证券业发展报告 证券行业人才发展篇

    【编者按】《中国证券业发展报告（2022）》是中国证券业协会连续第20年编撰出版的证券行业年度报告，包括1篇总报告、6篇分报告、10篇专题报告以及针对证券行业开展的13类15项1205份反馈问卷调查形成的行业发展数据。为生动展现报告亮点内容与特色问卷数据，现节选推出报告系列精编。该篇为系列精编之三。

    一、证券行业人才数量与结构

    证券从业人员数量情况

截至2021年底，证券行业登记从业人员数量为35.98万人，较2020年末小幅上涨3.75%。从证券公司调研信息数据来看，2021年与上年趋势基本一致，证券公司总部及分支机构人员增长呈现出结构差异、头部集中的特征，即人员增长主要集中在大型公司及总部。

表1 2019—2021年证券行业人员总体情况

资料来源：中国证券业协会信息，统计范围包括证券公司（含证券经纪人）、证券投资咨询机构、证券市场资信评级机构。 

    证券从业人员结构情况

    成熟人才占比有所提升。证券行业36岁以上从业经验丰富、专业实力强的成熟人才的占比不断提高，占比从2019年的38.35%提升到2021年的41.68%，行业人员平均年龄从2019年的35.04岁上升到35.74岁。

    司龄10年以上员工趋于稳定。证券行业司龄10年以上的人员所占比例小幅上升。其中，分支机构司龄11—19年人员占比自2019年的16.88%上升至2021年的20.57%，变化较为显著。

    学历结构不断优化。证券公司从业人员硕士及以上学历占比从2019年的28.90%上升到2021年的33.43%，大专及以下学历占比从9.91%下降至7.73%，博士学历占比保持在0.9%左右的水平。

    专业化水平不断提升。2019—2021年，具有注册会计师（CPA）、律师、特许金融分析师（CFA三级）、金融风险管理师（FRM二级）资质的从业人员占比持续增加。在各类专业资质中，具备注册会计师（CPA）资质的从业人员占比最高，近三年稳定在6%以上。

    国际化人才持续引入。2019—2021年，证券行业对具备境外工作经验或留学背景的人员引进力度不断加大，总部中具有境外工作经验（2年及以上）人员占比由2.04%提升至2.65%，具有境外留学背景的人员占比由21.85%提升至28.74%。

    二、证券公司总部人员情况

    2021年证券公司总部各项业务持续发展，业务人员及职能人员数量均较2020年显著增长，业务人数与职能人数比约为2：1左右。

表2 2021年证券公司总部业务人员与职能人员构成与变动情况（单位：%）

    资料来源：调研信息，共有111家证券公司有效反馈了总部业务人员和职能人员构成情况，业务人员含经纪、投行、自营、研究、机构销售、财富管理、资管、托管、互联网金融、柜台、国际业务等，职能人员含内控、人力、计财、IT、运营、存管、清算、战略、董监办、行政等。

    从人员占比来看，2021年证券公司总部投行业务、信息技术及经纪业务是人力投放的主要方向，人员占比均超过10%，三者合计占比超过半数，其中投行业务人数最多，占比近30%。

    从人员增长来看，各业务线2021年人员均有所增长，平均增幅近12%，财富管理及自营业务增长最快，2021年增幅均超过20%；信息技术、互联网金融、托管业务、研究及机构销售人员持续增长，增幅超过15%；战略发展、投资银行、党建群团、人力资源管理、行政管理人员2021年增幅超过10%。

表3 2021年证券公司总部各业务线人员构成与变动情况

资料来源：调研信息，各业务条线有效反馈问卷数根据公司实际业务开展情况略有差异。

    三、证券公司分支机构人员情况

    2019—2021年，证券公司分支机构人员规模稳定增长，2021年增幅约5%，平均人数1707人，6家证券公司分支机构人数超过6000人，8家证券公司在4000—6000人之间，13家证券公司在2000—4000人之间，49家证券公司在500—2000人之间，30家证券公司在500人以下。

    从人员构成来看，零售业务人员占比最高，超过50%，增长较稳定。机构业务人员占比较少，不足5%，且人员规模呈负增长。财富管理业务人员涨幅最快，近29%。分支机构中后台人员占比略有下降。

表4 2021年证券公司分支机构人员构成与增长（单位：%）

资料来源：调研信息，共有88家证券公司有效反馈了分支机构相关人员构成情况。

    四、证券公司各业务线人员构成情况

    证券经纪及财富管理业务线人员情况

    2021年，证券公司经纪业务持续发展，证券公司总部经纪业务人员增幅约12%，较2020年有较大提升，且人员占比较高。2021年平均人数131人，5家证券公司总部经纪业务管理人员配置超过300人，7家证券公司在200—300人之间，26家证券公司在100—200人之间，30家证券公司在50—100人之间，35家证券公司在50人以下。

    财富管理及互联网金融业务近三年人员持续增长，且2021年增幅有显著提升，涨幅分别为28.92%和18.33%，财富管理业务条线人员增长位居各业务条线首位。

表5 2021年证券公司总部经纪业务人员构成与增长率（单位：%）

资料来源：调研信息，共有101家证券公司有效反馈了相关人员构成情况。

    投行业务线人员情况

    2021年投行业务人员规模增长约13%，平均人数为325人。7家证券公司投行业务人员配置超过1000人，13家证券公司在500—1000人之间，18家证券公司在300—500人之间，36家证券公司在100—300人之间，32家证券公司少于100人。

    2021年股权融资和债券融资两项业务人员合计占比超过投资银行人员总数的70%，且人员规模增长显著，增幅均超过15%，其中股权融资人数最多，占比约47%；投行业务质控、内核、存续期管理等内控人员均有一定增幅，其中质控人员增幅达17%。

表6 2021年证券公司投资银行业务人员构成与增长率（单位：%）

资料来源：调研信息，共有92家证券公司有效反馈了相关人员构成情况。

    自营业务线人员情况

    2021年证券公司自营条线人员同比增长约24%，在各条线人员增幅中排名前列。自营业务平均人数69人，15家证券公司自营业务人员配置超过100人，33家证券公司在50—100人之间，27家证券公司在20—50人之间，28家证券公司在20人以下。

    债券投资人员占比最高，接近50%；权益投资人员占比约21%；量化投资及新三板做市人员占比相对较少，不足10%；衍生品投资人员占比提升至18%。

表7 2021年证券公司自营投资业务人员构成与增长率（单位：%）

    资料来源：调研信息，共有92家证券公司有效反馈了相关人员构成情况。

    研究及机构销售业务线人员情况

    2021年，研究及机构销售人员同比增长超过15%，平均人数83人，15家证券公司研究及机构销售业务人员配置超过200人，17家证券公司在100—200人之间，12家证券公司在50—100人之间，30家证券公司在20—50人之间，31家证券公司在20人以下。从人员构成来看，研究员与机构销售人员占比约7：3，人员规模均快速增长，增幅约13%—15%。

表8 2021年证券公司研究及机构销售业务人员构成与增长率（单位：%）

    资料来源：调研信息，共有102家证券公司有效反馈了相关人员构成情况。

    资产管理业务线人员情况

    2021年，证券公司资产管理业务人员规模持续增长，增幅约4%，平均人数80人，7家证券公司资管业务人员配置超过200人，16家证券公司在100—200人之间，26家证券公司在50—100人之间，31家证券公司在20—50人之间，14家证券公司在10人以下。

    资产托管业务线人员情况

    2021年，证券公司资产托管业务人员增幅近17%，较2020年增幅显著提升，平均人数52人。4家证券公司资产托管业务人员配置超过100人，7家证券公司在50—100人之间，9家证券公司在20—50人之间，21家证券公司在20人以下。

    内控条线人员情况

    近年来，证券公司高度重视合规风控工作，内控人员规模持续增长。2021年，内控人员同比增长近9%，平均人数60人，8家证券公司内控条线人员配置超过150人，8家证券公司在100—150人之间，30家证券公司在50—100人之间，45家证券公司在20—50人之间，18家证券公司在20人以下。

    从人员构成来看，内控条线中合规与风控人员配置占比最高，均超过30%，合计占比超过70%。

表9 2021年证券公司内控人员构成与增长率（单位：%）

    资料来源：调研信息，共有109家证券公司有效反馈了相关人员构成情况。

    信息技术人员情况

    数字化浪潮下，证券公司将金融科技视作核心竞争力之一，并持续加大投入，在金融科技人才队伍建设方面不断发力。近两年，证券公司信息技术人员规模持续增长，均保持15%以上增幅，2021年增幅近20%。从人员构成来看，研发人员和运维人员接近6：4，研发人员增长速度远高于运维人员。

表10 2021年证券公司信息技术人员构成与增长率（单位：%）

    资料来源：调研信息，共有96家证券公司有效反馈了相关人员构成情况。

    人力资源管理人员情况

    近三年，行业人力资源管理队伍不断壮大，2021年，人力资源管理人员规模同比增长近13%，平均人数17人，12家证券公司人力资源管理人员配置超过30人，11家证券公司在20—30人之间，43家证券公司在10—20人之间，42家证券公司在10人以下。

表11 2021年证券公司人力资源管理人员构成与增长率（单位：%）

    资料来源：调研信息，共有95家证券公司有效反馈了相关人员构成情况。

    党务、工会、团委、纪检人员情况

    近年来，证券行业践行新发展理念，高度重视党建和纪检工作，坚持党建引领高质量发展，推动党建与业务发展深度融合，党建群团及纪检人员配置逐步加强。2021年，党务、工会、团委、纪检相关人员增幅达13%，平均配置人数10人，11家证券公司相关人员配置超过20人。

    注释：

    [1]HRBP：人力资源业务伙伴，是企业派驻到各个业务或事业部的人力资源管理者，主要协助各业务单元的员工发展、人才发掘、能力培养等方面工作。

    [2]共享服务中心：是企业将各业务单元所有与人力资源管理有关的行政事务性工作集中起来，通过对人员、技术和流程的有效整合，为企业所有的业务单元提供标准化和精简化的人力资源管理服务。

（编辑 何帆 才山丹）