鼓励治理创新，最大限度弘扬企业家精神

文/陈九霖 陈百应

对科技前沿领域的创新企业而言，一个真正完善的公司治理，既不能让企业家为所欲为，也不能变成企业家的枷锁，而应该使企业家精神得到最大限度的发挥

人工智能（AI）作为第四次工业革命的基石，正在重塑产业、驱动创新。而人工智能公司OpenAI的高层人事“巨震”，犹如惊雷一般，震动了全球科技圈。尽管该事件随着近来董事会架构改组告一段落，但这一举世瞩目的“OpenAI权力之争”，揭示了科技公司治理的复杂性，突显了公司治理在商业化和纯粹技术之间寻找平衡的深度困境。

不论这场公司内部斗争的起因究竟为何，就公司创始人被董事会驱逐后又被重新聘回这一操作来看，不免让人联想到乔布斯与苹果、马斯克与Paypal的故事。值得玩味的是，这些案例都有着惊人的相似之处。可以看出，这些事件都发生在科技前沿领域创新企业的成长初期。在这一时期，传统的公司治理（理念、制度、机制等）都难以适应这些科技型创新企业的发展速度。相比传统行业来说，科技创新企业会更加烧钱、发展也会更加迅速。商业化和纯粹技术这种矛盾，也会随着前沿科技向着“无人区”推进而与日俱增，最终容易导致一家飞速发展的公司遭受重创——除了造成关键人才的流失，还会影响投资者关系和信心，导致企业面临财务和技术上的双重困境。

对于身处科技前沿领域的创新企业以及企业家，面对公司治理的挑战，该如何作为？

企业家地位日益提升

科技前沿领域的创新企业是高水平青年人才的聚集地，团队管理人员也大多具有科研背景，具有专业化、年轻化的特征。在这种团队中，科技人才往往来自高水平研究院所、实验团队等，“老带新、传帮带”的观念意识会比传统团队更强。一个高水平的科技“大牛”、一位德高望重的企业家人物，往往更容易成为团队的核心，这为发扬企业家精神提供了天然的土壤。

以OpenAI为例，公司中绝大部分成员拥有全球顶尖或知名高校的学位，其中前三大高校分别是斯坦福大学、加州大学伯克利分校和麻省理工学院。2023年，智谱研究联合AMiner发布的关于OpenAI背后研究团队的统计报告显示，在ChatGPT团队的87人中，平均年龄为32岁，“90后”是主力军，40岁以上的仅有4人。这与以研发经验为核心优势的传统技术创新团队差异巨大，也说明新兴创新领域涌现出了青年人才挑大梁的新模式。其中，3位联合创始人奥特曼、布洛克曼和苏茨克维均是业内公认的企业家+工程师+科学家的高水平复合型人才，这样的组合也促使OpenAI实现了商业发展、工程化和技术研发三位一体，并保持强大的竞争力。奥特曼被董事会解雇后，2023年11月21日，770余名员工签署了一封公开信，要求董事会辞职，且恢复奥特曼和布洛克曼的职位，否则，他们就将追随奥特曼入职微软。尽管OpenAI没有股东大会，但奥特曼所展现的个人魅力和企业家精神成了维系股东、凝聚员工的关键。

发扬企业家精神是关键

从学术角度讲，公司治理就是法人治理，核心问题是控制权和利益分配问题，是产权明晰的所有者为了确立剩余分配规则、保护自己权利而进行不断博弈的过程。其具体表现形式为：董事会制度、监事会制度（在西方国家，监事会的职责嵌入董事会之中，我国正在探索这个方向）、独立的外部审计制度和股权激励制度，以及上市公司所需要有的独立董事制度、信息披露制度等。简单来说，公司治理是主要涉及三种人之间的游戏：企业家、职业经理人和外部投资人。因此，公司治理的本质是管理企业各种关系的总和。

企业家精神早期被认为是企业家的品质和个性特征。后来，现代管理学之父彼得·德鲁克指出，企业家精神首先是企业生产经营中的创新精神，并将创新、行动、社会进步三者联系在一起。我认为，创新是赋予资源的一种新能力，能够创造财富。在主流的公司治理理论中，假定每个人是同样聪明和理性的，公司治理面临的问题就是投资者与经理人之间的利益冲突问题，解决问题的办法就是按照经济学中“代理理论”的方法，设计最优的激励机制和约束机制，从而解决经理人的“道德风险”。在这样的理论之下，本该是企业家、职业经理人和外部投资人三种人的游戏，却成为了职业经理人和外部投资人对利益的双边角逐，从而严重地抑制了企业家精神。

当前，在科技前沿领域，对实现科技进步、提升核心竞争力、促进人类发展的渴求，应该高于对单纯的经济利益追求。虽然这种渴望与传统公司的治理目标不相适应，但是，却与企业家精神高度契合。一百多年前，熊彼特就讲了企业家的三个非利润动机。其中，第一个是给消费者生产出最有价值的东西，从而提升满足感和成就感。第二个是超越竞争对手，证明“我比你行”。企业家一定是争强好胜的人，他们不仅不愿意被别人超越，而且总是试图超越别人。第三个是对创造性本身的享受。企业家不仅在乎结果，也在乎过程。因此，发扬企业家精神是解决传统的公司治理（理念、制度、机制等）与科技前沿领域的创新企业治理需求矛盾的关键。

治理改革鼓励先行先试

在熊彼特看来，创新是企业家对资源的配置，并非技术问题。对科技前沿领域的创新企业而言，一个真正完善的公司治理，既不能让企业家为所欲为，也不能变成企业家的枷锁，而应该使企业家精神得到最大限度的发挥，让最具企业家精神的人能够掌控这个企业。就普遍性而言，对于科技前沿领域的创新企业，作者认为，在其法人治理方面，一定要强化两个层面。

第一，企业积极探讨并采取更为灵活的公司治理模式。

对于多数科技前沿领域的创新企业，企业家的大部分精力倾注于研发、销售，对于初始股权分配、董事会设置、授权体系建设和执行方面的重视程度相对不足。虽然搭建了基本的公司治理结构，但是，作为公司治理核心的董事会建设不足，难以有效发挥作用。因此，建议科技公司企业家应根据自身发展阶段，采取更为灵活的公司治理模式，以我为主、吸收先进。例如，在初创期应尽早明确所有权、控制权和经营权，使得公司的各项决策科学、高效和可行；在成长期或扩张期，则更注重权利分配和利益平衡，考虑向战略合作者和骨干成员倾斜，以满足更复杂的利益相关者的利益。

第二，大力弘扬企业家精神，在创新领域树立标杆。

科技前沿领域的创新企业是行走在科技创新“无人区”乃至“无人区”+“深水区”的先行者，面临着安全、伦理等方面的风险。因此就国家层面而言，针对这些特征，建议将培育企业家精神上升为国家发展战略，在制定政策时，将发扬企业家精神纳入考量和评估范畴；同时，建议监管部门对科技前沿领域的创新企业涉及董事会等的公司治理规范，积极给予更多的时间和开放讨论的空间，鼓励企业家在前沿领域先行先试，从而摸索出适合这类中国企业的公司治理路径。

作者陈九霖系中央统战部党外知识分子建言献策专家财金组秘书长、北京侨联智库副主任、北京约瑟投资有限公司总裁、清华大学民商法学博士，陈百应系西交利物浦大学管理学硕士