投了近千亿的 Amazon，正在考虑换掉 Anthropic

6 月 29 号，The Information 爆了一个消息：Amazon 内部正在评估，要不要用 OpenAI 的模型和自家的 Nova，把 Anthropic 的 Claude 给换掉。

原因就俩字——太贵。

这事要是放在别的公司身上，顶多算个采购纠纷。但 Amazon 不一样。它是 Anthropic 最大的投资方，前前后后投了 130 亿美元，折合人民币将近 950 亿。今年 4 月还刚追加了 50 亿美元。

投了近千亿的金主，转头就开始找替代方案——这不是一般的甲乙方闹别扭，这是整个 AI 行业格局要变的信号。

到底涨了什么？

事情的起因，是 Anthropic 要改和 Amazon 之间的计费方式。

原来的模式是按"计算时长"收费——你用了多少算力时间，我收多少钱。现在 Anthropic 要改成按"token"收费，就是按模型处理的文字量来算钱。新规则预计 2027 年生效。

这个改法，说实话不算出格。OpenAI、Google 都是按 token 收费，算是行业标准。但问题在于，换了计费方式之后，Amazon 的实际账单大概率会涨。

模式再怎么标准，账单涨了就是涨了。你跟我说"我们只是调整了计费结构"——行，但我付的钱变多了，那对我来说就是涨价。

更有意思的是同一天的另一条新闻：Anthropic 和美国加州政府签了合作协议，给政府机构部署 Claude，打五折。

一边给政府半价拉客户，一边跟自己最大的金主涨价。这两件事摆在一起，你就能看出来 Anthropic 在想什么了。

Anthropic 的底气从哪来？

说白了就一句话：我的东西最好用，所以我有定价权。

The Information 的报道里有一句话说得很直白："Anthropic 在成为头部企业 AI 模型的过程中，开始向客户展示自己的定价权力——包括对它最重要的早期支持者 Amazon。"

这话翻译成大白话就是：我翅膀硬了，连最大的恩人也得按市场价来。

Anthropic 确实有这个资本。Claude 在企业市场的口碑不错，很多公司的 AI 工作流已经跑在 Claude 上了。要换模型，不光是换个 API 接口的事，提示词要改、输出格式要调、质量要重新验证——转换成本很高。

再看一组行业数据就更清楚了：企业 AI 的平均年支出，从 2024 年的 120 万美元涨到了 2026 年的 700 万美元，翻了快 6 倍。同一时间段，API 的单价反而降了大概 280 倍。

什么意思？单价是便宜了，但企业用得太多了，总账单反而在猛涨。大家已经离不开 AI 了，用量只会越来越大。

Anthropic 看到了这一点，所以它不是"不小心涨了价"，而是在试探自己定价的天花板到底在哪。

Amazon 为什么忍不了？

因为 Amazon 面对 Anthropic，不只是一个"客户"的角色。它同时戴了三顶帽子，而这三顶帽子互相打架。

第一顶：投资者。 投了近千亿人民币，未来承诺上限 200 亿美元。作为投资者，它当然希望 Anthropic 做大做强、估值往上走。Anthropic 有定价权，理论上是好事。

第二顶：分销商。 Claude 模型是通过 Amazon 的云服务平台 Bedrock 卖给企业客户的。Amazon 在中间赚差价。作为分销商，它希望进货价越低越好——你涨价，我的利润就被压了。

第三顶：竞争者。 Amazon 自己也在做 AI 模型。自研的 Nova2 已经有大约 5 万个客户，高管 Peter DeSantis 今年 6 月公开放话，说要在一年内追上 Anthropic 和 OpenAI 的水平。作为竞争者，它巴不得 Claude 别那么强。

你看，这三个角色的利益完全是矛盾的。投资者希望 Anthropic 涨价（公司更值钱），分销商希望 Anthropic 降价（我好赚差价），竞争者希望 Anthropic 不行（我好上位）。

以前这些矛盾都在水面下。Anthropic 一涨价，矛盾就全浮出来了。

而且这不只是 Amazon 和 Anthropic 之间的事。你往大了想——微软投了 OpenAI，Google 投了好几家 AI 公司——所有"平台投资模型公司"的组合，迟早都会撞上同一面墙。

那 Amazon 真的会换掉 Claude 吗？

短期大概率不会。

Nova2 虽然有 5 万客户，但在高难度的企业场景和研究任务上，跟 Claude、GPT-5.5 还有明显差距。要是明天就全面替换，产品质量肯定出问题。

但这不重要。Amazon 不需要真的换，它只需要让 Anthropic 知道"我有得换"就够了。

这其实就是供应链管理的基本功：你不用真的跑到隔壁下单，只要让现在的供应商知道你在看别人家的货，谈判桌上的筹码就变了。

Amazon 同时评估 OpenAI 和 Nova 两条路，等于在跟 Anthropic 说：你不是唯一选择，而且我自己也在做。

不过，这件事背后还有一个更大的问题值得想一想：前沿 AI 模型到底有没有护城河？

现在各家模型的能力差距在缩小——Nova 在追 Claude，Claude 在追 GPT，开源模型也在追所有人。如果有一天这些模型都"够用"了，那模型就变成了商品，定价权就会从模型公司手里转到平台和用户手里。

到那时候，Anthropic 今天的定价权还保得住吗？

这件事真正告诉我们的三件事

第一，平台和模型公司的蜜月期正在结束。 早些年平台砸重金投 AI 公司，是在抢生态位、拿时间窗口。现在位置基本站稳了，利益怎么分的问题就摆到台面上了。说到底，投资是拿时间窗口，不是做慈善。

第二，自研模型是每个平台的终极目标。 Amazon 做 Nova，Meta 做 Llama，Google 做 Gemini。没有哪个平台愿意自己命脉上的东西，定价权握在别人手里。今天的投资，不过是自研模型成熟之前的过渡方案。

第三，AI 的定价战才刚刚开始。 单价两年降了 280 倍，但企业总支出还在涨——说明降价空间和用量增长，都远远没有见顶。谁能先做出"够用而且便宜"的模型，谁就拿走企业的默认选择权。

这件事的真正意义，不在于 Amazon 最后换不换 Claude。而是它告诉我们：AI 行业正在从技术竞赛，转入定价权竞赛。

定价权的争夺，从来都比技术竞赛更残酷。

本文基于 The Information、Seeking Alpha、Techmeme 等多方公开报道整理分析。涉及未经当事方证实的内部消息均标注"据报道"。不构成投资建议。