三星、SK海力士涨价30%，存储芯片多股涨停，涨价潮持续多久？

10月27日，存储芯片板块集体上涨，截至收盘，江波龙涨幅19.82%，德明利、兆易创新等涨停，澜起科技、香农新创、雅克科技、同有科技、长传科技跟涨。

具体来看，江波龙2025年上半年企业级存储业务收入同比激增138.66%，达到6.93亿元，其企业级SATA SSD在国产品牌中总容量排名第一；德明利2025年上半年营收同比增长88.83%，其中嵌入式存储业务收入达17亿元，同比大幅增长290.1%，企业级存储产品已进入头部互联网及服务器厂商供应链；兆易创新的SPI NOR Flash全球市场份额达18.5%，位列第二，其产品累计出货量已超过270亿颗，并且其利基型DRAM全球市场份额在2025年上半年提升至1.7%；澜起科技作为全球DDR5内存接口芯片龙头，市占率超过40%。

消息面上，据集邦咨询（TrendForce）发布的市场报告显示，上周现货市场中，DDR4与DDR5颗粒的现货报价涨幅以及NAND Flash各容量价格平均涨幅均达到15%-20%。存储巨头三星电子与SK海力士计划在2025年q4将上调DRAM和NAND闪存价格至最高达30%，并已有客户开始洽谈2-3年期的长期供应协议以应对存储芯片短缺风险。存储产业链相关人士透露，部分原厂的Dram和Flash产品已暂停报价，即使报价，价格有效期也较短，且波动频繁。

湘财证券认为，2025年以来，消费电子延续复苏态势，折叠屏手机新品不断发布，人工智能技术的进步推动AI基建需求维持高景气，同时，AI技术在终端上的落地推动端侧硬件升级，推动端侧SOC、散热材料等零部件赛道景气度高企，看好AI基建、端侧SOC、折叠屏手机供应链、存储产业链的投资机会，维持电子行业“增持”评级。

国金证券表示，虽然上半周部分工厂暂时惜售，等待原厂涨价，但现货买盘仍持续被推升，主要在于Kingston价格调涨且限量出货，再加上市场普遍预期第四季供应将持续偏紧，特别是在终端客户为避免后续价格再度跳涨而提前备货的情况下，现货需求动能更为明显，NANDFlash512GbWafer报价已达5.80美元，TF卡供应端报价持续拉高，建议关注存储芯片涨价受益产业链。