携手一起走，135渐进式激励方案，还不知道的老板快来看了

所谓“135渐进式激励法”，“1”代表1年在职考核，“3”代表连续考核3年（包括前面的1），“5”代表5年锁定。所以整个期限是8年，而不是9年。之所以前面有个1，是为了表述这种逻辑关系。这是国际上通用的股权激励的标准周期。一个职业经理人，变成一名企业真正的合法股东、注册股东，通常需要8年的时间。

“1”年在职分红

笔者不主张给在企业才待了一年的核心高管注册股份。什么时候才可以给呢？一般需要具备这样几个条件：跟着企业好多年了，彼此非常了解，人品绝对没有任何问题。在这种情况下，企业可以按照岗位价值评估方法，先预设一个额度，通过一年的评估期，他最后能拿到多少，就把那个股份转化为比例，然后到工商局注册。

“3”年滚动考核

注册股是一个公司最珍贵、最稀缺的资源，所以必须要给到真正有能力且愿意跟随企业长期发展的高管，所以我们一般建议设置一个3年的在职考核期限，通过3年的在职考核的结果来综合评定该激励对象的表现，并根据考核结果来核算给到该激励对象的注册股比例。

如果公司要进行股权激励，可以提前设定三年的目标增幅，不要年年更改，年年谈判，当然即使是设定3年的目标，中间如果有重大的不可抗的外来因素，目标也可以略做修订。

3年之后，被激励对象的股份需要注册了，如何确定他注册的比例呢？假设公司总共有100万股，第一年他拿到了激励股数，设定为10万股。第二年激励他的股数为8万股，也拿到了。第三年激励他的股数为7万股，也拿到了。这样3年下来，他个人累计所获取的激励股数总额为25万股，用这个25万股除以3，得出一个平均值，约为8.3万股。这个时候，公司总股数为125万股，8.3万股刚好占公司约6.6%的比例，这个6.6%，就是到工商局去给被激励对象注册的股份比例。

“5”年锁定

进入5年锁定期后，老板需要考虑以下几个问题。

第一，预付定金的额度及性质如何？激励对象购买股份的定金额度，一般占到全款5%～10%，而定金不可退还。

第二，在什么情况下，公司可以终止对核心高管的激励呢？这里列举九种情形供参考。也就是说，只要符合以下九种情形的任意一种，均可终止对他的股权激励。

·因不能胜任工作岗位，违背职业道德、失职、渎职、严重损害公司利益或声誉而导致的被降级、降职等行为。

·有泄露公司机密、与外部人员勾结、进行不正当交易的行为。

·私自开设与公司相同或相近业务的公司。

·自行离职或因个人原因被公司辞退。

·伤残、丧失行为能力、死亡等。

·违反公司的管理规章制度、违反公司保密制度等行为。

·违反国家相关法律法规，有被刑事处罚的行为。

·锁定期内公司发生重大变化的，如公司重组、兼并、转让、被收购等情形。

·公司重组或被兼并后，掌门人易人，有新的激励机制来代替的。

第三，已付全款购买公司股份的激励对象，如果中途退出如何处理？

（1）如果是锁定5年，在锁定期之日起不足3年就离开了，这里分为三种情况来处理。

情况一：他离开的时候，公司处于赢利状态。这时公司可以原价回购他的股份，退还本金。

情况二：他离开的时候，公司处于亏损状态。这时他要按照股份比例弥补公司亏损后才能离开，但他弥补资金的上限为出资额。比如说他当初花50万元购买了10%股份，现在公司亏损了1000万元，那么他最大的资金弥补上限为50万元，而不需要按照股份比例同比计算弥补100万元。

情况三：公司提前上市了。比如说，在锁定期的第二年，公司有风投进来要准备上市了。这个时候，为了加快公司上市步伐，锁定的股份就要提前解锁并加快给他注册。

（2）如果是锁定期5年，在超过3年但不到5年才离开，这里分为四种情况来处理：

情况一：假设公司有风投进入，这时公司一般以溢价的方式回购他的股份。

情况二：公司是赢利的，但是没有风投进入，那么就按原价回购股份。

情况三：公司是亏损的，同样没有风投进入，那就按比例弥补亏损。

情况四：公司不到5年就上市了，那就提前解锁并加快注册。

（3）如果是锁定期5年，在5年的锁定期到期之后离开，这里分为两种情况来处理：

情况一：直接为他办理注册，到工商局去注册股份即可。

情况二：5年期到了，他因为自身原因不愿意注册了，这时公司可以用净资产每股收益价回购，或者双方协商一个合理的价格由公司进行回购。

对股份进行注册的时候，必须考虑一点，那就是股份需要花钱购买。对此前文已经谈到过，股份作价一般有三种方法，即现值有利法、现值等利法、现值不利法。如果是现值有利法，建议采取“买一送一”的方式，如果股份值50万元，被激励对象只需花25万元购买即可，但是这25万元必须是他自己掏钱的，公司没有任何的支持。如果是现值等利法，可以考虑让他拿出一部分资金，剩余部分由公司做担保到银行贷款，贷款金额以不超过总资金的40%为宜。如果是现值不利法，假设让他拿100万元购买，可以先让他付50万元，剩余的钱可以采取银行贷款或者大股东为他垫资等方法。这个剩余的钱怎么还呢？建议采取“分红回偿之逐步递返法”。