中东战火未停，东南亚银行绷紧，新加坡三大行出动，要为坏账留钱

东南亚银行评估伊朗战争对企业贷款的压力新加坡华侨银行提高拨备，以应对潜在损失随着中东局势充满不确定性，新加坡的银行正积极审视贷款账簿。东南亚各家银行一方面准备应对伊朗战争可能带来的进一步冲击，另一方面也担忧贷款活动趋弱，以及借款人在承受冲突经济外溢影响时信用风险上升。

该地区规模最大的三家银行均来自新加坡，目前都在检查各自的贷款账簿，以识别潜在压力。信用研究机构信贷观察副总监林泽豪对《日经亚洲》表示，能源价格冲击正在加剧整个地区的通胀和汇率压力。在这种背景下，银行贷款增长通常会放缓，资产质量面临的压力也会上升。

周五，新加坡华侨银行公布，1月至3月净利润同比增长5%，达到19.7亿新加坡元，约合15.5亿美元。但该行拨备覆盖额增至2.16亿新加坡元，高于上一季度的2亿新加坡元，以缓冲潜在损失。

该行首席执行官陈德隆在业绩说明会上表示，他们仍然非常担心中东战争的进展，因为这会通过能源供应直接影响东南亚，进而推高价格。他说，虽然华侨银行目前没有看到投资组合出现信用质量问题，但出于审慎考虑，已经计提了一些拨备。

大华银行周四警告称，交通、公用事业和农业等“能源脆弱型行业”面临风险，这些行业的客户可能受到冲突外溢效应影响。该行首席执行官黄一宗在业绩说明会上表示，中小企业可能感受到这场战争带来的“第二轮影响”。黄一宗对记者表示，能源价格波动剧烈，供应链持续承压，通胀风险再次浮现。这些都是真实存在的挑战，银行正在密切关注事态发展。大华银行公布，第一季度净利润同比下降4%，至14.4亿新加坡元。

这座城市国家最大的银行星展集团控股在4月下旬表示，正对容易受到伊朗战争相关风险冲击的客户进行压力测试。晨星研究股票分析师陈凯茜表示，压力测试结果显示，星展银行的信贷组合依然稳健，现阶段无需进一步计提拨备。她还说，该行受益于去年在部分市场降低了无抵押消费贷款和中小企业贷款组合的风险。鉴于今年宏观环境存在不确定性，银行不会优先推动这些组合的增长。

其他东南亚国家的同业银行在管理贷款账簿方面，也将面临更多逆风。惠誉评级南亚及东南亚银行评级主管塔妮娅·戈德对《日经亚洲》表示，在那些对通胀、大宗商品价格冲击以及借款人缓冲能力较弱更为敏感的银行体系中，信用风险可能最高。

她表示，如果下行风险上升，借款人可能会对新增债务更加谨慎，银行也可能收紧承销标准，因此贷款增长可能放缓。惠誉评级预计，泰国银行业今年的前景将恶化，因为经济前景转弱以及借款人偿债能力承压，可能拖累贷款机构的资产质量。

泰国券商京泰春研究主管瓦拉蓬·威汶卡纳拉在4月的一份报告中指出，受截至3月的三个月内贷款同比收缩2.7%的影响，天赐万通银行承受了压力。她写道，企业贷款收缩，原因在于贷款偿还以及中小企业贷款去风险化，并强调这家金融机构采取的是“以资产质量为重点的审慎增长策略”。

谈到盘谷银行，瓦拉蓬·威汶卡纳拉表示，该行第一季度拨备高于预期。这部分为应对潜在损失而预留的资金，主要反映了针对中东相关风险增加的缓冲。在印度尼西亚，信贷观察指出，曼迪利银行和印度尼西亚国家银行的资产质量出现“轻微恶化”。信贷观察称，在该国最大银行曼迪利银行，银行家们已经考虑过一种“最坏情形”，即中东冲突长期持续，油价升至每桶150美元。

在这种情况下，该行贷款增速将处于个位数低段，不良贷款率则会在年底前突破3%，而这一指标在第一季度约为1%。信贷观察表示，随着中东冲突逐步传导至经济增长，贷款需求也会趋于放缓，信贷成本则会上升。信贷成本很可能接近或超过指引区间上限。

一些专家认为，这场战争的全部影响尚未完全显现，尤其是在亚洲企业信用状况方面。惠誉评级在4月的一份报告中表示，这场战争的中期影响尚不明朗，但可能会对经济和企业带来滞后影响。能源市场、全球供应链和消费者情绪都可能需要时间才能恢复正常。