碳达峰硬性指标落地 汽车行业存量调整开启攻坚期

来源：中国证券报-中证网

　　国务院近期印发的《“十五五”碳达峰行动方案》指出，“十五五”时期是实现碳达峰的关键期、攻坚期。《方案》设定交通领域低碳转型目标，明确到2030年，新能源汽车保有量占比力争达到30%，新能源营运交通工具保有量占比达到25%。

　　目前国内新能源汽车增量端渗透率已逼近五成，但存量市场转型进度明显滞后。根据公安部的数据，截至今年6月底，全国机动车保有量达4.76亿辆，其中汽车3.71亿辆。而新能源汽车保有量4897万辆，占汽车总量的13.19%，距离30%的目标还有近17个百分点的差距。

　　业内分析认为，“十五五”时期，汽车产业减碳重心将迎来根本性切换，即由过去侧重拉动新能源新车增量，转向增量扩容与存量燃油车更新置换双线并行，公共领域、货运重卡等高频高排放营运车辆成为存量替代攻坚主战场。依托财政专项补贴、多元动力技术迭代、全域补能网络配套，汽车行业将承担交通领域降碳核心重任，为全国如期完成碳达峰任务筑牢产业底盘。

　　● 龚梦泽 殷浩楠

　　增量市场率先转向

　　存量替代仍处攻坚前半程

　　今年上半年，国内新注册登记新能源汽车519.5万辆，占汽车新注册登记量的49.42%，较去年同期提高4.45个百分点，新能源车型在新车消费市场已形成近乎对半分的格局。与之形成鲜明对比的是，存量渗透率仅由上年同期的10.27%小幅提升至13.19%，增量优势尚未有效传导至存量结构优化层面。

　　众所周知，汽车是使用周期较长的耐用消费品。新车市场完成动力切换，并不意味着存量结构能够同步变化。存量渗透率提升，一方面依靠每年持续新增新能源车辆，另一方面取决于老旧高排放燃油车淘汰、置换节奏，二者缺一不可。

　　对照相关顶层部署，未来五年汽车行业减碳主线清晰转向存量结构调整。《方案》明确提出，全面推进公共领域车辆电动化，加速矿山、港口、物流园区、工地等封闭场景作业机械新能源改造，同步完善老旧交通运输工具常态化淘汰更新机制。

　　相较于私人乘用车，公交、出租、城配、场内转运等营运车辆行驶路线固定、年均运营里程高，规模化电动化减排成效显著。同时，集中区域便于统筹布局充换电基础设施，具备先行替代的天然条件。优先打通公共领域存量替代通道，既能快速提升新能源汽车整体保有规模，也能形成可复制、可推广的场景化运营模式，为私人市场存量置换提供示范参考。

　　公共领域率先突破

　　营运重卡成降碳关键靶心

　　在全品类营运车辆中，重型卡车是交通领域碳排放的关键抓手。数据显示，交通领域碳排放约占全国能源碳排放的10%，而重卡单一品类占道路交通总碳排放近40%，虽保有量仅占全部车辆的3%，却形成高集中度排放特征，是存量减碳必须啃下的“硬骨头”。

　　高频运营属性让新能源重卡具备突出的经济性优势。据行业测算，纯电重卡每公里电耗成本仅为1.2元至1.5元，传统柴油重卡每公里油耗成本达2.8元至3元；按年均行驶12万公里测算，单台纯电重卡每年可节约能源成本15万元以上，长期运营收益优势持续放大。

　　成本优势正在带动市场扩张。根据交通运输部的数据，今年上半年，新能源重卡累计销量约14万辆，同比增长78.6%。相关规划提出，到2030年，新能源重卡新车销售占比达到40%，保有量突破160万辆。

　　然而，当前行业推广仍存在多重制约因素。包括车辆购置初始成本偏高、跨区域补能网点不足、退役电池残值体系不完善等问题，持续压低物流企业置换意愿。为对冲转型压力，今年国家安排220亿元超长期特别国债，定向支持营运货车报废更新，资金优先鼓励置换新能源货车，政策红利叠加运营成本优势，有望加速存量柴油重卡出清节奏。

　　补能网络由点织网

　　多元动力适配全场景需求

　　营运车辆新能源化能否持续放量，完善的充换电、加注配套网络是基础性支撑。地方先行实践已验证基建带动效应，以云南为例，截至5月底，全省新能源重卡保有量达1.86万辆，同比增幅超300%；截至7月底，全省累计并网接入新能源重卡充换电站突破1000座。这表明车型渗透率与补能体系完善度呈现高度正相关。

　　《方案》对交通能源配套作出系统性部署，提出统筹推进充换电、加氢、绿色甲醇加注基础设施建设，打造零碳公路运输大通道；细分量化目标明确，至2030年全国建成零碳公路运输通道3万公里以上，投运电动重卡专业充换电站超3000座，构建覆盖干线物流、城市配送、场内转运的全域补能体系。

　　从城市配送、港口短倒到中长途干线运输，不同场景对续航、补能时间和运营成本的要求并不相同。纯电动、氢燃料及绿色甲醇等技术路线仍需结合具体场景发展。补能网络逐步完善，将决定新能源车辆从局部示范走向规模化替代。

　　不同运输场景对续航、补能时长、运营成本诉求差异显著，单一电动化路线难以覆盖全部工况，多元动力并行成为行业共识。城市通勤、港口短倒、公交出租优先普及纯电动车型；中短途城配依托插混平衡能耗与续航；跨省干线重载重卡、高寒高海拔场景配套氢内燃机、甲醇内燃机路线，依托高速沿线综合加注站点保障持续运营。

　　从新车渗透率接近50%，到保有量占比力争达到30%，站在“十五五”开局节点，汽车产业减碳路径已然清晰，即持续巩固新车市场电动化优势，集中攻坚营运车辆存量更新，同步织密多能源补能配套网络，多措并举推动新能源汽车保有量稳步攀升，确保如期兑现《方案》划定的碳达峰量化指标。