中金公司助力哈萨克斯坦开发银行公开发行首笔离岸人民币债券

9月2日，中金公司作为牵头全球协调人及交割行，成功协助哈萨克斯坦开发银行（Development Bank of Kazakhstan JSC，“DBK”）完成20亿元3年期离岸人民币债券的发行和上市，票息3.35%。本次发行创下多项市场首单纪录，既是哈萨克斯坦发行人在全球公开发行及上市的首单人民币债券、中亚地区发行人首单公开发行的人民币债券、也是中亚地区发行人首笔在香港交易所挂牌的人民币债券。在 2025 年上海合作组织峰会召开背景下，本次债券发行为"一带一路"倡议下的中哈产能合作项目提供了跨境融资的创新模式，也为高质量共建“一带一路"背景下的跨国金融合作与产能协同树立了新标杆。

本次债券发行受到全球投资者的广泛关注，账簿峰值高达50亿元人民币。债券以最终价格3.35%定价，较初始价格指引大幅收窄40个基点，为中亚企业发行离岸人民币债券树立了标杆。本次发行吸引了包括超主权基金、商业银行、保险及资产管理机构等多元化国际投资者踊跃认购，充分体现了市场对人民币资产及中哈两国合作前景的高度认可。

本次点心债成功发行，不仅彰显了哈萨克斯坦开发银行对离岸人民币资本市场的认可，也是中哈两国在深化金融合作、推动资本市场互联互通的重大进展。本次债券的成功落地，即为“一带一路”沿线基础设施项目提供稳定的人民币融资渠道，助力区域经济一体化进程。

作为最早布局中亚市场的中资投行，中金公司于2018年成为首家获得阿斯塔纳国际金融中心及阿斯塔纳国际交易所的远程会员资质的中资机构，并于2022年与阿斯塔纳国际交易所签署合作备忘录，共同推动人民币计价产品的发行与交易，助力阿斯塔纳国际金融中心离岸人民币市场建设，持续探索中哈跨境投融资需求。中金公司本次牵头完成的债券发行具有里程碑意义，凭借对中国及国际资本市场、尤其是中亚地区的深刻理解，显著提升了认购质量与市场影响力， 探索并实践了“一带一路”倡议下的中哈产能合作项目的跨境融资创新模式。未来，中金公司将秉持“植根中国，融通世界”的理念，依托丰富的境内外资本市场经验，持续为高质量共建“一带一路”注入金融专业动能，助力构建全球金融合作新格局。

— 证券市场周刊 行业观察 —