交通银行成功以公募方式发行全球首单上海自贸离岸债

8月1日，在中国人民银行和上海市委金融办大力支持指导下，交通银行香港分行成功以公募方式发行全球首单上海自贸离岸债，票面利率1.85%，期限3年，获得穆迪A2和惠誉A的债项评级，由中央国债登记结算有限责任公司托管。交行充分发挥市场独创的“五位一体”自贸离岸债综合金融服务体系优势，通过上海、香港、澳门和卢森堡等多地高效联动协同，成功吸引来自香港、中东、中美洲等地区的境外优质投资者踊跃认购。

作为唯一总部在沪的国有大型商业银行，交行一直是上海自贸离岸债市场的见证者、参与者和推动者。近年来，交行通过构建市场最广泛的自贸离岸债投资者体系，并深化“五位一体”综合金融服务方案内涵，成功推动多个行业第一：全球首个自贸离岸债境外投资者（交行新加坡分行），首个境外人民币清算行投资者（交行首尔分行），全球首家金融机构自贸离岸债发行人（交银金租境外子公司）等。这些创新实践为当下发展“两头在外”上海自贸离岸债业务积累了丰富经验，推动相关业务实现跨越式发展。

此次香港分行公募发行全球首单上海自贸离岸债，标志着交行在探索构建与上海国际金融中心相匹配的离岸金融体系方面迈出重要一步，助力人民币国际化进程。该业务的成功落地，使交行成为市场上唯一汇集自贸离岸债发行、投资、承销、信托、清算和结算六大功能角色的机构，进一步推动上海自贸离岸债业务高质量发展。

交行将继续充分发挥总部在沪的主场优势和“五位一体”自贸离岸债综合金融服务体系优势，在市场培育、平台搭建、业务创新和方案落地等方面持续推动上海自贸离岸债业务发展，为上海建设强大的国际金融中心贡献力量。

本单债券率先在市场上成功落地多项创新实践：

全球首单“两头在外”公募上海自贸离岸债

本单业务严格贯彻落实陆家嘴论坛中国人民银行关于“发展自贸离岸债”的政策要求，遵循“两头在外”原则和国际通行的规则标准，由交行香港分行作为发行人，成功吸引来自香港、中东、中美洲等境外优质投资者踊跃认购。

全球首单于中国（上海）自由贸易试验区临港新片区清算的上海自贸离岸债

交行上海自贸试验区新片区分行作为中央结算公司指定的上海自贸离岸债清算行，为本单债券提供发行资金归集和付息兑付清算服务。交行与临港新片区管委会合作共建“上海市自贸离岸债创新实验室”，汇聚多方资源和智慧，发布6个研究项目，均取得不同程度的进展，形成了一批重要的创新实践成果。

全球首单于中国（上海）自由贸易试验区内登记托管的上海自贸离岸债

本单上海自贸离岸债由中国（上海）自由贸易试验区内的中央结算公司登记托管。中央结算公司依托自主可控高效的境内金融基础设施，为本单业务提供了登记托管结算等一体化服务支撑。

全球首单采用FT账户提供跨境结算服务的上海自贸离岸债

作为上海自贸区金融改革创新的重要基础设施，自由贸易账户在本单业务中扮演重要角色。交行充分发挥FT账户“一线放开”政策优势，为境外投资者提供安全便捷的跨境结算服务，实现资金在上海自贸试验区与境外间有序自由流动。

全球首单“双挂牌”上海自贸离岸债

本单上海自贸离岸债将于澳门金融资产交易所（MOX）和卢森堡证券交易所（LuxSE）同时挂牌上市，这是交行贯彻落实国家双循环格局发展战略的积极尝试，面向全球资本市场树立了良好的市场形象。

供稿︱国际部、香港分行

编辑︱王妤诗

(交通银行)