一位精明的交易天才坦言：炒股多年来只炒两种股票，挣得怀疑人生

“交易天才”这个名头，我一直觉得不太靠谱。市场上自称天才的人很多，真正赚到钱的天才我一个都没见过。

但我确实认识一个人，他炒股二十多年，账户从六位数做到了九位数。他跟我说过一句话，我一直记到现在：这个市场里四千多只股票，真正值得我反复做的，不超过两只手。但核心的、每年必做的，就两种。

今天这篇文章，就把他口中“就两种”的逻辑，完整地讲给你听。

这个人姓钟，六十出头，我第一次见他是在一个非常私人的饭局上。他全程不怎么说话，别人聊宏观、聊政策、聊龙虎榜，他就安静地喝茶。后来有人把他拱起来，说钟老你给大家讲两句。他摆了摆手说没什么好讲的，我就是守株待兔。

守株待兔这四个字从他嘴里说出来，在场的人都笑了。但笑完之后没人反驳，因为在座的人都知道他账户的规模。

饭局结束后我厚着脸皮加了他微信。后来断断续续请教过他很多问题，他回得很慢，有时候隔好几天才回一句。但每句话都很短很直接，从来不绕弯子。

有一次我问他，你做了这么多年，到底有没有什么固定的选股标准？

他隔了两天才回我：两种。一种是没人要的时候我捡起来。一种是大家都抢的时候我拿住。

我盯着这句话看了很久。后来结合他之前零零散散跟我说过的一些东西，慢慢把这个框架拼了出来。

他说的第一种股票，概括起来就是四个字：捡没人要的。

什么叫做没人要？不是股价跌了就叫没人要。股价跌了还可能继续跌，半山腰上冲进去捡便宜的人，往往被埋得最惨。他说的没人要，是市场已经把这只票彻底忘了。成交量缩到极致，换手率长期在1%以下，分时线走得像心电图。没有新闻，没有研报，没有大V推荐，甚至股吧里都没人讨论。

这个状态，他管它叫窒息量。这个词我第一次听他说的时候，觉得特别贴切。就像一个人被掐住了脖子，想喊喊不出来，想动动不了。一只股票到了这个状态，说明想卖的人早就卖完了，剩下的要么是打死不卖的钉子户，要么是在等更低价格但一直等不到的人。买卖盘都极度稀少，多空双方都筋疲力尽。弹簧被压到最紧的时候，只需要一点点外力，就会弹起来。

但找到窒息量只是第一步。他还有三个硬性条件，缺一个都不动手。

第一个条件是位置。这只票必须从前期高点跌了30%以上，而且在底部横盘震荡了至少两三个月。跌得不够深不行，横得不够久也不行。跌得深说明风险释放得充分，横得久说明筹码已经从散户手里慢慢转到了有耐心的人手里。

第二个条件是基本面不能出问题。他说的基本面不是要求业绩增长多快，而是要求公司不能有硬伤。不能有巨额商誉，不能有大规模的质押爆仓风险，不能有财务造假的前科，所在行业不能是夕阳行业正在被淘汰。他说我捡便宜是有底线的，烂到根子里的东西，再便宜我也不要。

第三个条件是横盘期间阳线放量阴线缩量。这说明有资金在悄悄吸筹，但不张扬。涨的时候有人买，跌的时候没人卖。量价配合健康。如果横盘期间阳线缩量阴线放量，说明资金在悄悄撤退，这种票碰都不要碰。

四个条件全满足——窒息量出现、位置够低、基本面没硬伤、量价配合健康——他就开始分批建仓。不是一次买够，是分三到四批慢慢买。他说底部是磨出来的，不是某个精确的价格点。你不可能买到最低点，但可以买到一个底部区间。

买进去之后还有最后一步：等催化剂。催化剂是什么？可能是行业政策出台，可能是公司业绩预增公告，可能是某个产品成了爆款，可能是大盘突然来了一波行情。不管是什么，必须有催化剂的配合，股价才会从底部起来。

我问他，如果一直等不到催化剂呢？他说，那就继续拿着。底部区域的票，只要你没追高、公司没问题，时间是你的朋友。最多就是耗时间，不会耗本金。

他说的第二种股票，跟第一种逻辑完全相反。第一种是在没人要的时候捡起来。第二种是在大家都抢的时候拿住。

他管这种叫守强势的。强势不是追高。追高是股价已经涨了很高了，你看着眼红冲进去，那是接盘。强势是股价刚刚开始走强，还在趋势的早期阶段，市场还在犹豫，你先进去等着。

怎么判断趋势刚刚开始走强？他有三个量化标准。

第一个标准，股价刚刚站上60日均线，且60日均线本身从走平开始拐头向上。站上60日线不是目的，60日线拐头向上才是。60日线是过去一个季度的市场平均成本。60日线拐头向上，说明过去三个月买入的人开始整体盈利，抛压轻，持股心态稳。

第二个标准，突破的时候必须有成交量配合。站上60日线当天的成交量，至少是前五日均量的1.5倍以上。放量突破说明有真金白银在推动，不是散户抄底抄起来的虚涨。

第三个标准，板块里至少有两三只票同步走强。一只票单独走强可能是消息刺激或者游资短炒，持续性差。整个板块的票都在动，说明是行业级别的资金在流入，行情走得远。

三个标准全满足，他开始进场。进场的时机不是突破当天，是突破之后回踩的时候。股价放量站上60日线之后，通常会有一次回踩确认。回踩的时候缩量，且不跌破60日线，就是他的动手信号。他说突破当天追进去的人，十有七八要被回踩洗出来。回踩的时候从容进场，成本更低，心态更稳。

进场之后怎么拿住？他的持仓规则极其简单：股价在20日均线上方就死拿不动，跌破20日线当天减半仓，跌破60日线全清。他说很多人拿不住牛股的真正原因不是心态不好，是没有一个客观的持仓标准。涨了怕跌回来，跌了怕继续跌，每时每刻都在纠结要不要卖。纠结多了，总有一次会在不该卖的时候卖掉。有了客观的持仓标准，你不需要纠结。线没破就拿着，破了就走。赚钱的时候赚大段，亏钱的时候亏小段。

这两套逻辑，一套做底部反转，一套做趋势延续。看起来是两个完全不同的方法，但底层的哲学是一模一样的：只在确定性最高的时候动手。

第一套逻辑的确定性来自“跌透了、没人要了、基本面没问题”。第二套逻辑的确定性来自“趋势确认了、量价配合了、板块共振了”。

它们的共同点是：绝不追高。第一套在底部区域慢慢买，第二套等回踩的时候从容进场。它们的共同点是：都有明确的退出标准。第一套等催化剂失效或者跌破底部平台止损，第二套跌破均线就走。

饭局那天有人问了他一个问题：您这两套方法听起来也不复杂，为什么大部分人做不到？

他的回答我到现在都记得清清楚楚。

“因为它们都很无聊。第一套方法，你可能等一只票的窒息量要等好几个月，等到了买进去还要继续等催化剂，一等又是几个月。第二套方法，一年可能就出现几次趋势确认的信号，大部分时间你都在等回踩，等不到就空仓。一年下来做不了几笔交易。大多数人受不了这种无聊，他们需要每天都有操作，每周都有机会，每个月都有收益。所以他们宁愿去追涨杀跌，也不愿意用无聊的方法慢慢赚钱。”

他说完这段话，桌上安静了好几秒。然后有人开始聊别的了。我坐在角落里，把他刚才说的话在本子上记了下来。

后来有一次我跟他单独喝茶，我问他，你是不是从来没有追过高？

他笑了笑说，怎么没追过。年轻的时候追过无数次，亏了无数次。只是亏多了之后慢慢消停了。不是不想追，是被市场打怕了。

他说了一段让我特别感慨的话。“你知道我认识的那些做了二三十年还活在这个市场里的人，最大的共同点是什么吗？不是技术好，不是学历高，不是消息灵通。是都被市场狠狠教训过，而且被教训之后真的改了。那些被教训了还不改的人，早就不在这个市场里了。”

从茶馆出来，我想了很多。市场上每天都有人教你各种战法、各种绝招，但很少有人告诉你一个最简单的道理：赚钱的方法从来都不复杂，复杂的是人心。你不需要懂几百种技术指标，不需要研究各种复杂战法。找到一两种适合自己性格的方法，反复做、坚持做，做到别人都坚持不下去的时候你还在做，你就赢了。

他说他只做这两种股票。不是他只会这两种，是他在这两种上赚到了钱，亏钱的那些方法他全扔掉了。从复杂到简单，从亏钱到赚钱，这个过程他走了十几年。

这篇文章写到这，我想起他跟我说过的最后一句话。那次我问他，如果让你给还在亏损的朋友一个建议，你会说什么？

他想了很久。“别急着赚钱，先活下来。活下来的标准不是你赚了多少，是你有没有一套固定的、你信得过的、能让你睡得着觉的方法。有了这套方法，赚钱只是时间问题。没有这套方法，赚了也会还回去。”

温馨提示：以上内容为作者个人投资心得分享，不构成任何投资建议。股市有风险，投资需谨慎。文中提及的技术分析方法和仓位管理策略仅供参考，投资者应根据自身情况独立判断，自负盈亏。