货约60GWh。美国这一增量相当于八个“比亚迪年出货量”。换句话说，谁能在此轮北美储能需求中占据优势，很有可能改变当前的全球竞争格局。

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北美市场成为最大变量

对中国企业来说，进军北美市场并不占优势，美国对华筑起了一系列政策高墙，《大而美法案》直接影响了中国新能源产业链在美国的投资。

今年6月，美国国防部更新了“中国军工企业清单”（1260H清单），将宁德时代、亿纬锂能、中创新航列入其中。虽然该清单限制的是国防部直接采购，并未直接切断商业性民用贸易，但在实际商业博弈中，它极大地增加了中资企业在北美大客户谈判中的难度，给市场留下了“合规风险高”的印象。

在时间节点上，美国集中爆发AI数据中心储能需求，刚好对冲了电动车下行带来的动力电池产能闲置。中国企业受阻，日韩顺势承接这一地缘红利，全面拉开“动力转储能”的反攻：

松下坚持三元材料路线，主动错开中国磷酸铁锂储能的正面战场；此外，结合松下在分布式电源系统领域的积累，为AI数据中心场景提供包括储能在内的一体化交付。

LG能源则与密歇根州公用事业企业DTE Energy签署协议，将落地包括Oracle AI数据中心在内的多个项目，总装机达1.5GW/6GWh，两年内交付完毕。

早在3月，三星SDI宣布，其北美子公司已与一家美国能源公司签署价值约合10亿美元的储能系统电池供应合同，供应期从今年持续到2029年。

日韩企业虽然因为在美国有工厂，有一定供应链先发优势，但是并非高枕无忧。

一方面，需直面北美本土玩家的竞争。

今年5月，美国本土储能巨头Fluence披露，其已与两家超大规模云厂商签订总供货协议，为其提供数据中心储能。据悉，截至Q2，Fluence手握12GW数据中心储能项目储备。

另一方面，中国厂商并未退场。

宁德时代董事长曾毓群在一次业绩说明会上直言，数据中心是储能电池未来优质的增量市场。近期，他在专访中表示：“在应用领域，希望能把AIDC这件事儿做到世界最好，AIDC里面的能源供应是我们的专业。”今年以来，宁德时代入股中恒电气和世纪互联，以期构建在该场景的垂直整合能力。

在美国，宁德时代通过LRS（技术授权模式）与福特合作，福特位于密歇根州的电池工厂已于今年6月正式投产，目前虽主要生产动力电池，但宁德时代跑通了在美本土落地模式，为后续生产储能电池提供了一条道路。

图：福特位于密歇根州的电池工厂

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结语

这场因AI数据中心而起的新一轮储能竞逐中，谁会是真正的赢家？

多位从业者向雷峰网表示，AI数据中心场景对电池的寿命与安全性要求苛刻，技术壁垒极高，具备电芯自研能力的玩家屈指可数。加之客户导入周期漫长，谁能提前锁定核心客户，谁就提前构筑了护城河。

更重要的是，储能不仅是硬件，更是进入能源服务、虚拟电厂调度的入口。这意味着，储能不再是成本项，而是能够参与电力现货市场套利、提供调频服务、赚取容量补偿的资产。

旧格局固化之际，北美AI数据中心成为最大变量。日韩借地缘红利重注反攻，本土巨头贴身肉搏，而以宁德时代为代表的中国企业亦在破局。这场绕道而行的储能市场争夺战，才刚刚开始。