智汇矿业(02546)12月11日至12月16日招股 拟全球发售1.22亿股H股 引入斯派柯等基石投资者

智通财经APP讯，智汇矿业(02546)于2025年12月11日-2025年12月16日招股，公司拟全球发售1.22亿股H股，其中，香港公开发售占约10%，国际发售占约90%。每股发售价格为4.1-4.51港元。每手1000股H股，预计H股将于2025年12月19日(星期五)上午九时正(香港时间)开始在联交所买卖。

集团是一家矿业公司，专注集团在中国西藏的锌、铅及铜探矿、采矿、精矿生产及销售业务。根据上海有色网的资料，以2024年西藏锌精矿、铅精矿及铜精矿的平均年产量计，集团分别排名第五位、第四位及第五位。

集团已与斯派柯、大湾区共同家园投资(GIGA Industries Limited与Poly Platinum Enterprises Limited)订立基石投资协议(各为一份基石投资协议，统称基石投资协议)，据此基石投资者已同意，在若干条件规限下，彼等会或促使彼等的指定实体以发售价认购按发售价 4.51港元(即最高发售价)可购得总金额约2.24亿港元的有关数目发售股份(约整至最接近的1000股股份每手份数)，有关金额并不包括经纪费用、证监会交易征费、会财局交易征费及联交所交易费(基石配售)。

集团估计将从全球发售中获得所得款项净额约4.71亿港元，经扣除集团就全球发售应付的包销佣金及其他估计开支并假设发售价为每股H股4.30港元(即指示性发售价范围的中位数)。董事拟将全球发售所得款项净额用于以下用途，特别是全面提升集团于业务运营链中的能力，即开采、勘探及生产的过程：1.所得款项净额约29.2%，将用于全面提升采矿能力。2.所得款项净额约23.4%，将用于增加集团在西藏采矿权范围内的探矿投资。3.所得款项净额约18.7%，将用于提升选矿生产能力及优化精矿生产能力。4.所得款项净额约14.0%，将用于投资及收购具有增长潜力的资产。5.所得款项净额约7.7%，将于2030年之前用作营运资金及其他一般企业用途。 7.所得款项净额约7.0%，将于2026年之前用作偿还银行贷款。

截至2022年、2023年及2024年12月31日止年度以及截至2025年7月31日止七个月，集团的总收入分别约为人民币4.82亿元、人民币5.46亿元、人民币3.01亿元及人民币2.57亿元。集团的毛利分别约为人民币1.75亿元、人民币2.18亿元、人民币1.05亿元及人民币8570万元，毛利率分别为约36.2%、39.9%、34.7%及33.4%。集团的纯利分别约为人民币1.18亿元、人民币1.55亿元、人民币5590万元及人民币5170万元。于相同年度╱期间，集团的纯利率分别约为24.4%、28.3%、18.5%及20.2%。