蚂蚁消金开年“甩卖”超64亿元不良消费贷，涉171万户借款人

3月18日，重庆蚂蚁消费金融有限公司（简称“蚂蚁消金”）发布2026年第5期个人不良贷款（个人消费贷款）项目转让公告。该项目未偿本息总额12.17亿元，借款人106499户，加权平均逾期天数为322.14天，借款人加权平均年龄36.89岁。

拉长时间维度来看，蚂蚁消金年内已发布了第1、2、3、4期个人不良贷款项目转让公告，均属于不良消费贷款，未偿本息总额分别为13.26亿元、12.68亿元、11.02亿元、15.64亿元，上述5期不良贷款合计未偿本息总额64.8亿元。

资产结构上，上述5期不良贷款中，借款人加权平均年龄集中在36、37、38岁，加权平均逾期时长1年到3年不等，借款人户数合计有171万户。（财闻注：数据根据公告信息统计，公告未显示有借款人/项目重复情况）

财闻整理自银登中心网披露数据

企查查数据显示，蚂蚁消金2021年成立，位于重庆，蚂蚁科技集团股份有限公司持有蚂蚁消金50%的股份，为第一大股东。该公司董事长金晓龙同时是蚂蚁消金、浙江网商银行股份有限公司的最终受益人。

图片来自企查查

据蚂蚁消金的“2024ESG可持续发展报告”，蚂蚁消金服务超4亿消费者，尤其重视“薄弱人群”的金融供给，其所服务的消费者中，有1.27亿是新市民群体。在2024年新开通花呗的用户中，超过80%此前没有信用卡使用记录。从用户职业属性的分布上看，蓝领群体是花呗服务的主力群体，在可识别职业类型的用户中，蓝领用户占比约一半。

蚂蚁消金的产品介绍信息显示，该公司产品包括“花呗”和“借呗”，均为消费贷款类产品。具体来看，“花呗”定位为消费信贷产品，消费者可根据账单金额进行还款或申请分期付款、最低还款服务。“花呗”的最高额度不超过20万元，支持3/6/9/12/24期多种期限还款方式，年化利率（单利）免息至24%。

“借呗”属于在线小额信用消费贷款，支持日常生活消费、旅游等用途。“借呗”支持循环授信，随借随还，按日计息，快速放款。最高额度不超过20万元；支持3/6/9/12/24期等多种期限还款；年化利率（单利）3%至24%。

财闻注意到，需关注逾期还款情况下的“罚息”问题。据蚂蚁消金披露的“花呗”产品信息，逾期罚息率按万分之五逐日计收逾期罚息，部分场景的逾期罚息率在日利率水平上加收50%。如果违规使用贷款，罚息率则在日利率上加收100%。

图片来自蚂蚁消金官网

以逾期金额1000元为例，普通逾期情况下，每天罚息为0.5元；若属于部分场景逾期，每天罚息为0.75元；若违规使用贷款，每天罚息则达到1元。

据蚂蚁消金“2025年三季度资本信息披露报告”，2025年蚂蚁消金的资本充足率和杠杆率均呈持续下降趋势，2025年3月末、6月末、9月末，资本充足率分别为12.15%、11.66%、11.57%，杠杆率分别为8.94%、8.65%、8.32%。

股东传化智联（002010.SZ）发布的2025年半年报显示，2025年上半年，蚂蚁消金营业收入100.41亿元，净利润14.60亿元，分别同比增长67.77%和57.84%。截至2025年6月末，该公司资产总额3064.70亿元。

在加速处置存量不良资产的同时，蚂蚁消金也在积极响应国家贴息政策，拓展消费信贷业务。

2025年9月起，《个人消费贷款财政贴息政策实施方案》正式落地（该方案计划实施至2026年8月31日），对符合条件的个人消费贷款给予1%的年贴息比例。首批经办机构包括蚂蚁消金在内的23家消费金融公司、银行等。

“蚂蚁消金”官微数据显示，自2025年9月政策落地至2026年1月下旬以来，花呗联合平台商家为消费者补贴金额，较上年同比增长23%。2025年双11“国家贴息”专区，人均分期消费金额较9月提升18%。

今年1月，财政部等三部门联合发布《关于优化实施个人消费贷款财政贴息政策有关事项的通知》，将个人消费贷款财政贴息政策实施期限延长至2026年底，还拓展贴息领域，取消单笔消费贴息金额上限500元的要求，并增加经办机构。

蚂蚁消金迅速推出三项升级举措：将国家贴息服务延期至2026年12月31日，取消单笔消费500元贴息上限，取消消费领域限制。

据“蚂蚁消金”官微，自今年3月起，花呗分期“国家贴息”专场活动由线上拓展至线下超1200家门店，首批联合教育、健康等领域180余品牌商家，通过“财政贴息+金融支持+商家让利”模式开展。