国泰海通助力中交保理成功发行企业首单结构化无增信ABS产品

近日，国泰海通作为独家销售机构，国泰海通资管作为计划管理人，助力中交商业保理有限公司（简称“中交保理”）在上海证券交易所成功设立“中交资本控股有限公司应收账款1号第1期资产支持专项计划”。本期资产支持专项计划发行规模9.9亿元，是中交保理成立以来首单结构化无增信资产证券化（ABS）产品，并创市场上同类无增信结构产品票面利率历史新低，不仅体现了企业卓越的信用资质与品牌形象，更彰显了市场对优质央企核心资产的高度认可。

深耕主业，服务实体，打造央企供应链金融核心平台

作为中国交通建设集团有限公司（简称“中交集团”）旗下唯一的商业保理及供应链金融平台，中交保理坚持“以融促产、服务主业”的发展定位，顺应产业数字化发展变革趋势，发力金融科技，坚定“产业+科技+金融”发展道路，依托中交集团信用、资金和产业链资源优势，搭建和运营中交数字金融服务平台，统筹开展中交特色商业保理、供应链金融和资产证券化业务，拓展多元化融资渠道，盘活存量资产，优化财务结构，以数字金融赋能中交集团高质量发展。

高效统筹，全程推进，发挥专业能力保障项目落地

此次合作是国泰海通支持中交保理贯彻中交集团高质量发展战略、积极探索金融产品与业务模式创新的又一重要实践。项目自启动、储架搭建至首期成功发行，全程仅历时35天，充分展现出公司在资产证券化业务领域的专业水准、执行效率与资源整合能力。公司推动产品结构创新，依托“资产信用+主体信用”双重支撑体系，优先A级在未依赖强主体信用增进的情况下，凭借过硬资产质量及优先B级与次级信用支持，获得AAA评级。

尽管面临年末金融资金趋紧等市场挑战，本次发行仍获得银行、理财子公司、信托及券商等各类机构投资者的踊跃参与和积极认购。其中，优先A级发行利率2.0%，优先B级认购倍数2.26倍。国泰海通凭借在债券承销与发行领域的深厚积累和专业优势，高效协调推进发行工作，切实降低发行人综合融资成本。

未来，国泰海通将充分发挥综合金融服务优势，在资产证券化、供应链金融等领域持续探索、积极创新，助力央企释放核心资产价值，为实体经济高质量发展贡献更大金融力量。

(国泰海通)