Soul的孤注一掷，落向何方？

来源 | 产业科技

在当下年轻群体中，“社恐”已成为最流行的自评词汇之一，似乎每Z世代个体都有社交焦虑。然而在虚拟网络上，年轻人又全体转性，人均“e人”（MBTI人格测试中对外向性格人群的称呼）。

就在年轻人的社交场域逐渐偏离主流时，Soul以“愿天下没有孤独的人”为愿景，悄悄诞生，旨在打造一个年轻人的社交元宇宙。凭借陌生人社交和灵魂交友定位，Soul迅速崛起，成为为数不多的跑通商业化路径的虚拟社交平台。

短短五六年间，Soul汇聚了庞大的Z世代流量，并先后向美股和港交所递表，但高速增长之后，Soul的增长瓶颈和业绩困境逐渐显露。和大多数社交类产品一样，商业变现能力薄弱、盈利空间狭窄，是Sou长期面对的问题。

同时，屡次被曝涉黄涉赌等乱象，意味着Soul在商业变现与社区治理之间的两难。由于平台上的核心用户群为95后和00后，过于年轻的用户群对Soul的生态治理提出更高的合规标准，而Soul在社区治理上可能存在的漏洞和矛盾，决定了其商业模式的可持续性存疑。

灵魂交友，孤注一掷？

网络社交平台以两大类型为主，一种是以社交媒体为主旨的平台，如有中国版Twitter之称的微博，主营二次元的哔哩哔哩；另一种就是以交友为目的的平台，其中微信是典型的熟人交友，而Soul则是典型的陌生人虚拟交友平台。

在Soul成立之时，市面上正当红的陌生人交友平台，是以陌陌、探探为主的“颜值交友”软件，由于其以照片为名片的功能特性，逐渐给用户留下不靠谱、动机不纯的印象。恰在这时，主打“灵魂交友”的Soul诞生，凭借清新脱俗的画风和以兴趣为导向的社区氛围，迅速获得一群忠实用户。

最初，Soul的功能很简约，只有类似朋友圈功能的“瞬间”，和“灵魂匹配”及私聊功能。用户注册后会先做一些性格或兴趣测试题，大数据根据计算结果自动检所匹配有共同话题的好友。为了体现与“颜值交友”软件的差异化区别，Soul甚至严格限制私聊时私照的交互。

那个时期的Soul，在商业化方面一度表现得十分克制，几乎没有任何付费项目和广告投放，营销推广力度也不大，用户大部分是“自来水”，流量增长全凭初始用户口口相传。

在度过免费获客阶段之后，Soul开始陆续上线表情包、捏脸道具等付费功能。然而，钟情于灵魂的用户似乎对形式和物质并不感冒，平台用户的付费意愿较低。于是，Soul陆续开发各类新玩法、上线新功能，力图撬动营收增长。

随着用户基数增长，虚假内容开始成为隐患。同时，随着群聊派对和游乐园等功能上线，可被不法分子利用的灰色地带，也随之滋生。

2021年，Soul陷入“杀猪盘”风波。据网络数据统计，Soul“杀猪盘”案件涉及总金额高达897万。在此之后，Soul加大了打击欺诈的力度，采取限制敏感词、封号等手段，并推出了《星球防诈骗指南》。

2022年8月24日，山东网警官方账号发布了一篇名为《“soul”的一下就被骗了》的防诈骗科普文章。文章揭露犯罪嫌疑人利用Soul获取被害人的手机号及验证码并注册，再将有关账号再出售给相关黑灰产人员，用于从事违法犯罪活动。

今年8月2日和14日，中国青年网短视频官方微博视频号@青蜂侠Bee，先后两次报道Soul平台“游乐场”“星际庄园”等直播活动，均存在“概率抽奖+变现”的赌博机制，每日上百直播间开盘涉赌。虽然Soul第一时间将疑似涉赌敏感词的搜索屏蔽，但上述媒体依旧曝光相关直播间仍存在，且聚赌不误。

Soul相关负责人于报道中回应称，不认为有关行为属于赌博，并介绍涉及的“背包客”也是平台用户，其在行为中获得的收益只能在平台内流转，不能提现，并表示Soul有一定相关责任避免用户受到损失。

Soul的涉赌争议，在第三方投诉平台上也存在。据了解，某投诉平台中涉及Soul退费退款困难的投诉有近600条，投诉Soul自动扣会员费的有129条，而平台涉及赌博的投诉虽然较少，但累计金额高达46万元以上。

有趣的是，为了防止用户受骗，并挽回平台形象，Soul曾举办了《孤注一掷》特殊包场观影活动，通过沉浸式观影践行趣味反诈科普。Soul发布的季度生态安全报告也显示，Soul将5-6月设为反诈专项月，在原有的数千条风控策略的基础上新增近300条风控策略，日均拦截98%以上的导流欺诈行为。

虽然，目前在Soul平台已经不能搜索或发现有关涉赌行为的群聊间，然而“破坏容易，建设难”，Soul在平台监管与口碑维护方面，道阻且长。

盈利难，上市亦难

除了社区生态合规瑕疵频现，对于Soul而言，探索商业化路径，增强商业变现能力，最终实现盈利，是其面对的最紧要也最重大的难题。

自问世3年之后，Soul就开始不满足于小众社交APP属性，开启了商业化转型之路。

2019年，Soul推出了一系列增值服务，用户需要充值Soul币，购买虚拟礼物、虚拟形象和游戏道具等，通过销售虚拟物品进行创收，同时，Soul推出付费会员功能。

2020年，Soul开始对外提供广告服务。2020年-2022年，其广告服务业务收入分别为1276.6万元、7786.4万元和1.48亿元，仅占总收入的比例分别为2.6%、6.1%和8.9%，营收占比规模并不大。

然而，受到用户规模和用户消费意愿的限制，Soul商业化转型的前两年，营收并不理想。2019年和2020年，Soul分别实现收入7070.7万元、4.98亿元；月活用户分别为1150万、2080万。

于是，2021年，Soul开始发力于营销推广，以求快速扩大规模。

当年2月，Soul携手《明星大侦探》第六季，于中插广告中，上线由节目话题“南北CP”蒲熠星和郭文韬演绎的创意贴片广告，并在平台同步上线“一起上Soul玩推理”游戏，快速撬动Soul在年轻群体中的认知度，营销效果超出预期。

2021年，Soul日活用户日均启动频次高达21次，使用时长超过45分钟；平台内私聊用户平均每天发出的点对点消息数接近66条；超过35.9%的月活用户发布原创瞬间，并有87%的月活用户会与其他用户互动交流。

用户规模扩大，有效拉动营收增长。2021年Soul营收实现12.81亿元，同比增长257.23%。其中，来自虚拟物品的收入达到了10.72亿元，同比增长174.8%；付费会员带来的收入大幅增长至1.3亿元。另外，广告业务收入达7786.4万元，翻了五倍。

然而，高昂的营销费用，大幅度挤压盈利空间。招股书显示，Soul在2020年、2021年和2022年三年的营销费用分别是6亿、15亿和8亿。仅2021年一年的营销费用，就几乎与2020年和2021年的营收总额持平。

2020-2022年，Soul净亏损分别为5.79亿元、13.24亿元及5.09亿元，三年累计亏损24亿元。坐拥“陌陌”“探探”两大陌生交友软件的挚文集团，已经连续8年实现盈利了，而Soul至今依旧陷于亏损的泥潭中艰难挣扎。

原本，以“烧钱”换规模的营销增长模式并没有什么不妥。然而，对Soul来说，平台的用户付费意愿薄弱，依旧是其实现盈利的最大绊脚石。

即使Soul不断探索新的商业化路径，推出上线自好物、3D视频派对、奇遇铃、游乐园等，用以满足年轻用户需求的各项功能，却依旧难以激发平台用户的付费意愿。2022年Soul的月均付费用户为170万，在月活用户中的占比只有5.7%。

更糟糕的是，Soul的存量用户规模也在日渐萎缩。2022年，Soul月均活跃用戶为2940万名，比2021年的3160万名减少7%。

据多名Soul用户反馈，一方面，Soul的付费道具越来越多，屏蔽词越来越不可理喻，严重影响了使用体验；另一方面，如今Soul的平台生态越发多元，已经与原始用户的需求相去甚远。

并且，很多用户表示，Soul只是他们的“寻友”和“破冰”工具，一旦相识之后通常都会转战到微信或QQ等传统社交工具平台交流。

而对于资本来说，只在乎目标公司的盈利空间。即便Soul曾累计获得7轮投资，一旦盈利能力乏力，便会受到冷遇。

眼下，Soul试图以元宇宙等热门概念打动资本市场的意图，也很难奏效。目前为止，其平台上勉强附和元宇宙概念的只有用户头像、AI陪聊等业务单元，元宇宙属性过于单薄，仅仅停留在“噱头”层面。

从本质上看，作为一个社交平台，Soul应该回归社交本源，一旦在工具属性上强加太多商业变现标签，不仅对自身独特的社交生态造成冲击，而且易引发乱象滋生。

每进一步，合规触点便会增多，这正是Soul的现实写照。