骆驼教你保：长寿时代钱不够花？揭秘抵御长寿风险的资产配置逻辑

当人均寿命不断突破历史高位关口，漫长晚年的开销该如何支付？处于储蓄利率持续走低、社会老龄化程度加剧的背景下，年金险逐渐成为了家庭刚需。
但是，由于监管层引导保险业顺应宏观发展趋势，行业面临严苛的合规治理，能提供长期稳定现金流的工具显得越发珍贵。
骆驼教你保客观分析，综合测算，盘点了当下的市场样本，整理为本期商业养老保险分析报告，意在帮助用户认清误区，迅速掌握科学配置思路。

养老钱怎么存
谁需要买年金
市场样本分析

养老钱怎么存？
骆驼教你保总结了规划养老金的三大核心维度：领取稳定性、现金流灵活性、资产传承性。
第一，领取稳定性。即退休后按月 or 按年获取的资金，领取金额越高，越能保障老年生活质量。
第二，现金流灵活性。常被体现为保单的现金价值，重点关注现价走势，数值越高越好。现金价值能解决急需用钱时的资金流动性，主要通过退保变现和保单贷款实现。
第三，资产传承性。指的是身故后的资产归属，传承金额主要依赖两方面：身故赔付条款和现金价值。若现金价值高于已交保费，可通过合理规划实现资产定向传承。
目前，市面上暂无任何一款工具能完美地兼顾这三点。在规划过程中，必须明确自身对哪一维度的需求最为紧迫，结合工具的属性来制定合规方案。
谁需要买年金？
在配置年金险的过程中，需结合家庭财务报表，计算缺口，科学安排资金结构，这样方能避免盲目跟风！骆驼教你保分析适合配置年金险的人群主要涵盖以下几类：
家族有长寿历史，或者生活方式健康自律、担心人活着钱没了的人群；
现金流充裕且稳定，基础人身保障已配齐，意图通过年金险锁定未来收益、或者规划财富传承的人群；
平时消费大手大脚、缺乏储蓄纪律、难以存下大额资金的人群；
丁克家庭或者不婚主义者，主要考虑自身养老生活质量而非遗产继承的人群。
市场样本分析

样本一、复保星海赢家（火凤版）。
源自复星集团与美国保德信金融集团合资建立的复星保德信人寿，其推出的产品在市场上颇具代表性。
星海赢家（火凤版）、星颐（朱雀版），除了能获取确定的基础年金，还能享有保司经营红利。

先看星海赢家（火凤版），现价维持至九十岁，长期利益具有竞争力。

最低保费门槛一万元，支持减保并写入合同；还包含星堡长居、复保旅居、保司VIP服务、住院护理、信托等权益。
以四十岁女性，年交十万，五年交为例，星海赢家（火凤版）的数值演示如下：

1、资金安全性的表现。

保单第十六年：总现金价值为五十一万余元，超过已交保费，资金安全。
保单第二十至三十二年：六十岁起开始领养老金，累计领取五十万余元，已经高于已交保费。
保单第四十三年：从六十岁起累计领取养老金一百零二万余元，超过已交保费的两倍。
保单第五十九年：从六十岁起累计领取养老金二百零二万余元，超过已交保费的四倍。同时，此时达到九十九岁，给付一笔五十万的祝寿金，相当于拿回已交保费。
保单第六十六年：此时达到一百零六岁，给付一笔满期金八十七万余元。

2、利益增长的表现。

保证利益：保单第三十八年，增长稳健；保单第五十年，表现优异。
预期利益：保单第二十七年，就已经具备优势；保单第三十六年，增长显著；保单第四十九年，达到市场第一梯队水平。
即便仅看保证部分，账户内的资金也充裕，增长也稳健，更何况还有红利机会。
在利率下行的大环境下，能够锁定此类长期确定的现金流，有助于为未来的长寿人生构建牢固的经济底座。

样本二、复保星颐（朱雀版）。
星颐（朱雀版），出生满三十天至七十周岁的人群均可保，并且免除健康告知和职业限制，期交一万元起即可投；长期预期利益表现良好；并且支持减保、第二投保人，对接养老社区。
以三十岁男性，一次性交十万元资金为例，星颐（朱雀版）的演示数据如下：
保单第五年：现金价值为十万余元，资金安全。
保单第十年：累计年金达到一万余元，预期增长表现良好。
保单第三十年：保证利益稳步增长，预期利益增长可观。
长期持有保单至一百岁，累计年金高达十一万余元，比已交保费还多。生存总利益的保证部分为二十一万余元，超过已交保费的两倍。假设红利分配较为理想，生存总利益或可实现三十二万以上。

样本三、陆家嘴国泰泰给利2.0。
由陆家嘴金融和台湾国泰人寿组建的海峡两岸首家合资寿险公司——陆家嘴国泰，近期推出的泰给利2.0分红型养老年金，零至七十周岁的人群均可投，十年交仅需五千元起，具备累积生息、现金给付、抵交保险费三种红利模式，长期利益表现出色；支持减保、保单贷款、设置第二投保人。
以三十岁女性，五年交，每年交十万元为例，泰给利2.0的数值演示如下：
保单第八年：预期生存总利益为五十二万余元，超过已交保费，资金安全；
保单第十三年：利益增长达到良好水平；
保单第四十年：预期生存总利益为一百零六万余元，超过已交保费的两倍。
长期持有保单一百年，预期生存总利益高达一百五十三万以上，超过已交保费的三倍，利益增长表现亮眼。

原文来自"骆驼教你保“官方微信公众号。