新年第一天！我们到底应该留意哪些方面

Hello 兄弟们！ 明天就是马年第一个交易日哦！

希望大家马年有一个新的开始！马到成功！

海外市场：股市反弹，不确定性上升

全球股市表现

春节期间，海外市场多数上涨，纳指、标普500和道指分别上涨1.5%、1.1%和0.3%。

港股一共交易了三天，恒生指数累计上涨1.9%。

整体上，海外股市没有出现系统性下跌，A股节后也不存在被动补跌压力。

关税事件：不确定性重新抬头

美国“对等关税”和“芬太尼关税”被美国最高法院裁定违法。

受影响的关税主要包括川子 2025 年上任后颁布的“对等关税”、“芬太尼关税”。

之前对华税率各为 10%， 也就是总共20%被认定无效。

随后川子宣布将对全球商品加征 15%进口关税。

那现在到底关税是多少？其实就是比之前降低了5%。

之前的税率在40-50%之间，现在是35-45%之间。

假期期间美股并没有大幅下跌，说明这个事件被市场视为“中期扰动”，而不是短期系统性风险。

对A股影响也相对中性

1 特朗普钦点磷矿和磷化工：

根据2026年2月18日的最新消息，特朗普政府签署了行政命令，将磷和草甘膦列入战略资源。这一动作直接抬升了磷矿的战略地位，对全球农业供应链和投资逻辑产生了深远影响

对农业的影响

1. 成本压力加剧：美国是全球最大的草甘膦消费国，此举将推高美国本土农化产品的生产成本，进而传导至全球农产品价格。

2. 供应链重构：美国试图重建本土磷化工产业链，短期内将加剧全球磷矿资源的争夺，长期可能改变全球磷肥和农药的贸易格局。

3. 技术壁垒：美国可能对进口磷矿和草甘膦设置更高的技术或环保壁垒，以保护本土产能。

特朗普政府将磷列入战略资源，这不仅是农业领域的“断供”警报，更是新能源电池板块的“资源争夺”信号枪。这一政策将彻底改变磷矿的供需格局，引发农业与新能源两大命脉产业的正面“抢矿”大战。

对电池板块：从“成本逻辑”转向“资源安全逻辑”

供应链焦虑加剧：美国此举旨在减少对中国磷矿的依赖，但短期内难以撼动中国在全球磷化工的产能优势。这反而会倒逼全球电池厂商（尤其是依赖美国市场的企业）加速锁定上游磷矿资源，“有矿”成为电池企业的核心竞争力。

成本支撑强化：磷矿价格将因战略资源属性而获得更强的“政治溢价”。对于磷酸铁锂电池而言，磷矿成本占比高达30%-40%，磷矿价格的坚挺将直接支撑磷酸铁锂正极材料的价格中枢，利好具备成本优势的一体化企业

可能对兴发云天化等企业影响比较大

2 伊朗局势：

现在不清楚美军到底对伊朗啥时候动手，对油气板块。金银板块，煤炭板块，能源板块都影响蛮大的

之前都写了油气板块和煤炭板块

今天港股资源股都走的不错啊

金银铜铝油气农，很多朋友让我写农业，我思考了很久，我觉得可能要过一两个星期写，现在稍微有点早，当然不排除某一天农业就起来了，不是不写，是缓写，慢写，精写，巧写

3 人工智能的尽头是电力 电力的尽头是储能。特别是风光电需要大量的储能和逆变器配套，以后中午都会出现负电价，储能就出现了比较好的储电经济利益，峰值和负电价之间的差价就是储能的收益

机器人板块我暂时放弃了位置蛮高的

节前我布局了煤炭 油气 伊朗稀有矿石 储能设备 农业买的品种蛮多的

很多朋友说 投资方向太多了 钱太少 迷乱了眼睛 肿么办？

我感觉是好事啊 说明是牛市或者市场蛮好的。总不能整天期望熊市吧

我一直都是不建议过度追高。比如超级油轮高开幅度太大，可能选择低位的品种布局

当然也有可能那天美伊又谈判了油气下来了，很正常，但是我觉得价格中枢已经上去了很难下来了

比如金价很难跌破1000了

今天我会认真把草甘膦 磷化工资料整理一下，一个小龙头遇到突发利空，我觉得反而是利好，明天低开打算加仓。

储能设备值得加仓，还有突然发现一只很小的天然气公司，居然有这么牛逼的资源，业绩要爆发了，可能比超级油轮弹性还要大

今晚战前资料比较多可能有500字以上，我一会写完发给你，还是按照老规矩来，当新年第一份礼物了！

一个人毕竟精力有限，工作生活压力都蛮大的，我觉得还是需要一个团队一起群策群力，说不定你拿不住超级油轮这样的牛股，兄弟们鼓励一下就拿住了

感谢大家的支持！希望明天开门红哦！