万科发布“21万科02”债券持有人会议补充通知，新增两项议案并增加固定兑付安排

来源：澎湃新闻

1月15日，万科企业股份有限公司（万科A，000002.SZ）发布补充通知，对“21万科02”住房租赁专项公司债券2026年第一次债券持有人会议新增两项议案。

据悉，“21万科02”债券余额为11亿元，起息日为2021年1月22日，期限为7年，附第5年末发行人赎回选择权、调整票面利率选择权、投资者回售选择权。该债券到期日为2028年1月22日，根据发行条款，若发行人行使赎回选择权或投资者行使回售选择权，则对应的兑付日均为2026年1月22日。

2025年12月31日，会议召集人中信证券股份有限公司已发布债券持有人会议通知，提及为稳妥推进本息兑付工作，将就兑付安排调整事项召开持有人会议。通知提及，鉴于部分债券持有人已行使回售选择权，形成差异化给付请求权，本次会议仅允许债权登记日收市时持有该债券且已行使回售选择权的持有人参与表决。

根据最新发布的公告，债权登记日为2026年1月16日（以中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司当日收市后提供的持有人名册为准），会议表决时间调整为2026年1月19日9:00至20日17:00。

公告显示，为保障债券持有人利益，此次补充的两项议案分别为《议案四：关于调整“21万科02”回售部分债券本息兑付安排、增加固定兑付安排、提供增信措施的议案》、《议案五：关于同意为“21万科02”回售部分债券增加宽限期、增加固定兑付安排、调整本息兑付安排的议案》。

根据规则，两项议案均须经超过持有表决权总数二分之一的债券持有人（或债券持有人的代理人）同意，且须经参加会议的有表决权的债券持有人（或债券持有人的代理人）所持表决权的三分之二以上同意才能生效。

具体而言，议案四主要是调整“21万科02”回售部分债券本息兑付安排、增加固定兑付安排、提供增信措施的议案。议案提出，如本议案表决通过，对于参加本次持有人会议且至少表决同意议案四或议案五中的任一议案的每个证券账户，万科将于2026年1月30日，以申报回售剩余本金为限实施不超过10万元的兑付（即“固定兑付安排”），其中，申报回售剩余本金不足10万元全额兑付，超10万元的向该证券账户支付10万元，兑付后注销其已申报回售的1000张债券。该部分本金于2026年1月22日至29日期间不计息。

同时，回售部分债券本金（扣除固定兑付部分后）的40%于2026年1月30日兑付，并注销兑付本金对应的债券；剩余60%展期1年至2027年1月22日（如遇法定节假日或休息日，则顺延至其后的第1个交易日；顺延期间不另计利息）。

付息安排方面，2026年1月22日按期支付未申报回售部分在2025年1月22日至2026年1月21日计息期间的利息；若议案表决通过，已申报回售部分同期利息，于表决截止日后2个交易日内支付，2026年1月21日后不另计息。回售部分债券本金（扣除固定兑付部分后）的40%在2026年1月22日至2026年1月29日计息期间的利息于2026年1月30日随本金一起兑付，剩余60%在2026年1月22日至2027年1月21日计息期间的利息于2027年1月22日随本金一起兑付。

此外，议案显示提供增信措施。若议案通过，万科将以其持有的项目公司武汉万云房地产有限公司、西咸新区科筑置业有限公司应收款质押作为增信担保措施，为本期债券未付本息（含未回售部分本息、展期60%本金及对应利息）提供增信，并承诺于议案通过后60个工作日内履行增信所需手续。

议案五主要是为“21万科02”回售部分债券增加宽限期、增加固定兑付安排、调整本息兑付安排的议案。议案提出，如果万科在债券回售部分本金兑付日起60个交易日（简称“宽限期”，截至2026年4月27日），对应付本金进行了足额偿付、消除违约事件或通过债券持有人会议予以豁免或展期的，则不构成发行人对本期债券的违约。宽限期内不设罚息，不另行设置或产生违约金、逾期利息和罚息等，按照本期债券票面利率继续计息。

同时，增加固定兑付安排，与上述议案四表述一致，2026年1月30日对符合条件的账户实施不超过10万元的固定兑付。

本金及利息兑付安排方面，如议案表决通过，回售部分债券本金（扣除固定兑付部分后）的5%于2026年1月30日兑付，并注销兑付本金对应的债券，该部分本金于2026年1月22日至29日不再计息。利息支付安排与议案四一致，即2026年1月22日按期支付本期债券未申报回售部分在2025年1月22日至2026年1月21日计息期间的利息；回售部分当期利息于表决后2个交易日内支付且不再计息。

值得注意的是，两项议案均明确“调整不触发违约”，若获通过将替代《募集说明书》原兑付安排，且同意任一议案即视为同意议案一。

在此之前，万科已披露会议拟审议的另三项议案，议案一为《关于豁免本次会议召开相关程序要求的议案》，议案二为《关于调整“21万科02”回售部分债券本息兑付安排的议案》及议案三《关于同意为“21万科02”回售部分债券增加宽限期的议案》。

万科最新公告显示，债券持有人应于2026年1月20日17:00前将表决票发送至中信证券指定邮箱。若存在不同议案同时通过的情况，万科将按照议案四>议案五>议案二>议案三的优先级顺序选择优先级最高的一个议案执行。

同日，万科还披露了两笔合计57亿元中期票据的最新展期方案，均涉及项目公司应收款质押增信、宽限期设置以及固定兑付等新的债务展期安排。