幸福消金的“幸福困惑”：业绩稳步增长，用户大量投诉被莫名授信

近日，幸福消费金融（简称“幸福消金”）公开披露了2023年的经营情况，整体来看，多项业绩指标实现正增长。

数据显示，截至2023年末，该公司总资产 114.22 亿元，同比增长 16.74%；总负债 101.78 亿元，同比增长 16.49%。2023年全年，营业收入 9.12 亿元， 同比增长 24.27%；净利润 1.97 亿元，同比增长 6.13%。

2021年-2023年，幸福消金净利润分别为1.35亿、1.85亿、1.97亿元，同比增长12.5%、37%、6.13%。由数据可见，幸福消金净利润增速出现波动，尤其在2023年增速大幅下滑。

幸福消金是由张家口银行发起成立，由原中国银保监会批准成立的全国第22家、河北省首家消费金融公司。从目前的营收和利润来看，幸福消金处于腰尾部机构，其营收仍未突破10亿元。不仅如此，幸福消金在其展业过程中，多次被用户投诉，“莫名被幸福消费金融贷款，且贷款记录被上传至个人征信”。

01、用户“被贷款”，幸福消金遭大量投诉

黑猫投诉平台显示，幸福消金在该平台的累计投诉量达473次，而近30天内投诉量达74次，占比16%。从具体的投诉事由来看，WEMONEY研究室注意到，幸福消金累计投诉近3000件，多数消费者的投诉理由为“莫名被幸福消费金融贷款，且贷款记录被上传至个人征信”。

有投诉人表示：“查询个人征信，发现有一笔幸福消费金融发放的贷款6000元，但本人并未在平台有借贷行为，查询银行流水也未发现收到过相关款项。”

另有投诉人声称：“本人征信报告中无缘无故多了一笔河北幸福消费金融的虚假贷款。（征信）报告显示2021年05月08日河北幸福消费金融股份有限公司为其他个人消费贷款授信，额度长期有效，可循环使用。截至2024年01月，信用额度7,428元（人民币），余额为0，当前无逾期。但是本人账户所有银行卡中并无相关流水记录。此次虚假贷款信息严重影响本人征信，请求核实并撤销征信记录。”

实则，上述用户投诉的“被贷款”其实是“被授信”，WEMONEY研究室发现部分用户是开通与幸福消金合作的第三方借款平台借款而出现的循环额度授信情况。

一位资深业内人士表示，“被贷款”也有可能系消费金融公司对客户身份真实性审核不严造成的。

WEMONEY研究室注意到，幸福消金每年都发布年度消费者权益保护工作报告，在其公布的2022年报告中显示，2022年，公司共收到监管转办的消费者投诉174单，实现全年消费者投诉量同比下降60%。按投诉业务类型为：贷后催收类68单，协商还款类67单，征信记录类24单，息费问题类12单，业务申请类3单。按投诉地区前五位分别为：河南9.4%、黑龙江7.2%、安徽6.7%、河北6.3%、湖北5.8%。

幸福消金此前曾表示，公司高度重视客户投诉处理工作，不断完善消费投诉治理工作机制，建立服务预警监测体系，强化客户投诉源头治理力度。

而从黑猫投诉目前的情况来看，幸福消金仍未彻底解决此问题。WEMONEY研究室针对上述问题，向幸福消金发去采访提纲，截至发稿未收到回复。

02、或面临增资，尾部机构生存压力凸显

幸福消金于2017年6月正式开业，注册资本6.37亿元，其三大股东是张家口银行、神州优车股份有限公司、蓝鲸控股集团有限公司，分别持有30000万股、25000万股、8700万股，对应的持股比例为47.10%、39.25%、13.65%。目前，幸福消金已获批线上同业拆借业务资格、资产证券化业务资格。

从幸福消金股东背景来看，是银行加场景方，张家口银行为其提供资金，而神州优车的加入也丰富了其贷款产品。

据了解，幸福消金旗下产品不断丰富且细化。幸福花、幸福买等多个产品覆盖现金贷、场景分期、助贷、联合贷、车位贷等方向。此外还与河北银行共同打造了一款面向河北客群的线上消费贷-冀速贷。旗下产品年利率在10.8%-24%。

此前据市场流出的一份材料，28家持牌消费金融公司的业绩的得以提前曝光（相关数据未获机构官宣）。

从下图数据表来看，在2023年，28家消费金融机构实现稳健增长，净利润均为正值。从营收和利润来看，幸福消金处于腰尾部机构，营收未突破10亿元。整体而言，消费金融行业存量竞争阶段，尾部机构在市场角逐中与头部机构的差距逐步拉大，马太效应明显，生存压力大。

（WEMONEY研究室制图）

2023年12月18日，国家金融监督管理总局修订形成《消费金融公司管理办法（征求意见稿）》（以下简称《征求意见稿》）。修订内容涉及优化准入政策、突出业务分级监管、加强公司治理、强化风险管理、注重消费者权益保护、规范合作机构管理、健全市场退出机制等方面。其中，要求注册资本为一次性实缴货币资本，最低限额为10亿元人民币或者等值的可自由兑换货币。此外，消费金融公司主要出资人持股比例要求由不低于30%提高至不低于50%。

根据天眼查APP不完全统计，目前注册资本金不足10亿元的消费金融公司有10家，包括：湖南长银五八消费金融（9亿元）、北银消费金融（8.5亿元）、中信消费金融（7亿元）、河北幸福消费金融（6.37亿元）、唯品富邦消费金融（5亿元）、晋商消费金融（5亿元）、蒙商消费金融（5亿元）、厦门金美信消费金融（5亿元）、锦程消费金融（4.2亿元）、盛银消费金融（3亿元）。

目前，尚不清楚新规实施后，未达到上述两项标准的消费金融公司是否需要增资补足注册资本的门槛缺口，以及主要出资人持股比例低于50%的消费金融公司是否需要调整股权比例。

一位业内人士对WEMONEY研究室表示，从消费金融行业大的发展方向看，监管在收紧准入门槛，尤其是一些中小机构抗风险能力差，亟需提高最低注册资本金要求，增强风险抵御能力。（WEMONEY研究室 姜林燕/文）