嘉实元和上市首日便募集结束,募集资金规模接近200亿元。将采用比例配售方法来配售基金,配售比例为50%。这也是近五年来第一次出现非固定收益类基金一日售罄情况。
嘉实元和计划募集100亿元,单日超募100亿元,超募资金将采用比例配售。这100亿规模的基金中有50%的资金是投向中石化销售公司的“原始股”,普通投资者有机会享受到国企改革上市后的回报,另外50%的资金将投资于债券等固定收益类证券。中石化销售公司目前主营业务稳定,未来有望保持稳定增长。嘉实元和的存续期预计为3年,基金在成立后3个月内将在上海证券交易所上市,将是上交所在相隔12年后迎来的首只封闭式基金。
单日超募100亿,将采用50%的比例配售
嘉实元和基金23日上市,嘉实基金内部人士对大智慧通讯社称,单日基金募集规模近200亿元,估计将采用比例配售,配售比例约为50%。
单日封闭式基金募集200亿,超募100亿元。上述人士称,此次多个渠道销售嘉实开元基金。招商证券主承销商以及其他券商、嘉实基金网上直销等方式销售该基金,半天的销量已超过基金募集规模上限,达到120亿元。
“购买嘉实元和的有两类投资者,一类是想博取上市后一二级市场价差的套利机会,还有一类是看好投资期权的价值准备长期持有,例如一些机构资金。”嘉实基金人士表示。
嘉实基金市场部人士对大智慧通讯社称,至少90%的券商可以购买该基金,投资者除了可在主承销商招商证券、海通证券网下购买外,还可以通过其他券商交易系统网上购买。嘉实基金官方直销网站也全屏幕打出推荐嘉实元和的广告,且进入嘉实基金账户页面后,其近期推荐一栏中显示,嘉实元和风险级别为高。
沪上某基金经理称:“封闭式混合基金首日超募,这与券商销售基金有很大的关联,预计后期券商渠道会大大的得以拓展。
上市折溢价率成关注点
基金上市之后折溢价是投资者重点关注的问题,对此,嘉实基金以及其主承销商招商证券在嘉实元和新闻发布会上皆表示嘉实元和出现溢价概率大。嘉实基金总经理赵学军认为,嘉实元和上市后有溢价的可能。“嘉实元和的债券性很强,蓝筹性很强,还有一个上市可能,所以我预估,开盘1.07元、1.08元总还是有的。”
此外,嘉实基金内部人士日前对大智慧通讯社称,中石化销售公司Pre-IPO项目的投资回报有较高的确定性,但隐含的风险大于固定收益产品及类固定收益产品。以中国石化(600028.SH)为例,分红率不低且每年有10%增长,估计中石化上市后初期溢价是大概率事件。
招商证券对该基金的专题研究报告称,与其他封闭式基金相比,该基金的投资标的具有非常明显的稀缺性,因此不排除基金份额在上市初期溢价交易的可能。
然而,也有基金人士称基金上市后面临折价风险。沪上某基金人士称,相比专户,该基金门槛低,看好该基金的散户和机构都会选择买入,基金一上市卖盘肯定不少,因为有不少人指望短期投机套利,而国内的小散已经过了早年买入封闭式基金的热潮,指望他们二级市场买入造成溢价有点难。如果没有做市商,上市首日面临折价风险概率大。
据悉,嘉实元和基金认购费0.5%,低于多数混合型基金以及私募股权基金;管理费率0.6%,且按照估值和成本的孰低原则收取管理费,是目前管理费率最低的几只基金之一;托管费仅为0.03%,大幅低于市场上大部分公募基金的托管费率。另外嘉实元和作为发起式基金,嘉实基金用自有资金投资1000万元。