今夜，集体暴涨！

【导读】欧洲暴涨，美股震荡

中国基金报记者 泰勒

兄弟姐妹们啊，今晚继续关注海外市场的表现。

欧洲暴涨

3月3日晚间，欧洲股市集体暴涨，法国股市涨超1.5%，德国股市涨近3%，英国股市涨约1%，盘中均创下了历史新高。

消息面上，欧洲各国与乌克兰在周末进行峰会后，宣布加大对乌克兰的支持力度。而英国和德国提升国防开支预算，也刺激了军工股的上涨。

欧盟委员会主席乌尔苏拉·冯德莱恩周一在布鲁塞尔对记者表示，欧盟27 个成员国将在周二获悉有关“重整欧洲（Rearm Europe）”计划的详细内容。

她表示：“明天，我将通过一封信件向成员国通报‘重整欧洲’计划。毫无疑问，我们需要大规模提高国防能力。”她补充道，“我们希望实现持久和平，但持久和平只能建立在实力之上，而实力始于自身的强化。”

冯德莱恩的表态发生在英国首相斯塔默周末主办乌克兰和平峰会之后。在会议期间，斯塔默表示，基辅的盟友必须加大支持力度，并持续提供援助。这一表态发生在美国总统特朗普和乌克兰总统泽连斯基周五举行“爆炸性”会谈之后。上周，英国承诺在未来几年内提高国防开支占GDP 的比重，这一立场也在峰会上得到了其他领导人的呼应。

上周斯塔默曾经宣布，到2027年，英国将把国防开支占国内生产总值（GDP）的比重提升至2.5%。目前，英国国防开支约占其GDP的2.3%。斯塔默当天在议会下院发表声明说，国防开支比重提升意味着，2027年英国国防开支将增加134亿英镑。

另外，有报道称，下一届德国政府正在考虑设立国防和基础设施专项基金，其中国防基金可能释放4000亿欧元的支出。

德意志银行德国首席经济学家 罗宾·温克勒在周一的报告中表示，“这笔支出相当于德国自统一以来对东德的投资总额，这将是一次具有历史意义的财政政策转变。”

法国总统马克龙对表示，欧盟应提供2000亿欧元以增强其防御能力。

英国和法国正努力建立“志愿联盟”（coalition of the willing），以参与维和部队并帮助乌克兰确保任何和平协议的可持续性。据熟悉该计划的欧洲官员透露，英法两国希望组建一个“欧洲+（Europe-plus）”集团，其中可能包括非欧盟国家（如加拿大），并在未来几天内向特朗普提出这一构想，以争取他的支持。

欧洲理事会将于周四召开会议，讨论一项价值200亿欧元的乌克兰军事援助计划，以及提升国防开支的措施，其中包括可能放宽财政规则。

欧盟委员会主席乌尔苏拉·冯德莱恩在伦敦对记者表示：“我们迫切需要重整欧洲的国防力量。” 她补充道，欧洲需要大幅增加国防开支。她强调，欧洲必须将乌克兰“打造成一只钢铁豪猪（steel porcupine），让潜在入侵者难以下咽。”

美股震荡

今晚美股三大指数表现震荡，道指小幅上涨，纳斯达克指数微跌。

台积电股价盘初一度跌超3%，随后直线拉升。

消息面上，据知情人士透露，台积电计划在未来四年内向美国的芯片制造厂投资1000亿美元，该计划预计将由特朗普正式宣布。

这笔投资将用于建设最先进的芯片制造设施，此举将有助于推动美国长期以来试图重振本土半导体产业的目标。在过去几十年，芯片制造业大部分转移到了亚洲国家，美国政府一直希望吸引更多芯片制造回归本土。

自拜登政府上台以来，美国一直表达对台积电在先进芯片制造领域近乎垄断地位的担忧，并敦促该公司在美国迁移更多尖端生产能力，包括先进的芯片封装设施。先进的芯片封装对AI相关芯片尤为关键，它通过整合多个半导体组件提升性能，减少体积，提高能效，并加快数据传输速度，这些因素对AI应用至关重要。

特朗普多次呼吁加强美国国内的芯片制造，尽管他在竞选期间批评《芯片法案》，并主张通过提高关税来吸引制造业回流。

自上任以来，特朗普多次在白宫与各大企业高管共同宣布对美投资承诺。然而，相关项目的具体细节往往较为模糊，难以确定这些承诺是否为企业新增投资。

OpenAI的山姆·奥特曼、数据库公司甲骨文（Oracle）以及投资巨头软银集团（SoftBank Group）承诺在美国建设人工智能基础设施，投资规模最高可达5000亿美元，但特朗普顾问埃隆·马斯克对该项目能否落地表示怀疑。

上周，苹果公司表示计划在未来四年内投资超过5000亿美元，以扩大其在美国的制造业务。

此外，英伟达股价大跌近5%，近期市场再次传出台积电CoWoS先进封装产能遭大客户砍单的传闻，摩根大通表示，英伟达、Marvell、亚马逊等客户确实下调了2025年的CoWoS订单预期，降幅约为8-10%。但这并非需求问题，而是客户此前过度乐观的预期回归理性。2025年CoWoS产能仍将供不应求，英伟达的Blackwell芯片出货量有望达到600万片。

编辑：赵新亮

校对：王玥

制作：泰勒

审核：木鱼