黄金、美元和比特币

黄金涨价，纸币贬值，比特币大涨大跌，面对这样复杂多变的环境，大概很多人会产疑虑：要不要投资其他资产？

我们先去多去了解它们，再去考虑是否投资。

先从黄金讲起，相信大家看过很多博主的分析，但大多是没有结论的，都是因为黄金太复杂。

它既是商品，又是货币；既是投资，也是储蓄。在不同的角度，属性是不一样的。它是一个复合体，所以从任何单一角度看待它，都无法看透。

马克思对黄金的论述是非常准确的。

“金银天然不是货币，但货币天然是金银。”

黄金之所以能够成为货币是因为它的自然属性决定的。

第一，黄金具有同一性，同质性，因而“等量的金银代表同样大小的价值”，能够执行价值尺度；
它可以“任意分割为若干部分，并且能够重新合而为一”，可以作为价格标准；
黄金的“比重大，一个小体积代表着较大的重量”，一小块黄金就可以代表比较大的交换价值，方便携带，适于流通；
黄金的“比值高，耐久，比较不易损坏”，自然属性的稳定，使金既不容易损坏，又不跟其他自然物发生化学反应，能够很好地贮藏；
黄金储量稀少，加之本身质地较软，一来不会作为生产工具，二来可以冶炼成任意形状，方便铸币；
黄金的“美学属性使它们成为满足奢侈、装饰、华丽、炫耀等所需要”，可以作为财富象征。

“作为货币而静止下来的金银就是贮藏货币。”

金银对流通中的货币起到引流和蓄水的作用，在经济繁荣期，货币流速加快，金银交易减弱；在经济下行期，货币流速减缓，金银交易加强，更多富人会选择用纸币置换金银储藏起来，金银就是储藏下来的货币。

“中央银行是信用制度的枢纽，而金属准备又是银行的枢纽。”

在经济活动中，金银的信用是排在第一的，政权会倒台、纸币会贬值、经济会崩溃，而金银不会改变。所以，想要从事贸易活动，就必须依靠金银的信用稳固自身的信用，无论何时，纸币都要能够买到金银，如果一国的货币无法买到黄金，那么这个政权是缺乏信用的，这个货币在贸易中是不受信任的。

“除了直接的贮藏形式以外，还有一种美的贮藏形式，即占有金银制的商品。”

无论把黄金制成工艺品还是饰品，都是体现着它的货币属性，黄金是财富的象征，穿戴在身上就是向外界展示财富，本质上和把钱穿在身上没有区别，无论形式是怎样的，都可以随时转化为货币，其他材质的奢侈品就没有这个功能。

所以，无论是买金砖、金饰还是黄金期货，本质上都一样，都是富余财富的存在形式，随时可以变卖成钱。

可能现在很多人觉得黄金是完美的货币，一些营销号也会把美元与黄金脱钩解释为美国的阴谋，事实上在工业时代只能抛弃黄金货币，因为黄金的供应远远赶不上工业生产能力，70年代全球发生的大滞涨就是在金本位制度下产生的。

当布雷顿森林体系瓦解，美元与石油挂钩，美国极力开始维护美元霸权，而后整个世界维持了几十年的相对稳定和繁荣，中国也迎来了高速发展期，在这点上美国和美元是有贡献的。

但现在美元为什么面临崩溃？核心是债务问题。

美国政府的债务规模已达到34万亿美元，相当于中国两年的GDP，每天产生的利息就高达26亿美元，美债规模以3个月1万亿的速度增长。

美国要借新还旧，就会导致越来越多的美元被生产出来，全球制造业都在萎缩，生产商品减少，这导致了美元的贬值加快。

美联储加息，大量美元对冲其他国家货币，也就导致了其他货币兑美元贬值，人民币汇率下降也是这个原因。但不同的是，我国内地没有发生严重经济动荡，是因为我国的金融壁垒非常稳固，人民币非常坚挺，对外的贬值只是表象。

因为全球资产贬值，货币贬值，所以大量境外投资者疯狂购入黄金。我国央行也连续18个月增持黄金，但我们不要对标国家去抄作业，国家购置黄金是为了金融秩序的稳定，个人没必要杞人忧天。

我国政府除了在增持黄金以外，还在持续大笔购进粮食、能源、原材料、设备仪器等生产资料，甚至入股了国外的能源公司，这些都是为了稳固国内的市场环境。

近几年，比特币与黄金呈现高度相关性。

比特币和黄金非常相似，稀缺、去中心、拥有公共信用，虽然我写过不少文章抨击加密货币，但不得不承认，它就是数字版的黄金，并且比黄金交易更加便捷，不受地域和时间限制。可仍旧无法比拟黄金，因为它是寄生于互联网的，如果某天断电断网或者战争，国家区域成为局域网，那么比特币就失去了所有价值。

国际黄金和比特币涨得很猛，只是因为国际资本在避险，我们生活在一个完全独立主权的国家中，根本不需要有所担忧。

有人会想，我能不能在这浪潮中分一杯羹？

在国际市场上，个人是没有抗风险能力的，在国内市场中，可以玩一玩，但不要太认真。

在目前情况下，黄金还有较大升值空间，但是投资不能只看别人吃肉，控制风险才是第一位的。高风险产品的投资比例在任何时候都不应超过10%。你买黄金是为了避险，可最大风险就是你想要避的这个“险”。在资本规模和专业分析上，个人不具备任何优势，一不小心就成了韭菜。就算你真的能把黄金拿在手上，出入任何国家都会有限制。就算靠蚂蚁搬家润出去了，但是在未来，除人民币和朝鲜圆以外的所有货币都会严重贬值，润出去图什么？有很大概率发生的事情是，润出去的资产被管制，最后被当局和地头蛇暴力掠夺。如果你投资了国际资产，在你真正拿到手之前风险都是极大的。

在国内市场，不应恐慌也不应幻想，要知道直到2001年，我国才开放了黄金交易市场，如果某天真的发生了严重的经济问题或者战争，黄金是要被管制的，其它一切资产都是要被管制的，这就注定了黄金不可能有太大波动。

买黄金、兑美元等行为本质是在做空人民币，政府是对这些市场非常警惕的，千万别觉得自己多聪明，高层早已预判了你的预判。

现在国内外资产都在下跌，确实没有什么好的投资渠道，很多人赚不到钱开始产生焦虑，但上升和下降都只是规律的一部分，要学会适应，乖乖把钱存在银行比什么都强，有国债就买点国债。中产以上可以适当配置黄金，中产以下就没必要了，手上有限的资金不如让自己过得好一点。

金银、美元、比特币再怎么包装都掩盖不了其落后性，是不值得去投资的，它们都只是旧世界的遗物，我们要做的就是相信国家、相信党、相信人民，人民才是物质财富的创造者，才是精神财富的创造者。

列宁在《论黄金在目前社会主义完全胜利后的作用》一文中指出：人类实现了共产主义后，黄金就失去了意义，只能用来修建一些公共厕所。