暴涨超102%！芯片，重大利好！

来源：券商中国

　　全球芯片产业链传来利好信号。

　　据最新数据，今年1月份，号称全球经济“金丝雀”的韩国出口半导体总金额达205亿美元（约合人民币1425亿元），同比暴涨超102%。这预示着，在AI（人工智能）浪潮下，全球半导体需求仍非常强劲。

　　与此同时，芯片产业链的涨价潮正持续蔓延，国科微、中微半导、英集芯等国产芯片厂商相继发布调价通知，涨幅最高达80%，覆盖存储、MCU、模拟芯片等核心赛道。分析认为，2026年上半年国产芯片涨价趋势将延续，甚至可能有更多企业跟进。

　　暴增超102%

　　2月1日，据韩国海关数据，韩国2026年1月半导体出口同比大幅增长102.7%，半导体出口额达205亿美元，为连续两个月突破200亿美元，也是半导体出口史上第二高的月度纪录，并带动韩国1月出口总额增加。

　　数据显示，韩国1月总出口额同比增长33.9%，为658.5亿美元，创下历史同期最高纪录。同期，韩国进口额同比增长11.7%，为571亿美元。由此计算，韩国1月贸易收支实现87亿美元顺差。单月贸易收支连续12个月实现顺差。

　　有分析指出，韩国是全球主要半导体出口国，拥有“存储芯片双雄”三星电子、SK海力士。随着全球AI热潮大幅推升存储芯片需求，韩国成为最大的赢家之一。

　　除主力品类外，韩国的电气设备（19.8%）、农水产品（19.3%）和化妆品（36.4%）出口也均创下历年1月新高。

　　相比之下，受全球供应过剩导致出口价格下跌的影响，石化产品出口额同比下降1.5%，至35.2亿美元；船舶出口额为24.7亿美元，同比下降0.4%，原因是出口价格持续高企，但交付量有所下降。

　　从出口目的地来看，九大主要出口地区中有七个地区的出口额实现增长。对美国出口方面，尽管受关税政策影响，汽车、汽车零部件和机械等品类表现承压，但半导体出口同比激增169%，推动对美的出口额达到120.2亿美元，较上年同期增长29.5%。

　　韩国产业通商资源部长官金正官表示，今年1月出口实现两位数的高增速增长，尤其是半导体、汽车等主力产业以及消费品等潜力品类实现均衡增长，表现亮眼。

　　他进一步指出，在全球贸易环境不确定性上升的背景下，政府将以国家利益为优先，持续推进与美方沟通协商，并通过推进出口品类、市场多元化，构建更加稳健的贸易结构，全力应对外部环境变化。

　　涨价潮来袭

　　与此同时，芯片行业掀起的涨价潮愈演愈烈。

　　近日，国产芯片厂商英集芯发布涨价函，宣布对旗下部分产品进行涨价，但具体涨幅并未公布。

　　英集芯在涨价函中表示，“近期半导体上游产业成本持续上涨，我司本着长期合作共赢的想法，尽量消化吸收成本上升带来的影响，维持芯片价格不变，时至今日。为保障供应链的长期稳定，经公司慎重研究与综合考量，现决定对部分产品型号的价格进行一定比例的上浮调整。”

　　该公司指出，本次调价的具体IC型号及新价格，将由公司销售团队同步至各位合作伙伴：所有新订单，均按最新价格标准执行。

　　在此之前，中微半导、国科微2家半导体公司也相继发出了涨价函，公司旗下部分芯片产品将不同程度涨价。

　　其中，中微半导宣布，经过慎重研究，决定于即日起对MCU、Norflash等产品进行价格调整，涨价幅度15%—50%。若后续成本再次发生大幅变动，价格也将跟进调整。

　　国科微宣布，自2026年1月起对合封512Mb的KGD（已知合格芯片）产品涨价40%，对合封1Gb的KGD产品涨价60%，对合封2Gb的KGD涨价80%，对外挂DDR的产品价格另行通知。

　　业内普遍判断，2026年上半年国产芯片涨价趋势将延续，甚至可能有更多企业跟进。

　　从供给端看，全球巨头向AI高端芯片倾斜产能的趋势短期内不会改变，通用芯片产能紧缺将持续至2027年；在国产替代加速背景下，国内芯片需求仍将保持高增长，供需失衡格局难以快速逆转。

　　在需求端，随着全球云服务大厂纷纷扩建AI数据中心，不仅驱动了对于AI芯片及存储芯片的需求暴涨，对于服务器CPU的需求也在增长，导致头部大厂英特尔、AMD的服务器CPU供应均出现了紧缺和涨价。

　　招商证券指出，2026第一季度各品类存储价格环比涨幅超预期，预计2026年全年全球存储供给整体维持偏紧状态，AI需求增长持续高于产能扩张速度，其他消费类存储和利基型存储受到产能挤压和下游恐慌备货等因素，价格涨幅也远超常规水平。今年国内存储产业链多环节都将受益于缺货涨价浪潮，核心建议关注存储原厂、存储模组/芯片公司、存储封测/代工等环节。