被罚1750万元！交银理财在严监管下的合规挑战与管理危机

春节刚过，金融行业便掀起波澜。2025年2月8日，国家金融监督管理总局集中发布了一批关于金融机构的行政处罚信息。

其中，交银理财有限责任公司（以下简称“交银理财”）因理财产品信息披露不规范、理财业务投后管理勤勉尽职义务履行不到位等问题，被处以1750万元罚款。这一处罚金额刷新了银行理财子公司的被罚纪录，引发市场广泛关注，也显示出国家金管局继续加强监管的决心。

图源：国家金融监督管理总局官网公告

成长的烦恼：交银理财的合规挑战

交银理财成立于2019年6月，是交通银行全资设立的理财子公司，也是首家在上海落地的理财子公司，注册资本达80亿元人民币。自成立以来，它依托交通银行的深厚底蕴与资源优势，积极拓展行外代销，2024年上半年末交银理财的行外代销产品余额为8221.95亿元，占比56.35%，初步建立了以母行为主体，开放、多元的全渠道体系。同时公司也在积极拓展业务，逐步构建起丰富多样的产品线，目前主要面向客户发行固定收益类、权益类、商品及金融衍生品类和混合类理财产品。

据交通银行2024年半年报披露，2024年上半年末，交银理财发行的理财产品余额14591.17亿元，较上年末增长18.49%；公司总资产为136.26亿元，净资产为132.63亿元；报告期内实现净利润7.11亿元，同比增长19.42%。

交银理财背靠交通银行的庞大体系，立足上海，在业绩表现上可圈可点；但目前公司面临着愈加严格的监管和合规性要求。

近年来，金融监管部门持续加强对理财行业的规范与整顿，一系列政策法规密集出台。2024年，监管对理财业务、理财产品信息披露要求愈发严格，全年共有8家银行理财子公司受到监管处罚，累计罚款金额超过3000万元，其中多数处罚与“信息披露不规范”相关。

2024年6月，国家金融监管总局下发的《资产管理产品信息披露管理办法（征求意见稿）》，对产品募集期和存续期的信息披露提出详细且严格的要求。在产品募集期，需全面披露产品的销售文件、说明书、业绩比较基准、风险揭示文件等信息，让投资者充分了解产品特性与风险。产品存续期，也明确规定了定期报告、重大事项披露等要求，确保投资者能及时掌握产品动态。

交银理财此次“理财产品信息披露不规范”的违规行为，正是在这样的严监管背景下发生的。

类似情况并非个例，信银理财在2024年6月28日因“理财业务投后管理勤勉尽职义务履行不到位”等问题被罚款750万元，这反映出行业内部分机构在投后管理环节存在普遍漏洞，而交银理财未能幸免。

目前，交银理财正经历“掌舵人”的换代。交银理财的公告显示，2024年8月6日，因工作变动，原董事长张宏良辞去了董事长等职务。随后，张宏良任职于交银施罗德基金。

图源：交银理财官网公告

原董事长离职，新董事长还未就任，因此交银理财的执行董事、总裁陈春晖先生代为履行交银理财有限责任公司董事长职责。

母行的压力：交通银行业绩微降

交银理财是交通银行旗下子公司，母行2024年前三季度业绩出现下降。

在核心的营收和净利润表现层面，2024年前三季度，交通银行实现营收1961.23亿元，同比下滑1.39%，净利润为686.90亿元，同比下降0.69%，是六大国有行中唯一一家营收和净利润“双降”的银行。

在宏观经济增速放缓、利率市场化推进的背景下，交通银行的净利息收益率承压。据交通银行三季报披露，2024年1-9月，交通银行及其子公司的净利息收益率1.28%，同比下降2个基点。

此外，交通银行的合规性问题也不少。

2024年以来，交通银行频现百万罚单，而包括国家金融监督管理总局及其派出机构、中国人民银行及其派出机构以及国家外汇管理局在内的监管机构都对交通银行作出过处罚决定。

中国人民银行网站公布的信息显示，2024年7月24日，中国人民银行山西省分行决定对交通银行山西省分行警告、罚款107.7万元。同时，还处罚了6位相关责任人。原因包括：违反账户管理规定；未按规定履行客户身份识别义务；与不明身份的客户进行交易；违反信用信息采集、提供、查询及相关管理规定；违反金融消费者保护内部控制及其他管理规定。

2024年7月29日，国家金融监督管理总局湖北监管局对交通银行湖北省分行作出处罚决定，公告指出，该分行存在“线上抵押贷管理不尽职并形成不良、按揭贷款风险管理不尽职、贷款三查不尽职形成重大损失”等违法违规行为，决定处以罚款490万元；另外11位责任人也受到警告以及罚款的处罚。

2024年9月25日，国家外汇管理局北京市分局对交通银行北京市分行作出了罚没352.86万元的决定。原因是交通银行北京分行存在违反规定办理资本项目资金收付、违反规定办理结汇和售汇业务、违反外汇账户管理规定等违法违规行为。

此外，交通银行去年还存在原分行高管被双开的情况。

2024年7月31日，中央纪委国家监委网站发布消息称，交通银行无锡分行原党委委员、副行长盛金才被开除党籍和公职。中央纪委国家监委驻交通银行纪检监察组、江苏省无锡市纪委监委对盛金才严重违纪违法问题进行了纪律审查和监察调查。公告提到，盛金才廉洁底线失守，借用管理服务对象钱款，向管理服务对象出借资金获取大额回报；利用职务便利，为他人谋取利益，非法收受他人财物，数额特别巨大；违反国家法律法规发放贷款，数额特别巨大，造成特别重大损失等。这些问题构成严重职务违法并涉嫌受贿犯罪、违法发放贷款犯罪。（《理财周刊-财事汇》出品）