算力、存储、设备等高成长企业呈现“多点开花”，细分赛道龙头

最近A股的科创板上，那些做半导体的公司业绩可是挺抢眼的，感觉整个行业都在悄悄复苏，步伐还挺稳的。

尤其是咱们国产的算力服务、晶圆代工这些技术，去年可是亮点满满。还有，不光是这些，半导体设备和零部件、存储这些板块也是增长得明明白白，逻辑链条清晰得很。看得出来，科创板这边真的是把创新发展战略给落到实处了，成了我们新生产力的“主战场”。

话说，根据财联社星矿的数据，95家科创板的半导体公司中，有55家去年的营收是正成长的。

按营收增幅排名，前十的企业分别为天岳先进、微导纳米、晶升股份、中科飞测、宏微科技、拓荆科技、慧智微-U、华海清科、恒玄科技、英集芯。

比如天岳先进，去年可是收入增长的大户，碳化硅衬底产能建设和海外客户订单都推进得不错。他们去年在国外的业务收入，同比涨了822.26%，简直是增长的大头！而且从去年第三季度开始，他们就实现了季度盈利，并且这种增长在今年第一季度还在继续，净利润同比增长了263.76%，环比也增加了104.59%。

再看看半导体设备和零部件的公司，去年表现也是特别亮眼。排名前十的几家公司里，微导纳米、晶升股份、中科飞测、拓荆科技都是做这块的。比如微导纳米，他们的ALD设备现在不仅在半导体市场上表现好，光伏市场上也相当给力，去年营收达到了16.8亿，同比大涨145%。

听说微导纳米现在已经在半导体ALD和CVD工艺种类上取得了不少成就，像是HKMG技术、柱状电容器和金属化薄膜沉积技术，还有3D DRAM和TSV技术等等，还在继续开发IGZO、Nb2O5这些新工艺。

盛美上海作为科创板上首家公布2023年年报的公司，真是为今年的财报季开了个好头，业绩高增长引起了市场的广泛关注。财报数据挺亮眼的，2023年营业收入达到了38.88亿，同比涨了35.34%，净利润也达到了9.11亿，增长了36.21%。市场上的分析师都挺看好盛美上海的未来发展，比如招商证券的鄢凡团队在4月的研报里就提到，今年他们的电镀设备可能会成为公司的核心增长点。

现在不少业内人士都认为，半导体设备和零部件行业会持续受益于国产化的推进。广发证券在4月的研报中也提到，随着本土晶圆产能的扩张和半导体制造技术的进步，加上国产化进程的加速，国内的半导体设备市场预计会持续增大。这对于国产设备制造商来说，是个大好机会，因为他们可以利用自己的产品竞争力和不断扩展的市场空间，从而在市场规模扩张和国产进程中受益。

到了今年第一季度，佰维存储、希荻微、芯海科技、微导纳米、赛微微电、天岳先进、晶升股份、南芯科技、富创精密、晶合集成这十家科创板的半导体公司在营收增幅上都名列前茅。还有翱捷科技-U、龙迅股份、艾为电子和芯动联科四家公司，他们一季度的营收同比增长都超过了100%，显示出市场需求的增长和公司业绩的强劲成长性。

算力及存储板块充分受益下游需求提升

说到2023年的业务板块表现，AI应用引发的算力芯片需求激增，加上上游的产能调整，咱们的存储行业也在逐步复苏，这些都在A股核心公司的最新财报里有所体现。可以说，企业的产品技术和市场需求已经实现了完美对接。

比如说，国产CPU的领头羊海光信息，凭借在国内罕见的自主x86设计能力，以及在高端通用处理器和协处理器研发方面的能力，2023年他们的营业收入达到了60.12亿，同比增长了17.30%，净利润更是高达17.01亿，同比增长了51.22%。海光信息还在积极扩展高端处理器产品的产业生态，加强在智慧城市、生物医药、工业制造、科学计算等领域的AI应用，推动AI+产业的落地。2023年一季度，他们的营收和净利润同比增长都保持在高位。

另外，像国芯科技这样的国产自主CPU厂商，虽然因为行业去库存和高研发投入受到影响，营收和净利润都有所下降，但他们的定制芯片量产业务因为AI服务器和边缘计算的需求而受益，年底手头订单还有5.79亿。

还有芯海科技，他们在过去一年里迅速扩充了产品线，尤其是PC业务，比如EC、PD、USB芯片都已经被国产PC和像荣耀这样的头部品牌使用。今年一季度，芯海科技在计算机及其周边芯片的营收同比增长了约170%，显示出他们的市场和业务发展势头强劲。

在存储板块，佰维存储得益于市场景气度的提升和战略推进，今年一季度实现了1.68亿的净利润，同比大幅扭亏，营收也达到了17.27亿，同比和环比都有较大增长。他们表示，自去年四季度以来，存储行业逐渐回暖，下游客户需求持续复苏，公司积极拓展国内外一线客户，产品销量和价格都有显著提升。

相对的，澜起科技虽然在2023年因全球市场需求波动受到影响，营收和净利润同比大幅下滑，但从去年第二季度开始，他们的营业收入和净利润已经连续三个季度实现环比增长。今年，随着内存接口芯片需求的复苏，澜起科技的新产品开始规模出货，为公司的业绩增长注入了强劲动力。今年一季度，他们的营收和净利润同比增长分别达到了75.74%和1032.86%，环比也有所增长，这显示出澜起科技正在逐步走出低谷。

半导体市场成长预期形成共识 看好下半年市场复苏节奏

根据世界半导体贸易统计协会（WSTS）最新的数据，虽然2023年全球半导体市场整体预计会有所下滑，但由于AI芯片需求的强劲推动，2024年全球半导体市场的增长预测被上调至13.1%，市场总规模有望达到创纪录的5883.6亿美元。

同时，市场调查机构Gartner对2024年的展望更加乐观，预测全球半导体行业的收入将达到6240亿美元，同比增长16.8%。

IDC的观点则指出，随着个人电脑和智能手机这两个最大的细分市场结束了长期的库存调整，半导体行业的增长前景将更加明朗。特别是中国市场，预计将在2024年下半年开始复苏。

尽管全球半导体市场的增长预期提升，行业从业者仍保持谨慎乐观的态度。一位科创板芯片公司的负责人在接受《科创板日报》采访时表示：“2023年对我们而言是一个特殊的年份，2024年将是一个过渡年。全球半导体产业预计将增长10%到15%，国内市场的增长也应该相近，尽管这样的增速可能还达不到2020年底的水平。”

他还补充说：“我对中国的半导体产业未来整体的增长充满信心，尽管具体到每家公司可能会有所差异。去年，新成立的半导体公司数量虽少于注销的，行业内企业数量有所减少，但整体市场的预期收入是在增长的，因此我相信大多数半导体芯片制造商都有机会实现增长，只是增长的速度快慢不一。”

还有行业分析师对半导体市场的未来也表达了乐观的看法，预计在今年下半年，随着下游需求的明朗化，半导体市场将迎来新一轮的增长周期。但目前市场仍处于筑底阶段，恢复增长还需要一段时间。