2964万元！IPO企业上市审计费！最强团队：中信证券+容诚+国枫

来源：企业上市

募集资金总额 44,551.26万元

募集资金净额 36,333.45万元

募集资金投资项目

信息化系统升级建设项目（全称为“湖南致新锐辰信息技术有限公司信

息化系统升级建设项目”）

医用耗材集约化运营服务项目

补充流动资金

发行费用概算

本次发行费用总额为8,217.81万元，包括：

1、保荐人（主承销商）：中信证券股份有限公司保荐及承销费用（含辅导费用）：①保荐费600.00万元；②承销费： 3,118.59 万元；③辅导费：200万元；保荐承销费分阶段收取，参考市场承销费率平均水平及公司拟募集资金总额，经双方友好协商确定，根据项目进度分节点支付；

2、审计机构：容诚会计师事务所（特殊普通合伙）审计及验资费用：2,964.00万元，参考市场会计师费率平均水平，考虑服务的工作要求、工作量等因素，经友好协商确定，根据项目进度分阶段支付；

3、发行人律师：北京国枫律师事务所律师费用：850.00万元，参考市场律师费率平均水平，考虑服务的工作要求、工作量等因素，经友好协商确定，根据项目进度分阶段支付；

4、用于本次发行的信息披露费用：450.94万元；

5、发行手续费及其他费用：34.29万元。

以上发行费用口径均不含增值税金额，各项费用根据发行结果可能会有调整。合计数与各分项数值之和尾数存在微小差异，为四舍五入造成。

相较于招股意向书，根据发行情况将印花税纳入了发行手续费用及其他费用，税基为扣除印花税前的募集资金净额，税率为0.025%。

预计发行日期：2025 年9月22日

拟上市证券交易所：深圳证券交易所

拟上市的板块：创业板

发行后总股本：421,288,509 股

保荐人、主承销商：中信证券股份有限公司

招股说明书签署日期：2025 年9月22日

（一）发行人基本情况

发行人名称：上海建发致新医疗科技集团股份有限公司

成立日期：2010 年 08 月 30 日

注册资本：35,809.5232 万元

法定代表人：余峰

注册地址：上海市杨浦区杨树浦路 288 号 9 层

主要生产经营地址：上海市杨浦区杨树浦路288 号 9 层

控股股东：建发医疗

实际控制人：厦门市国资委

行业分类：根据《中国上市公司协会上市公司行业统计分类指引》（2023 年），公司所属行业为批发业（F51）中的医药及医疗器材批发（F515）；根据《国民经济行业分类》（GB/T4754-2017），公司所属行业为医药及医疗器材批发（F515）中的医疗用品及器材批发（F5154）

（二）本次发行的有关中介机构

保荐人（主承销商）：中信证券股份有限公司

发行人律师：北京国枫律师事务所

审计机构：容诚会计师事务所（特殊普通合伙）

发行人主营业务经营情况

发行人作为全国性的高值医疗器械流通商，主要从事医疗器械直销及分销业务，并为终端医院提供医用耗材集约化运营（SPD）等服务。在医疗器械产业链中，发行人主要承担医疗器械的流通职能，是串联生产厂商、经销商、终端医疗机构的枢纽，在产业链中起到承上启下的重要作用。

在直销业务中，发行人可为全国31个省、直辖市、自治区超过3,300家终端医疗机构提供上万种规格型号的直销服务。在分销业务中，发行人已建立辐射全国范围的分销网络，发行人以高值介入类产品为切入点，经营产品厂商主要有微创集团、美敦力、泰尔茂、归创通桥等众多国内外知名企业，截至报告期期末，发行人已与超过100 家国内外知名高值医疗器械生产厂商建立并保持了长期、稳定的合作关系。 在集中带量采购和“两票制”等医疗政策改革推动下，医疗器械流通行业向渠道整合、扁平化方向发展。发行人立足高值医疗器械特点，积极推动信息化管理在传统流通业务中的应用，并为终端医院客户提供医用耗材集约化运营（SPD）服务，进一步对产业链上游、下游客户服务赋能。

报告期内，公司主营业务收入构成如下：

五、发行人板块定位情况

公司能够通过创新、创造、创意促进新质生产力发展，在多年的发展中，发行人深入研究传统医疗器械流通业务开展过程中的痛点和挖掘产业链上下游各环节的需求，积累了丰富的业务运营及服务经验。在此基础上，发行人通过在传统医疗器械流通业 务中广泛应用信息管理、物联网、大数据等现代科学技术和积极调整、改善公司的管理和服务模式为医疗器械产业链上下游提供更为现代化的医疗器械流通服务。发行人在业务开展过程中主要从管理模式、技术和服务三个方面进行创新，将信息技术、物联网技术等现代科学技术创新、“全国一体化医疗器械流通枢纽”的模式创新、医用耗材集约化管理服务的业态创新与传统医疗器械流通业务深度融合，推动医疗器械流通行业向智能化发展，并形成了核心竞争力，具体情况如下：

（一）管理模式创新

公司在多年医疗器械流通运营管理的基础上，结合信息网络技术、物联网技术，利用创新性的平台化管理模式，打造“全国一体化医疗器械流通枢纽”，为医疗器械行业上下游提供覆盖渠道、仓储物流与配送、流通信息、资金等多方面的综合管理服务，并为终端医疗机构提供院内医用耗材集约化管理服务，打通医疗器械流通链条的“最后一公里”。在纵向的产业链方面，公司与众多生产厂商与医院开展深度合作，平台化管理模式降低上游生产厂商对销售渠道的管理难度，克服传统管理模式下“单一厂商、单一区域”带来的诸多问题，减少管理成本的同时提高管理效率；横向产品覆盖方面，不同于传统医疗器械经营企业“经营单一产品、服务单一科室”的运营模式，公司为医疗机构客户提供品种多元化、科室全覆盖的一揽子解决方案，满足全院多科室的不同采购需求。此外，公司通过为终端医疗机构提供院内医用耗材集约化运营管理服务，进一步解决传统管理模式下医院需对接众多医疗器械经营企业才能满足全院产品采购需求的问题。公司将“全国一体化医疗器械流通枢纽+最后一公里高质量服务”的创新管理模式与传统的医疗器械流通业务深度融合，有效简化了医疗器械产品的流通环节，提高了管理效能，推动行业整体向精细化、可追溯化方向发展。

（二）技术创新

发行人的技术创新主要是在传统的医疗器械流通业务开展过程中广泛应用信息管理等现代技术，以减少人工依赖和工作量，优化产业链的运行效率，降低成本。发行人针对医疗器械流通过程中所面临的困难，运用信息技术、物联网技术等现代科学技术，构建了医疗器械产品数字化供应链管理体系，开发了专业的医疗器械流通信息化管理系统，通过自主研发的原码解析技术，配合医疗器械唯一标识（UDI）的应用，对医疗器械产品进行一物一码管理，解决了传统流通环节中使用赋码模式而产生的“一物多码”问题，实现了以医疗器械唯一标识为基础的货物流、资金流和信息流的集中管控，满足了医疗器械流通过程中“合规、准确、可追溯、安全”的要求。

（三）服务创新

发行人将信息技术、物联网技术与自身积累的管理经验进行充分整合，推动数字化管理向终端医疗机构院内延伸，为终端医疗机构提供院内医用耗材集约化管理（SPD）的现代流通服务，覆盖从医院采购到消耗结算的各个环节，打通医疗器械流通信息化管理的“最后一公里”，进一步提升医疗器械产业链中流通环节的效率。 发行人通过自主研发的医用耗材集约化运营（SPD）管理系统一体化地统筹管理院端医用耗材，实现对院内医用耗材的日常采购、配送、使用、结算等过程的集中化和精细化管理，帮助医疗机构客户构建专业化、信息化的院内物流体系，提高了医用耗材采购计划的准确性，减少了院内库存，优化了院内医用耗材的管理，降低医改后医疗机构面对的成本压力，同时也提升了院内医用耗材流通的效率。

报告期内，公司营业收入分别为1,188,247.40 万元、1,544,326.90 万元和1,792,275.10 万元，2023 年度、2024 年度营业收入同比增长 29.97%和 16.06%，2022年至2024年复合增长率为22.81％，报告期内公司业绩增长较快。

根据《深圳证券交易所创业板企业发行上市申报及推荐暂行规定（2024 年修订）》第四条相关规定，公司符合第四条第一款的规定，具体情况如下：

发行人选择的具体上市标准

依据《深圳证券交易所创业板股票上市规则（2025年修订）》，发行人选择具体上市标准为：最近两年净利润均为正，累计净利润不低于 1 亿元，且最近一年净利润不低于6,000万元。

根据容诚会计师出具的标准无保留意见审计报告，公司 2023 年度、2024 年度归属于母公司所有者的净利润（扣除非经常性损益前后孰低）为 19,131.70 万元和22,356.54 万元，累计净利润为41,488.24万元，符合上述标准。

3、实际控制人

建发医疗持有发行人股份的比例为 51.02%，系发行人的控股股东。建发集团和厦门华益工贸有限公司分别持有建发医疗 95.00%和 5.00%的股权，建发集团持有厦门华益工贸有限公司 100.00%股权，因此，建发集团直接及间接持有建发医疗 100.00%股权；厦门市国资委持有建发集团 100.00%股权，间接持有建发医疗 100.00%股权，从而间接持有发行人51.02%股份。因此，厦门市国资委为发行人实际控制人。