熵基科技5宗违规收警示函 2022年上市瑞银证券保荐

来源：中国经济网

中国经济网北京1月12日讯 广东证监局1月9日发布关于对熵基科技股份有限公司、车全宏、金海荣、王友武、郭艳波采取出具警示函措施的决定（〔2025〕176号）。广东证监局近期对熵基科技股份有限公司（以下简称：熵基科技，301330.SZ）进行了现场检查，发现公司存在以下违规问题：

一、收入确认不准确。熵基科技对部分客户计提返利的期间与对应销售期间不一致，导致2024年跨期确认收入36.95万元。上述情形不符合《企业会计准则第14号——收入》第十五条、第十九条和第二十四条的规定，违反了《上市公司信息披露管理办法》（证监会令第182号，下同）第三条第一款的规定。

二、坏账准备计提不准确。熵基科技部分客户信用风险显著提升，应收账款减值迹象明显，且公司并未对该部分客户进行投保，公司仅按账龄组合计提坏账准备，未对该部分客户进行单项计提坏账准备，公司对该部分客户坏账计提不充分。上述情形不符合《企业会计准则第22号——金融工具确认和计量》第四十六条、第四十八条的规定，违反了《上市公司信息披露管理办法》第三条第一款的规定。

三、研发费用核算不准确。经查，熵基科技存在将法务部等非研发人员工资计入研发费用的情况，且上述人员均未登记研发项目工时，导致公司研发费用列支不准确。上述情形不符合《监管规则适用指引——发行类第9号:研发人员及研发投入》的相关规定，导致公司2024年年报相关财务数据的信息披露不准确，违反了《上市公司信息披露管理办法》第三条第一款的规定。

四、存货跌价准备计提不准确。经查，熵基科技子公司ZKTECO USA LLC实际销售费用率为57%，但在存货跌价测试中参考另一子公司ZK TECHNOLOGY LLC 15%的销售费用率，缺乏合理依据，高估可变现净值，导致熵基科技2024年存货跌价准备计提不准确，上述情形不符合《企业会计准则第1号——存货》第十六条的规定，违反了《上市公司信息披露管理办法》第三条第一款的规定。

五、关联交易披露不准确。ZKTECO SOLUTIONS INC.为熵基科技关联方、联营企业。公司《2024年年度报告》“十四、关联方及关联交易”部分披露，2024年与ZKTECO SOLUTIONS INC.关联交易金额为1134.43万元。经查，熵基科技2024年对ZKTECO SOLUTIONS INC.实际销售金额为1890.72万元，与公司披露的关联交易金额不一致，上述情形违反了《上市公司信息披露管理办法》第三条第一款的规定。

熵基科技董事长车全宏、总经理金海荣、财务总监王友武、董事会秘书郭艳波，未按照《上市公司信息披露管理办法》第四条的规定履行勤勉尽责义务，对公司上述行为负有主要责任。其中，车全宏、金海荣对公司上述所有违规行为负有主要责任，王友武对公司上述第一至四项违规行为负有主要责任，郭艳波对公司上述第五项违规行为负有主要责任。

根据《上市公司信息披露管理办法》第五十二条的规定，广东证监局决定对熵基科技股份有限公司、车全宏、金海荣、王友武、郭艳波采取出具警示函的行政监管措施。

天眼查工商信息显示，熵基科技股份有限公司(曾用名：中控智慧科技股份有限公司)，成立于2007年，位于广东省东莞市，是一家以从事计算机、通信和其他电子设备制造业为主的企业。企业注册资本23535.155万人民币，实缴资本19631.2325万人民币。

车全宏，1968年8月出生，中国国籍，无境外永久居留权，本科学历，1991年7月毕业于兰州大学半导体物理专业，现任公司董事长。车全宏先生2007年12月至2019年1月担任公司董事长、总经理，2019年1月起担任公司董事长。

金海荣，1981年7月出生，中国国籍，无境外永久居留权，大专学历，现任公司法定代表人，董事，总经理。金海荣2008年2月至2014年2月任公司销售经理、总经理助理，2014年2月至2019年1月任公司全球市场营销中心证卡事业部总经理，2019年2月至2020年3月任公司总经理、法定代表人，2020年4月至今任公司董事、总经理、法定代表人。

熵基科技于2022年8月17日在深交所创业板上市，发行股份数量为3712.3013万股，占本次发行后总股本的25.00%，全部为公开发行新股，发行价格为43.32元/股，保荐机构（主承销商）为瑞银证券有限责任公司，保荐代表人为罗勇、陈川。

上市首日，熵基科技于盘中创下上市最高价68.00元，此后该股股价震荡下跌。

熵基科技发行募集资金总额为160,816.89万元，扣除发行费用后，募集资金净额为145,729.84万元。熵基科技最终募集资金净额比原计划多14,763.92万元。熵基科技于2022年8月12日披露的招股书显示，公司拟募集资金130,965.92万元，分别用于塘厦生产基地建设项目、混合生物识别物联网智能化产业基地项目、美国制造工厂建设项目、研发中心建设项目、全球营销服务网络建设项目。

熵基科技发行费用（不含增值税）总额为15,087.05万元，其中保荐机构瑞银证券有限责任公司获得承销及保荐费用11,662.43万元。

2023年5月25日，熵基科技公告分红方案，每10股转增3股，派息(税前)3.5元。除权除息日为2023年5月31日，股权登记日为2023年5月30日。

2025年5月15日，熵基科技召开2024年年度股东大会，审议通过的利润分配方案为：以未来实施权益分派股权登记日的总股本扣除公司回购专户上已回购股份后的股本为基数，向全体股东按每10股派发现金股利人民币5元（含税），同时以资本公积转增股本，向全体股东每10股转增2股，不送红股。

以下为原文：

中国证券监督管理委员会广东监管局行政监管措施决定书

〔2025〕176号

关于对熵基科技股份有限公司、车全宏、金海荣、王友武、郭艳波采取出具警示函措施的决定

熵基科技股份有限公司、车全宏、金海荣、王友武、郭艳波：

根据《上市公司现场检查规则》（证监会公告〔2025〕5号）等规定，我局近期对熵基科技股份有限公司（以下简称熵基科技或公司）进行了现场检查，发现公司存在以下违规问题：

一、收入确认不准确。熵基科技对部分客户计提返利的期间与对应销售期间不一致，导致2024年跨期确认收入36.95万元。上述情形不符合《企业会计准则第14号——收入》第十五条、第十九条和第二十四条的规定，违反了《上市公司信息披露管理办法》（证监会令第182号，下同）第三条第一款的规定。

二、坏账准备计提不准确。熵基科技部分客户信用风险显著提升，应收账款减值迹象明显，且公司并未对该部分客户进行投保，公司仅按账龄组合计提坏账准备，未对该部分客户进行单项计提坏账准备，公司对该部分客户坏账计提不充分。上述情形不符合《企业会计准则第22号——金融工具确认和计量》第四十六条、第四十八条的规定，违反了《上市公司信息披露管理办法》第三条第一款的规定。

三、研发费用核算不准确。经查，熵基科技存在将法务部等非研发人员工资计入研发费用的情况，且上述人员均未登记研发项目工时，导致公司研发费用列支不准确。上述情形不符合《监管规则适用指引——发行类第9号:研发人员及研发投入》的相关规定，导致公司2024年年报相关财务数据的信息披露不准确，违反了《上市公司信息披露管理办法》第三条第一款的规定。

四、存货跌价准备计提不准确。经查，熵基科技子公司ZKTECO USA LLC实际销售费用率为57%，但在存货跌价测试中参考另一子公司ZK TECHNOLOGY LLC 15%的销售费用率，缺乏合理依据，高估可变现净值，导致熵基科技2024年存货跌价准备计提不准确，上述情形不符合《企业会计准则第1号——存货》第十六条的规定，违反了《上市公司信息披露管理办法》第三条第一款的规定。

五、关联交易披露不准确。ZKTECO SOLUTIONS INC.为熵基科技关联方、联营企业。公司《2024年年度报告》“十四、关联方及关联交易”部分披露，2024年与ZKTECO SOLUTIONS INC.关联交易金额为1134.43万元。经查，熵基科技2024年对ZKTECO SOLUTIONS INC.实际销售金额为1890.72万元，与公司披露的关联交易金额不一致，上述情形违反了《上市公司信息披露管理办法》第三条第一款的规定。

熵基科技董事长车全宏、总经理金海荣、财务总监王友武、董事会秘书郭艳波，未按照《上市公司信息披露管理办法》第四条的规定履行勤勉尽责义务，对公司上述行为负有主要责任。其中，车全宏、金海荣对公司上述所有违规行为负有主要责任，王友武对公司上述第一至四项违规行为负有主要责任，郭艳波对公司上述第五项违规行为负有主要责任。

根据《上市公司信息披露管理办法》第五十二条的规定，我局决定对熵基科技股份有限公司、车全宏、金海荣、王友武、郭艳波采取出具警示函的行政监管措施。公司及相关责任人应认真吸取教训，采取有效措施切实整改，杜绝此类违规行为再次发生，并于收到本决定书30日内向我局提交书面报告，并抄报深圳证券交易所。

如果对本监督管理措施不服，可以在收到本决定书之日起60日内向中国证券监督管理委员会提出行政复议申请；也可以在收到本决定书之日起6个月内向有管辖权的人民法院提起诉讼。复议与诉讼期间，上述监督管理措施不停止执行。

广东证监局

2025年12月25日

(责任编辑：徐自立)