华为新品强化AI、通信功能 信维通信等产业链企业有望受益

11月26日，华为在深圳举办Mate品牌盛典。发布会上，华为一口气发布了9款产品。既包括Mate70系列、Mate X6系列这样的旗舰手机，也包括平板、耳机、智能手表等终端产品。

Counterpoint报告指出，中国高端市场的增长速度已超过整体智能手机市场。2024年上半年，售价超过600美元的高端手机市场销售同比增长了8%，而整体市场的增长率为4%。随着Mate 70系列、Mate X6的发布，行业认为，将给高端智能手机市场掀起新一轮的竞争浪潮。市场分析指出，华为一众新品的发布，A股市场或将再度迎来“华为热”，相关产业链备受关注。

扩大AI应用冲击高端市场，通信升级支持低轨卫星互通

华为扩大AI方面的优势，继续冲击高端市场。此次Mate 70系列实现了软硬端云协同的AI技术底座，其中，"软"指的是全新HarmonyOS系统，"硬"指的是影像系统+音频系统，"端"指的是端侧算力+端侧大模型，"云"则是云侧算力+盘古大模型。

得益于这种四位一体的协同技术底座，华为Mate70系列首发了九大AI功能，分别为：AI运动轨迹、AI主角时刻、AI时空穿越、AI智控键、AI隔空传送、AI通话摘要、AI消息随身、AI降噪通话、AI静谧通话。

其中，新开发的AI隔空传送功能，用户只需简单地在空中做出抓取和释放的动作，就能将选定的图片或截图轻松地传送到另一台支持此功能的设备上。市场推测，华为此次AI隔空传送功能，极有可能是基于UWB技术的卓越性能得以实现的。

据悉，UWB(超宽带)技术是一种无线载波通信技术，它通过发送和接收具有纳秒或微秒级以下的极窄脉冲来实现无线传输。UWB技术的特点包括高带宽、高数据传输速率和低功耗，同时还能实现高精度的定位。

在通信上，新品Mate 70 Pro、Mate 70 Pro+支持第二代灵犀通信技术，在地库、电梯等弱信号场景，都可以实现5A级的通信速度。除此之外，Mate 70 Pro+还首发卫星寻呼功能，支持120度超广对星角度，在没有地面网络信号覆盖的地方，仍然可以随时接听和拨打电话。

继Mate 60系列手机支持天通卫星通信后，华为新机新增低轨卫星互联网通信功能。发布会上，华为发布全球首款支持包括北斗卫星消息、天通卫星通信、低轨卫星互联网在内的三网卫通的大众智能手机Mate X6。其低轨卫星互联网系统正在测试中，预计将于2025年下半年开启众测。

新机各大领域共同发力，手机产业链企业备受关注

截至11月26日预约结束，华为商城官网Mate 70系列预约数已超335万。市场消息称，Mate 70系列零部件已经开始供货，11月部分零部件的计划投产数相较Mate60同期增加约50%。

申万宏源研报表示，华为Mate 70系列、Mate X6系列发布牵引国产供应链机遇。Mate 70系列作为国产高端机，有望带动高端手机零件及芯片国产化趋势。中原证券提到，随着华为Mate 70系列的全面量产，光学器件、射频器件等消费电子零部件业务将迎来增长机会。此外，华为的手机销量提升也将带动结构件、充电、被动元件、面板等环节的增量。

信维通信(300136.SZ)是华为在通信领域的核心供应商之一，可提供天线、无线充电模组、声学、精密结构件、UWB模组等产品。根据群益证券研报，信维通信不仅仅在传统通信领域供货华为，还是华为灵犀通信标的。

据多方消息透露，华为Mate70系列作为全球首款支持5.5G通信的手机设备，其天线技术由LDS工艺升级到FPC工艺(LCP)，这一升级带来了天线价值的显著提升。Mate70采用的信维通信LCP天线价值量相比以往提升了5倍。除了LCP天线外，信维通信还为华为Mate70系列提供了无线充电、EMI/EMC器件、高精密连接器等多种关键组件。这些组件在手机的无线充电、电磁干扰屏蔽、数据传输等方面发挥着重要作用，确保了Mate70系列手机的卓越性能和稳定性。

由于 AI 手机需要通过摄像头等光学系统模仿人类双眼感知外部世界，对光学相关零部件的要求或将持续提高，从而带动手机光学部分价值量提升，带来光学产业链的发展机遇，相关上市公司也备受市场关注。

其中，光学CIS芯片供应商主要包括索尼、韦尔股份、思特威、格科微等;镜头供应商包括大立光、舜宇光学、欧菲光、瑞声科技等;摄像模组供应商包括欧菲光、立景创新、舜宇光学、丘钛科技等。