月付息利率3.85%，满期付息4.18%，哪种大额存单更划算

有两种定期存款，一种是每个月付一次利息，年化利率3.85%；一种是3年到期期满付计息，年化利率4.18%。那么到底哪一种定期存款或者大额存单最划算呢？

如果从算经济账的角度，那肯定是到期付息的总利息高。不论是算单利还是算复利，都是到期支取利率会更高一些。但是银行为什么还要做这两款产品呢？同时设定两个高低不同的利率呢？其实这就是从一些储户的投资心理和提前支取习惯方面进行产品设计的，是一种用户心理学的产品定价方法。

1.先算一下实际收益率。假如是三年期的30万大额存单，如果两种不同的存款产品，

其中：按月付息:三年总利息收益：30万*3.85%*3年=34650元，平均每月付息962.5元。

如果是到期付息:三年总利息收益：30万*4.18%*3年=37620元，平均每月付息1045元。

那么第一种存款方式按月付息，可以将利息进行再投资，获取复利收入，36个月能多收取到共计2970元吗？平均每月达到82.5元吗？显然不可能，所以从收益角度，还是一次性到期付息4.18%完胜。

如果真的精密计算，其实按月付息的方式，每月利息产生的复利效果是非常小的，最多增加了0.1%到0.14%之间，也就是说实际总利率仅仅能达到，3.95%到3.99%之间。

2.但是按月付息的大额存单有一个巨大的好处，那就是提前支取时利息受到的损失比较少。现在监管部门取消了定期存款提前支取靠档计息的业绩，也就是说包括大额存单，如果发生全部提前支取时，那必须按照活期利率计算一次性全部支取。在此时按月付息产品，在支取日之前月份的利息都已经按照原定的利率支取了，只有在支取之后不足一个月的时间才按照活期利率计算。而到期付息的大额存单，则全部期限（从存入日到支取日）都是按照活期利率支取的。

举例：假如存入日都为1月1日，在7月15日进行提前支取。在此时按月付息的大额存单已经按照3.85%的利率支取了6个月利息，此时再按照活期利率0.3%计算剩余15天，所有利息计算完毕。而到期付息的大额存单则是按照活期利率0.3%计算，全部6个月15天的利息。此时按月付息的大额存单利息优势凸显。

3.另外这两款产品在设计时，还考虑到了有些储户是利用利息来去平衡日常生活、补充日常开支所需。所以每月支取利息，对于储户来说灵活方便，存款之后不影响日常生活。而一次性到期付息大额存单，只能等待到期日之后才能领取到所有利息，相对不是非常便捷。

所以每一个存款产品都是相对有优有劣。储户要按照自己的需求，包括流动性资金的使用习惯，来去考虑到底存入哪一类产品。当然，如果形成阶梯式的不同到期月份，不同到期年限的错开的定期存单，那么自然就做好了流动性规划，存款时就可以选择利率最高的定期存款产品。