中信证券助力江钨控股收购安源煤业及安源煤业重大资产重组圆满完成

2025年8月15日，安源煤业集团股份有限公司（以下简称安源煤业，600397.SH）公告重大资产重组实施情况报告书，安源煤业重大资产置换暨关联交易（以下简称本次重组）所涉置入及置出资产顺利完成交割。此前江西钨业控股集团有限公司（以下简称江钨控股）收购安源煤业已于2025年4月完成标的股份过户，本次重组系江钨控股入主安源煤业后实现安源煤业主营业务向新质生产力方向转型升级的重要举措。中信证券独家担任江钨控股收购安源煤业的财务顾问及安源煤业重大资产重组的独立财务顾问。

江钨控股入主安源煤业

实现安源煤业向新质生产力方向转型升级

江钨控股延续中国钨业百年历史，发源于“共和国第一国企中华钨矿公司”，是江西省国资委下属重要国有资产，在钨矿、钽铌矿等产业链具有卓越的行业地位。2025年4月，江西省能源集团有限公司将所持有的全部389,486,090股安源煤业股份（占安源煤业总股本的39.34%）无偿划转至江钨控股，江钨控股成为安源煤业的新控股股东。

本次重组系根据江西省国资委整体部署，将安源煤业原有持续亏损的煤炭业务整体置出，同时将江钨控股旗下的装备制造行业优质资产金环磁选注入安源煤业，实现安源煤业主营业务向新质生产力方向转型升级。金环磁选主要从事以永磁磁选机、电磁磁选机等为代表的磁选设备的研发、生产和销售，在磁选设备行业具有较高行业地位。本次重组有助于从根本上改善安源煤业的经营状况，增强公司的持续经营能力和发展潜力，是安源煤业践行上市公司高质量发展要求的重大举措。

中信证券发挥专业优势

助力企业通过并购重组实现高质量发展

中信证券秉承金融服务实体经济的宗旨，全面做好科技金融、绿色金融等五篇大文章，积极助力上市公司通过重大资产重组转型升级，实现自身高质量发展。继2025年4月协助江钨控股收购安源煤业后，中信证券再次服务安源煤业圆满完成本次重大资产重组。本次重组中，中信证券凭借丰富的项目经验及专业的高效执行，准确把握关键时间节点，高效推进项目总体进度，助力本次重组项目顺利交割，是中信证券深度服务企业风险化解，帮助上市公司实现业务转型和高质量发展的典型案例。

关于江钨控股

江钨控股是国内稀有金属行业的大型企业集团，传承中国钨业百年历史，专注“钨、钽铌锂、稀土”三大核心主产业，并深度融合高端装备制造、前沿科研创新、贸易服务、资源循环再生等产业，构建了钨矿山、钨冶炼、高端硬质合金及精深加工于一体的完整钨产业链，形成了稀土冶炼分离、稀土功能材料和科研应用一体的产业格局，掌握了智能预抛废、重介质选矿、高端磁选装备、超细钨粉及碳化钨粉生产等采选冶新工艺及成套装备生产技术。

关于安源煤业

（股票代码：600397.SH)

安源煤业于2002年在上海证券交易所上市，系江西省首家煤炭上市公司。本次重组前，安源煤业的主营业务为煤炭采选及经营、煤炭及物资流通业务。本次重组后，安源煤业的主营业务将变更为磁选装备的研发、生产、销售，实现业务转型升级。

(中信证券)