全球云市场接近千亿美元，新兴云服务商激增200%

企业云基础设施服务支出在2025年第二季度攀升至990亿美元，根据Synergy Research Group的数据显示，这标志着同比增长25%。

增长速度较2023年平均19%的增幅有所加快，支撑生成式AI的系统成为关键驱动因素。

报告指出，自2023年初以来，云服务提供商的季度收入增长了360亿美元，其中基础设施即服务(IaaS)和平台即服务(PaaS)服务占据了这一增长的大部分，在最近一个季度增长了27%。

深入数据分析

亚马逊通过其AWS云产品组合保持着30%的全球市场份额领先地位，微软(Azure)以20%紧随其后，谷歌(Google Cloud)占13%，而CoreWeave、甲骨文、Databricks和华为等专业化厂商则实现了最高的增长率。

从两年前的起步阶段开始，CoreWeave的季度云收入已经超过10亿美元，使其位列前十二大供应商之外。

Synergy估计，过去12个月的云基础设施收入现已达到3660亿美元，增长遍布全球所有地区。

报告发现，美国仍是最大且增长最快的市场，第二季度增长25%。在欧洲，英国和德国在规模上继续占主导地位，而爱尔兰、西班牙和意大利是增长最快的市场之一。

Synergy表示，在欧洲以外，巴西、印度、澳大利亚、印度尼西亚和墨西哥以本币计算时都超过了全球平均水平。

新兴云服务商崛起

虽然超大规模供应商仍占主导地位，但专业化新兴云服务商这一新细分市场正在快速重塑竞争格局。这些专注于GPU的AI优化基础设施提供商在第二季度收入超过50亿美元，同比增长205%。

这些提供商通过专注于GPU即服务(GPUaaS)、生成式AI平台以及高容量AI优化数据中心，使自己与传统超大规模服务商区别开来。它们通常为需要极高计算密度的行业提供服务。

根据Synergy的数据，新兴云细分市场预计将在2025年产生230亿美元收入，到2030年年收入将达到1800亿美元，平均年增长率为69%。

"这是一个快速增长的市场，"Synergy首席分析师兼研究总监约翰·丁斯代尔告诉《数据中心知识》。"即使新兴云服务商增长迅猛，其他厂商也将继续快速增长。市场份额可能会发生变化，但这个市场将支持广泛公司的强劲增长。"

JLL九月份的一份报告发现，随着企业竞争GPU容量，全球新兴云细分市场预计从2021年到2025年将以82%的年增长率增长，这突显了超大规模基础设施目前无法跟上AI需求的步伐，在可用性方面造成了瓶颈。

报告指出，AI工作负载每机架功耗超过100千瓦，需要专门的冷却和楼面承重能力，这推动数据中心进行升级。

领先的新兴云服务商包括CoreWeave、Crusoe、Lambda、Nebius和OpenAI，其中OpenAI的面向消费者的服务和基础设施投资，特别是其Stargate计划，使其成为该类别中最大的公司。

基础设施激烈竞争

Synergy报告指出，虽然新兴云服务商面临"激烈竞争"，但它们对AI工作负载的专注使其在高增长细分市场中具有优势。许多公司正在重新利用加密货币挖矿的基础设施，或作为专门从事高性能计算的初创公司推出，使它们能够快速扩展。

"它们正在开发功率密度更高的设施，同时也将这些设施建在远离昂贵的都市市场且电力受限的地方，"丁斯代尔解释道。"当然，超大规模运营商也在做其中一些工作。"

包括Applied Digital、Northern Data Group、Together AI和WhiteFiber在内的更多新兴参与者也正在进入市场。

随着传统超大规模服务商扩展自己的GPU和AI产品，云服务和新兴云服务之间的界限开始模糊。

然而，丁斯代尔表示，新兴云服务行业的狭窄专业化和激进的增长轨迹表明，它将继续在数字基础设施增长最快的领域获得份额，特别是那些推动下一波AI发展的领域。

随着市场的发展，他说所有常见因素都在发挥作用：房地产和电力的可用性和成本、网络基础设施、业务便利性、当地财政激励、政治稳定性、当地技术人才的可用性以及与客户的接近程度。

"考虑到许多AI工作负载的性质，与客户的接近程度和延迟问题有时可能不如以前那么重要，"丁斯代尔说。

Q&A

Q1：新兴云服务商是什么？它们有什么特点？

A：新兴云服务商是专业化的GPU优化基础设施提供商，专注于GPU即服务、生成式AI平台和高容量AI优化数据中心。它们与传统云服务商的区别在于专注于AI工作负载，服务需要极高计算密度的行业，在2025年第二季度收入超过50亿美元，同比增长205%。

Q2：全球云市场现在的规模有多大？增长情况如何？

A：企业云基础设施服务支出在2025年第二季度达到990亿美元，同比增长25%。过去12个月的云基础设施收入已达到3660亿美元。增长速度较2023年平均19%的增幅有所加快，主要由支撑生成式AI的系统推动。

Q3：新兴云服务商未来的发展前景如何？

A：根据Synergy预测，新兴云细分市场将在2025年产生230亿美元收入，到2030年年收入将达到1800亿美元，平均年增长率为69%。虽然面临激烈竞争，但它们对AI工作负载的专注使其在高增长细分市场中具有优势。