一旦"筹码分布"出现这样的信号，说明洗盘结束，随时准备拉升股价

作为大众投资理财方式之一的股票投资，已经得到广大投资者的认可，投资股票市场也已经成为一种时尚。投资者都想在股市中挣大钱，但作为一种投资，有赚就必然有赔，而且赔钱的比例往往比较大。也许有的投资者认为，股市里赚钱无非是低买高卖，然后重复操作，就可以不断获利。这话似乎很有道理，也很正确。然而实际情况却并非如此，很多时候往往买的不是低点却卖在了低点；该卖的时候没卖，该买的时候没买。

造成投资失误的原因就是投资者不知道如何把握买点和卖点。也就是说，投资者没有一个明确的概念要在什么时候买，在什么时候卖，更没有一个合理的止损和止盈计划，这在股市中是非常危险的。我们除了要关注账面上那些时刻变化的数字，更重要的是要关注随时到来的风险与机遇，也就是关注买点和卖点的提示信号，只有这样，才能在股市中做到游刃有余，张弛有度，实现稳定的获利。

一、从筹码峰上方的洗盘形态中分析

主力洗盘期间，缩量回调是基本的价格表现。量能萎缩期间主力并未卖出股票，散户投资者之间少量股票换手，使得股价出现缩量回调走势。由于抛售压力并不大，价格短线跌幅有限。缩量下跌是强度比较弱的下跌走势，股价不会轻易跌破筹码峰下限。

事实上，缩量回调期间，价格跌至筹码峰下限的时候，散户投资者会主动买入股票，使得股价不会轻易跌破筹码峰下限。如果我们采取行动，那么应该考虑在价格回调到筹码峰下限的时候买入股票。

形态特征：

A.股价跌破高位筹码峰：当股价跌破了高位筹码峰以后，相应的交易机会出现在价格回调期间。高位筹码主峰位置并非所有投资者的持仓价位，而是多数散户的持仓成本区。股价跌破筹码峰，意味着技术性反弹可以出现在筹码峰下限。

B.低位主力筹码提供强支撑：价格跌破筹码峰下限以后，我们会发现筹码峰下限出现了反弹走势。因为筹码峰下方还有主力的持仓筹码，并且筹码数量较大，说明持股的主力并无打压股价的意图，只是利用价格下跌的机会达到洗盘目的。因此，股价会在跌破筹码峰下限以后获得支撑。

C.形态上的价格底部出现在筹码峰下限：价格形态上表现为反弹走势，股价在筹码峰下限频繁获得支撑，表明我们对主力洗盘的判断没有问题。

操作要领：

1、从股价跌破高位筹码峰来看：如图1-1，价格在A位置见顶以后，缩量回调期间跌破了 P 位置的筹码峰。价格回调空间不大，但是主力洗盘动作非常明显。短线来看，该股已经是连续三次回调筹码峰下限。

2、从低位主力筹码提供强支撑来看：P1 位置的主力筹码明显大量存在，而股价在W位置显著缩量，意味着股价回调不会明显引起资金出逃。我们可以认为这是主力洗盘动作，价格只是接近P1位置的筹码就开始反弹，现已经证实了我们的看法。

3、从形态上的价格底部出现在筹码峰下限来看：股价连续三次回调筹码峰下限，并且都获得支撑开始反弹。可见，筹码峰下限的支撑较强，主力洗盘以后并未打压股价，而是采取托盘策略。

总结：在价格回升期间，散户更容易采取短线买卖策略交易股票，那么散户的持股成本会比较高。图中P位置是散户的持仓成本价，是股价短线容易跌破的位置。主力采取洗盘策略，就是要股价跌破散户的持仓成本。价格跌破P位置的筹码峰以后，股价不再继续下跌，因为下方是主力的持仓成本。既然该股的短线买点已经明朗，我们认为股价跌破 P 位置的筹码峰后已经出现买点。

二、台阶形态被突破的筹码形态

在股价回升阶段，低位筹码峰的存续时间越长，表明主力操盘周期越久，股价持续上涨的空间可以很高。从价格走势看，股价每次结束调整后都会出现大阳线突破的信号，这是股价加速回升的表现。从筹码形态上看，股价表现为突破筹码峰的看涨表现。价格突破筹码峰的力度越大，股价上涨潜力也会更高。随着台阶形态的调整被不断突破，价格也不断突破筹码峰形态。不过价格见顶前，低位筹码峰不会消失，股价突破台阶形态的走势也不会结束。

形态特征：

A.股价脉冲放量突破横盘区域：价格回升期间，股价涨幅过高的时候总会出现横向调整。由于主力控盘效果较好，股价在横盘运行期间调整力度不大，为接下来的价格上涨创造了条件。一旦量能短线脉冲放大，价格以放量形式突破筹码峰的时候，股价新一轮的上涨还是会出现。

B.筹码表现为台阶形态：在股价历次突破了筹码峰以后，我们都能够看到筹码表现为台阶形态。价格突破调整形态的时候，同时也是股价突破台阶形态的筹码峰的信号。在回升趋势中，调整形态越多，台阶形态的筹码峰也会更多。

C.MACD指标表现强势：既然股价在回升期间经历横盘调整，调整改变股价短线运行节奏，长期趋势向上。均线来看，我们通过查看MACD指标的DIF线，就可以发现DIF线不断达到新高，这提醒我们均线指标走势良好，股价上涨不会结束。

操作要领：

1.从股价脉冲放量突破横盘区域来看：如图2-1，F位置的成交量以脉冲形式放大。量能很高，首次脉冲量就已经达到天量，接下来成交量脉冲期间显著放大至100日等量线上方，这显然是价格强势的表现。

2.从筹码表现为台阶形态来看：股价回升期间，价格分别在L1、12和L3位置出现了横盘走势，横盘期间股价波动空间不大。在横盘调整期间，价格和筹码上均表现为台阶形态。以筹码台阶形态为起始点，股价上涨的时候获得很大支撑。

3.从MACD指标表现强势来看：MACD指标的DIF线分别在D1、D2、D3达到新高，体现了均线向上的趋势。MACD指标走强意味着均线方面表现较好。该股经过历次横盘调整以后能够在均线获得支撑，使得股价再创新高。

总结：该股价格形态比较典型，主力是按照价格突破台阶调整形态来拉升股价的。筹码方面，Pl位置的筹码是主力的持仓成本区。股价大幅上涨以后，该部分筹码依然明显存在，体现了主力采取操盘的意图。

同时，我们要想操作获利，没必要预测未来的价格走势。你必须从市场上收集信息，找出现在市场由多空双方的何方掌控；评估主导市场的群体的势力，判断目前趋势持续的可能性有多大；实施保守的资金管理以便求得长期生存和收益积累；观察自己的思维方式，避免陷入贪婪和恐惧。交易者做了所有这些后，要比预言家更成功。

尽量客观地进行交易。把所有的交易都记下来，并附上操作前后的价格走势图，将所有的交易列在一张纸上，同时列出佣金和交易价差，还要严格坚守资金管理原则。在花费时间分析市场的同时，也有必要花同样多的精力来分析你自己。

赚钱使交易者感觉自己很牛，而且让他们情绪高昂。他们想再次情绪高昂，于是做一些草率的交易，结果把赚到的钱又还给了市场。大多数交易者无法忍受连续出现重大损失所带来的痛苦。极少数幸存者认识到，问题的关键不在于他们的交易方法，而在于他们的思想。他们可以改变思想，从而成为成功的交易者。

如果你看不懂市场的行为，那是因为你自己的行为很古怪，不可控制。如果你连自己下一步要做什么都不知道，那你真的无法判断市场下一步会怎么走。最后，你唯一能控制的就是你自己。作为一名交易者，你有权决定把钱给自己还是给别人。那些能持续稳定获利的交易者……是以自律的心态从事交易。

群体的势力要比你强大得多。不管你有多聪明，都不要与群体争辩。你只有一个选择，那就是要么加入群体要么独立行动。 市场似乎总是在人们斩仓后立即反转，对此许多交易者很不理解。这是因为群体成员正在遭遇同样的担心，所以大实都会同时斩仓。一旦恐慌性抛盘结束，市场就只有向上了。此时乐观情绪重返市场，群体变得贪婪，又开始新一轮狂买。

因此，在自身问题上，成功的交易还建立在两个方面之上的：一是投机者对市场交易的基本思路头脑清晰、胸有成竹；二是投机者对人性的弱点了如指掌，如果你是一个不能忍受孤独、一个缺乏自主性、一个人云亦云、没有独立思考能力的人，注定不可能成为一个出色的投机客。

所以，散户不应该总是为自己的冲动、贪婪买单。交易前，最好事先考虑行情所有的变化方向与相应对策，虽然比较令人头疼，但却可以使交易者降低压力、提高信心，并形成自律性的规范动作。

最后，在这个市场里，亏损的威胁总是存在的，并且亏损是很痛苦的，以至于你会惧怕亏损的感觉本身。交易者往往是极其好胜的。虽然你知道不可能从每笔交易中获利，但你不喜欢亏损。亏钱永远都不会带来好的感觉。

亏钱很糟糕，一些交易者会反射性地试图避免亏损的痛苦，就像他们会立即本能地跛行，以避免严重扭伤的脚踝所带来的痛苦一样。对亏损的恐惧本质上是对亏损的痛苦进行的自我防护，而迅速获利了结、减少头寸，或避免高风险的交易和一瘸一拐地走路没什么区别。

有些方法能更好地减少亏损带来的痛苦。但在某种程度上，对于那些争强好胜的人来说，痛苦将永远存在，它永远不会让人感觉良好。然后目标就会更多转向如何处理这种痛苦。由于你永远无法完全消除亏损带来的痛苦，你必须意识到痛苦不是一个问题并学会让自己直面痛苦。

想象一下，你是一名专业的马拉松运动员，就在一次大型比赛之前，你的左脚在跑步时感到剧痛。在你等待医生提供给你核磁共振检查的结果时，你的脑海中盘旋着不得不退赛的想法，或者更糟糕的——你的伤势严重到需要手术，需要几个月才能完全康复。不过，你有了一个好消息。虽然你的伤势确实需要手术，但继续参赛不会使它更糟。你只需要忍受疼痛就好。

对你来说，交易亏损可能永远是痛苦的，但那又怎样？这只是源于你的竞争意识和你对胜利的渴望。不要落入痛苦就是坏事的假设中。有时痛苦不过如此，你必须继续前进。你就像一个下巴脆弱的拳击手，还没有学会如何挨一拳。

你们中的一些人可能缺乏这种韧性，因为你们在交易之前没有经历过很多失败。也许你在高中、大学或其他工作中都很成功，得到过大量的赞誉。或者你在交易之前已经有了成功的事业，你没有经受过同样的挑战。也许你曾经经历过失败，但交易中的失败频率比你以前遭遇过的要高得多。

无论如何，你需要变得更坚强。拥抱这些痛苦，它就会变得更容易忍受。你会习惯于这种感觉，并建立起处理它的力量。当你这样做时，旨在保护你免受痛苦的恐惧就会减少。

让自己变得更坚强的一种实用方法是，在失败后花一分钟来感受痛苦，并鼓励自己克服它。理解这次损失意味着什么——它很可能什么都不是，只是你投资生涯中会遭受的众多损失中的一次。

清楚地认识到你需要在接下来的几次交易中避免犯错。潜心研究并迫使自己去执行你的策略。接受打击，输掉一次交易的痛苦不会比你为了避免痛苦而犯更多错误所带来的痛苦更糟糕。