周其仁：贫穷不是因为资源，致富要靠产权

编者按：《资本的秘密》出版于2000年，当年年底，中文版即被引进国内。20多年来，本书一版再版，其影响力经久不衰。

作为一部回应大问题的书籍，德·索托却用精巧的架构和高超的文字驾驭能力，将全书篇幅压缩在了200页。对弗里德曼、索维尔这样的行家，这种写作无疑是天才式的，更丝毫不会影响他们理解本书，但对于绝大多数读者而言，这又是一道门槛。

为此，先知书店携手华夏出版社，独家推出了《资本的秘密》一书的典藏版。除了让装帧、设计、排版、纸张等“硬件”尽可能配得上这部“精品”外，我们还邀请经济学家周其仁为本书作序。以下为序言内容。

01

合法的权利为何如此重要？

二十多年前，我在外访学期间，被一个讲座的题目吸引，早早到场占位。记得演讲厅里座无虚席，讲者精神饱满、神情生动，走上讲台开始自我介绍 ——“我是费尔南多・德索托”。接着，他从上装内侧口袋拿出一本护照，高高举起，“但要是没有这本护照，我就绝无可能从自己的国家，来到此地给各位讲话”。

▲周其仁教授

大概料到听众多少有点愕然，他缓缓解释道，“其实我的父母、兄弟姐妹，以及乡里乡亲或左邻右舍，根本不需要看我的护照，也知道 —— 并坚信不疑 —— 我就是德索托。可是一旦离开我的那个熟人世界，倘若没有一个合法的身份表达，我就寸步难行！”

相信在场不少听众和我一样，思绪立刻就被他这几句开场白搅得飞快转动。寸步难行又怎么样？对他本人 —— 以及每个在场的自己 —— 究竟会有什么样了不得的影响？

不难明白，倘若没有一个合法的身份表达，我这个中国人也出不了远门，更遑论出国访学，坐进一间知名国际机构的演讲厅里，听一位来自南美洲学者的学术报告。

不是吗，如果自孔夫子和亚理斯多德以降的全世界学人，一律只在本乡本土范围内讨生活，那么除了极个别学究天人（据说 “康德从不出远门”），世上还能不能有学问这回事？

德索托后面的讲演仿佛行云流水。所谓 “身份合法表达”，其实是 “权利的合法表达”。个中道理也简明 —— 如果身份不自由，其权利表达如同刻在奴隶身上的烙印，彰显的反而是其人身自由的障碍。唯当确立了人身自由的权利，其合法表达如身份证、护照及相关核查设施，才成为便利各国国民自由出行的手段。由人及物，此理皆通。

从家禽家畜、土地、农作物、房屋和其他建筑、机器设备，直到看似非物质的想法、创意和知识等林林总总，一旦获得清楚的权利界定与合法的权利表达，就能在范围更为广大、形式更为多样的使用、买卖、租赁、抵押、投资等等经济活动，提供费用低廉的支撑，就能从人类经济活动不可或缺的资产里，不断地释放出因大规模复杂合作而源源不断增加的资本。

▲包产到户契约照

02

资产不等于资本

最后一点，是德索托的精彩所在。他反复强调，资产不等于资本。作为具有归属含义的资源，资产所能释放的资本潜能大相径庭。母牛生小牛当然可以算资产增值，但无论怎样生生不息，由实物资产直接带出的价值，总不能与以下方式比肩 —— 把实物资产的权利抽象出来，给予合法表达，参与交易、特别是大范围交易，不断变现为货币，再用货币投资于更大范围内潜在收益更高的实物或非实物资产。在德索托那里，“资本” 不是别的，恰恰是资产在市场里不断流转所能释放出来的流动的价值。

德索托的那场讲演，以及听完后就在附近书店购得的这本《资本的秘密》，对我而言，的确没有多少不易理解的地方。我等这辈人，有幸见证过中国农民在改革开放后大幅增加收入的历程。

农民的收入何来？来自他们占用资产提供的服务。而农民们的资产虽然向来就存在，但唯有扩大自由、明晰界定、并使之得到合法表达的权利保障，他们的资产及其带出来的收入才流转于日益扩展的市场，才可能让那些起初看似微不足道的资产 —— 自身的劳力、承包的土地、自营的摊位、商铺、作坊和工厂 —— 有机会沿着 “资产 -收入 - 资本” 不断蛹变的逻辑，释放出原本无从想象的资本潜能。

03

德索托是如何发现 “资本秘密”的 ？

真正让我感到好奇的，是如此像窗户纸般一捅就破、任谁也看得明白的道理，怎么就被德索托先生发现到的？他的履历，给出了答案。

上世纪四十年代，费尔南多・德索托生于秘鲁南部城市阿雷基帕，后来随外交官父亲移民到瑞士，在日内瓦接受教育，并完成研究生学业。毕业后他担任过几个国际组织的经济学家，并在欧洲公司担任高管和顾问。正是 “富裕欧洲” 与 “贫穷秘鲁” 之间的巨大反差，激发着德索托不断追问反差的根源，不断探索缩小反差的可行路径。

基于他自己对贫富两极社会的深入观察和切身体验，德索托抓住了一个最基本的事实，那就是在资源富饶的秘鲁，仅仅因为落后的政治和法律制度，才让穷人创造、控制、占有着海量资产，不得不以没有门牌号的建筑、不合法的店铺和工厂的形式存在，无法进入普遍、连续和复杂的市场交易，从而像被施加了魔法一般，让穷人资产无从释放隐匿其中的潜在资本！秘鲁穷人因此就被一座无形的 “钟罩”，无情地隔绝在凭他们付出的艰辛完全应该有希望过得上的富裕生活之外。

这里或许还隐藏着由德索托来发现 “资本秘密” 的秘密。比之于当代欧美人士，德索托在认知方面具有一项比较优势，那就是他对秘鲁经济不仅有直接观察和切身体验，而且还下过多年系统调查的功夫。

1979 年，时年38岁的德索托回利马创办智库 ILD（Institute of Laborer and Democracy），调查在秘鲁 “非正规经济” 里由穷人创立并拥有的未经登记的各类资产，估算其市场价值，研究如何释放这惊人庞大资产内资本潜能的可行路径，并在调查研究的基础之上，设计并参与相关政策执行的社会实验。

例如，ILD 参与秘鲁财产制度的行政改革，赋予约 120 万个家庭以合法所有权，并通过消除官僚主义的繁文缛节包括不当限制的注册、许可和法律，帮助约 38 万家以前在秘鲁经营的公司从黑市进入正规经济。

德索托甚至对为什么偏偏在 “钟罩” 内的西方经济体资本极其充裕的现实，发起追问和探查。他发现，仅仅在百多年之前，欧美发达经济体的状况与当代秘鲁等国的状况并没有本质差别，那些陈旧过时的观念、政治与法律体系，一样把广大穷人隔绝在不断释放资本潜能的 “钟罩” 之外。

由此他把自己的调查研究范围，扩大到发达经济体走过的历史路径，特别聚焦于 “究竟哪些变革，才导致当年貌似发展无望的西方经济转入长期持续增长”？

本书有关这方面的论述，尤其是专写美国历史的经验教训的第五章，极具阅读价值。德索托告诉他的读者，如果不是以1861年宅地法为代表的美国法律变革，从打击、排斥转向吸纳和承认数千万移民穷人的僭占土地和僭建建筑，在一派混乱中理出一个财产权与契约框架的头绪，美国断然不可能成为日后的资本大国。

独到的认知带出独到的判断、命题、理论和政策主张。难怪德索托和他的团队在众多关于以发展消除贫困的思想流派中独树一帜。他们不认为贫困源于资源匮乏，他们不同意贫穷因为资产不足，他们不相信重新分配资产就能够一劳永逸地拔除穷根，他们更对穷人缺乏致富动力之说或种种 “文化成因” 嗤之以鼻。

基于对秘鲁以及许多类似秘鲁经济社会的系统调查，并与发达经济体早期经验相对照，他们认定，发展的深厚潜力就藏在穷人经济的现实之中，真正需要的是以清晰且可合法表达的权利来保障扩展的自由，借助日益复杂的分工和合作帮助穷人走向无远弗届的市场。这是资本的秘密，致富的秘密，也是发展的秘密。

德·索托是来自南美小国秘鲁的学者，喜欢躬身实践，但其作品却得到学院派世界级顶流学者科斯、弗里德曼、福山等人力捧；和其他著作等身的学者不同，德索托差不多只写了两本小书，但每本都是出版即封神的经典，《资本的秘密》更跻身“精品”之列。

▲德·索托

德·索托最重要的身份，是改革家。他曾担任秘鲁前总统藤森的私人代表和首席顾问，是当年秘鲁政治、经济现代化改革的主要推手。据说他的改革方案“唯独黑社会和恐怖分子不喜欢”。他本人也因此上了当地恐怖组织的暗杀名单，所幸最后有惊无险。

不过，让德·索托名扬天下的，是他为全世界20多个国家和政府首脑制定的所有权改革方案，《时代》和《福布斯》称他为“世界上最具号召力的改革家之一。”

前联合国秘书长佩雷斯·德奎利亚尔更不无夸张地说:《资本的秘密》是一部至关重要的著作，它提出的方案，适用于全世界任何国家和地区。这一评价或许有些夸张，但足以勾起人们的好奇心。感兴趣的读者，扫描下方二维码，即可一键收藏。