闪迪，计划涨价

公众号记得加星标⭐️，第一时间看推送不会错过。

据《电子时报》据供应链消息人士透露报道称，NAND 闪存原厂闪迪 (Sandisk) 向下游客户提出了一种前所未有的合同形式：客户以现金支付全额预付款，换取 1~3 年的供应保障。

尽管这种非常规合同在行业内引发了轩然大波，但部分 CSP（云服务供应商）仍考虑接受极为严苛的条款，毕竟 AI 需求持续增长但存储业原厂扩产需要大量时间。此外闪迪最近也将此类合同摆到了与 PC、智能手机、模组厂商谈判的桌面上。

与此同时，据野村证券报道，闪迪计划在本季度将其用于企业级固态硬盘的高容量3D NAND闪存芯片的价格翻一番，以应对未来几个季度服务器级存储的强劲需求。目前尚不清楚高容量3D NAND闪存价格上涨会对用于客户端设备的主流闪存芯片的价格产生多大影响，但通常情况下，智能手机和PC用3D NAND闪存的价格会与企业级芯片的价格保持一致，因为它们出自同一晶圆厂。

自2025 年下半年来的一波存储器大涨潮，造成的原因在于全球三大存储原厂(三星、SK 海力士、美光) 将大多数的产能提供给AI 市场需求救急，而且利润较高的HBM的生产，使得原本标准型DDR4 / DDR5 的供给减少。在此情况下，包括通路商与OEM 厂商在市场上的疯狂扫货，让市场形成供不应求的情况，相关产品的价格快速飙升。有部分消费者指出，标准型存储产品在市场上价格部分已经飙涨10 倍以上，令消费者大感吃不消。

也因为这一波的存储价格大涨，市场上有了多项过去难以碰见的情况。首先供应端方面，因为当前存储短缺的情况，使得过去高高在上的云端服务供应商，如今不得不向全球存储三大厂低头，以寻求更多供应额度。

其中，因为Google 旗下的自研AI 加速器（TPU）极度依赖HBM，而目前三星供应了其TPU 所需约60% 的HBM 产能。然而，随着产能持续告急，Google 在向SK 海力士与美光寻求额外产能时，则是收到了「不可能」的否定回覆。也因为取得存储供货的不顺利，使得Google 一气之下已经解雇了一名负责确保存储供应的采购主管。

另外，Google 近期发表（Global Memory Commodity Manager）职位需求，专门寻找DRAM 与NAND 闪存等数据中心产品的策略来源寻找专家，代表着就是要无时无刻的黏住供应商，要求能供货无虞。与此同时，Meta 也计划聘请专门的「存储全球采购经理（Memory Silicon Global Sourcing Managers）」，目的在加强与上游晶圆厂的直接联系。

除了加强人员与供应商间的协调与合作，近期市场还传出三星总部低调派员来台展开内部调查，重点锁定员工和代理商疑似收贿问题，而且连日约谈多名员工与代理商相关线索甚至可能延伸至新加坡与中国大陆。甚至，最新的市场消息指出，还有存储原厂要求先支付预付款，才能签署供应长约的前所未见情况，显示存储市场上缺货的严重情况。市场人士表示，就因市场有利可图，不法乱象就会发生。甚至存储价格高涨下，很难预防如过去有科技公司整货柜车存储失窃的情况，这需要厂商们提高警觉。

至于在采购端，不少企业为了避开供应吃紧与未来涨价风险，已经大量提前采购或囤积存储芯片。例如PC 品牌与OEM 直接签长期供应合约，或把2026 全年需求提前下订，确保存储供应稳定，哪怕价格上涨也先拿到货源，如Lenovo 就正积极囤积PC 存储因应供应危机。此外，存储缺货已让市场进入「卖方市场」，原厂会把DRAM 先给大型品牌（比如Dell、ASUS、Lenovo 等）；小品牌则很难拿到货源。

至于，一些更有资本的买方甚至愿意放弃传统长期契约、转用短契约与更高价格来确保拿到货，这等于鼓励买家快速下单、用高价换取供应。而且，部分大型科技公司因AI 存储供应，甚至每天贴近供应商抢货，而且不问价格，有货就购买。这些情况代表企业不只是价格与库存策略在变，还会从组织架构与采购谈判上出手，以更强硬或更灵活策略争取供货。

事实上，要形容市场近期存储价格飙升程度，网络流传的有趣的短影音可以大概窥知一小部分。就是某消费者到PC DIY 商店要购买一张NVIDIA 5080 全白显示卡，店家拿出最后一张显示卡后，表示售价为新台币40,000 元。但消费者听了之后不是用现金、信用卡或是LINE Pay 来购买，而是拿出两组16GB 的DDR5 存储说要「RAM Pay」，这让老板喜出望外，还进一步达成交易。虽然这是讽刺存储涨价程度的玩笑影片，却显示出存储价格大涨情况下，市场上已经出现许多怪异的情况。

（来源：半导体行业观察综合自网络）

*免责声明：本文由作者原创。文章内容系作者个人观点，半导体行业观察转载仅为了传达一种不同的观点，不代表半导体行业观察对该观点赞同或支持，如果有任何异议，欢迎联系半导体行业观察。

今天是《半导体行业观察》为您分享的第4283期内容，欢迎关注。

加星标⭐️第一时间看推送

求推荐